Tartalomjegyzék
- Értékesítés baleset után
- Vásárlás a Marginon
- Margó és a depresszió
Az elmúlt 100 évben számos nagy tőzsdei összeomlás történt, amely az amerikai pénzügyi rendszert sújtotta. Például a nagy depresszió idején a részvényárak korábbi legmagasabb szintjük 10% -ára estek, és az 1987-es összeomlás során a piac egy nap alatt több mint 20% -ra esett vissza.
Kulcs elvihető
- A tőzsdék általában felmennek. Ennek oka a gazdasági növekedés és a vállalatok folyamatos nyeresége. Időnként azonban a gazdaság megfordul, vagy egy eszközbuborék robbant fel - ebben az esetben a piac összeomlik. Az összeomlást tapasztaló befektetők pénzt veszíthetnek, ha pozícióikat eladják, ahelyett, hogy várnának. Azok, akik vásároltak tőzsdén részvényeket, kénytelenek lehetnek felszámolni veszteséggel a fedezeti lehívások miatt.
Értékesítés baleset után
A részvények kereskedelme miatt a befektetők elég sok pénzt veszítenek, ha nem értik, hogy az ingadozó részvényárak hogyan befolyásolják vagyonukat. A legegyszerűbb értelemben a befektetők bizonyos áron vásárolnak részvényeket, majd eladhatják a részvényeket tőkenyereség elérése érdekében. Ha azonban a részvény ára drámaian csökken, akkor a befektető nem fog nyereséget realizálni.
Tegyük fel például, hogy egy befektető 1000 társaságot vásárol egy társaságban összesen 1000 dollárért. Tőzsdei összeomlás miatt a részvények ára 75% -kal esik. Ennek eredményeként a befektető pozíciója 1000 részvényről 1000 dollár értékre csökken, 1000 részvényre 250 dollár értékben. Ebben az esetben, ha a befektető eladja a pozíciót, akkor nettó vesztesége 750 USD. Ha azonban a befektető nem pánikol, és hagyja el a pénzt a befektetésben, akkor nagy esély van arra, hogy végül megtéríti a veszteséget, amikor a piac visszapattan.
Ne feledje - bár a részvénypiacok történelmileg felmentek az idő múlásával, ők is tapasztalják a medvepiacokat és összeomlásokat, ahol a befektetők pénzt veszítenek és veszítenek.
Vásárlás a Marginon
Egy másik módszer arra, hogy a befektető nagy mennyiségű pénzt veszítsen el a tőzsdei összeomlás során, ha fedezettel vásárol. Ebben a befektetési stratégiában a befektetők pénzt kölcsönöznek, hogy profitot szerezzenek. Pontosabban, egy befektető a saját pénzét és egy nagyon nagy összegű kölcsönzött pénzt egyesíti, hogy profitot szerezzen a tőzsdei kis nyereségből. Amint a befektető eladja a pozíciót, és visszafizette a kölcsönt és a kamatot, kis profit marad.
Például, ha egy befektető 999 dollárt kölcsönöz a banktól 5% -os kamattal, és összevonja azt saját megtakarításának 1, 00 dollárral, akkor ennek a befektetőnek 1000 dollárja lesz elérhető befektetési célokra. Ha ezt a pénzt egy részvénybe fektetik, amely 6% -os hozamot eredményez, a befektető összesen 1060 USD-t kap. A kölcsön (kamatok) visszafizetése után mintegy 11 dollár marad fenn nyereségként. A befektető 1 dolláros személyes befektetése alapján ez több mint 1000% -os megtérülést jelentene.
Ez a stratégia természetesen akkor működik, ha a piac felmegy, de ha a piac összeomlik, a befektető sok bajban lesz. Például, ha az 1000 dolláros befektetés értéke 100 dollárra esik, akkor a befektető nem csak elveszíti a dollárját, amelyet személyesen hozzájárult, hanem több, mint 950 dollár lesz tartozása a banknak (ez 950 dollár a befektetõ kezdeti 1, 00 dolláros befektetéséért)..
Margó és a depresszió
A Nagy Depresszióhoz vezető eseményekben sok befektető nagyon nagy fedezeti pozíciókat használt a stratégia előnyeinek kihasználása érdekében. Amikor azonban a depresszió sújtotta, ezek a befektetők rontották általános pénzügyi helyzetüket, mivel nemcsak elvesztettek mindent, ami birtokolt, hanem nagy összegeket is tartoztak. Mivel a hitelező intézmények nem tudtak pénzt visszaszerezni a befektetőktől, sok banknak ki kellett volna hirdetnie csődjét. Az ilyen események újbóli bekövetkezésének megakadályozása érdekében az Értékpapír- és Tőzsdebizottság olyan rendeleteket hozott létre, amelyek megakadályozzák a befektetőket abban, hogy nagy pozíciókat szerezzenek fedezettel.
Ha hosszú távú képet vesz, amikor a piac veszteséget észlel, és hosszú és kemény gondolkodással jár, mielőtt a fedezeti felvásárlást elvégzi, akkor a befektető minimalizálhatja a tőzsdei összeomlás során veszített pénzmennyiséget.
