A tőzsdei volatilitás visszatért a bosszúhoz, és a befektetők hullámvasút-váltásra álltak, miután január 26-án rekordmagasságot értek el. Mindkettő ragaszkodik ahhoz, hogy a pánikba eső eladások helytelen válasz a piaci hanyatlásra. A Harvard Egyetem Politikai Intézetében februárban felszólalva Dalio a CNBC által idézett résztvevőknek azt mondta: "Nem sikerülhet ilyen módon. Ellenkezőleg kell cselekedned. Ha nem félsz, akkor valószínűleg eladni akarsz, és ha félsz, valószínűleg vásárolni akarsz."
Az S&P 500 index (SPX) kedden 1, 7% -kal emelkedett, és a héten 2, 0% -kal növekedett. Ez azonban továbbra is 7, 5% -kal esik vissza a január 26-i mindenkori rekordcsúcshoz képest. Azóta az 50 kereskedési ülés közül 25 volt felfelé és 25 lefelé.
Befolyásoló hangok
A Dalio 1975-ben alapította a Bridgewater Associates befektetési vállalkozást. A Time magazin a világ 100 legbefolyásosabb embere közé sorolta, a Fortune magazin pedig a Bridgewater nevét az USA ötödik legfontosabb magánvállalataként, a Harvard Politikai Intézetén keresztül. Bloomberg szerint Dalio körülbelül 14, 6 milliárd dollárt ér
Buffett a Berkshire Hathaway Inc. (BRK.A) hosszú távú elnöke és legnagyobb részvényese, egy holdingtársaság, amelynek különféle operatív részlegei vannak a nagy befektetési portfólió mellett. A Buffett értéke 83, 7 milliárd dollár, Bloomberg számításai szerint.
4 tényező Ray Dalio felhasználja minden időjárási portfóliójának elkészítéséhez
„Saját jó társaságok hosszú időtartamra”
Warren Buffett hasonló véleményt képvisel, mint a Dalio, és tanácsai időtlenül egyszerűek és következetesek voltak az évek során. Ugyanezen CNBC történet szerint a 2016-os csatornán elmondta: "A pénzt befektetésekkel érik el befektetéssel és jó társaságok hosszú ideig tartó tulajdonjogával", amelyet "10, 20, 30 év múlva" határoztak meg.
A dolgok szemléltetése érdekében azok a befektetők, akik 1964-ben vásároltak a Berkshire Hathaway részvényein, és végigmentek a vastag és vékony részvényeken, minden dollár ma már közel 16.000 dollárra növekedtek volna. A közbenső években Buffett négy időszakot idéz, amikor Berkshire részvénye drámaian, 59% -kal, 37% -kal, 49% -kal és 51% -kal esett vissza. A pánikba esett befektetők, akik abban az időben távoztak, látványos jövőbeli haszonnal jártak volna el. (További információkért lásd: Buffett figyelmezteti a befektetőket, hogy kerüljék el a pénz kölcsönzését készletek vásárlásához .)
„Fogadja el a hullámokat és mínuszokat”
"Az egyes részvények tartási periódusa általában két-öt év, néha több, néha kevesebb - és néhány olyan pozíció, amelyet már több mint egy évtizeden keresztül tartok az ügyfelek portfóliójában" - írja Mitch Goldberg, a CNBC vendég közreműködője, a ClientFirst befektetési vállalkozás elnöke. Stratégia. Buffetthez hasonlóan ő is tanácsolja a "nagyon hosszú távra fektetett befektetéseket", ami azt jelenti, hogy "elfogadtad azokat a hullámokat és bukásokat, amelyek a hosszú távú befektetővé válnak." A befektetési profil fejlesztése során három elem elengedhetetlen, mondja: időhorizont, kockázati tolerancia és pénzügyi célok.
Goldberg folytatja: "De általában az a legnagyobb hiba, amelyet látom a befektetőknek, a helytelen diverzifikáció. Ez a legnagyobb hiba, mert jelentős, állandó portfólió veszteségeket okoz." Különösen hibát talál az aktív kereskedelemben, amely egy adott iparágban az egyik készletet másikra cseréli, mivel egy adott ágazatban az összes készlet általában szorosan korrelál.
„Ne figyelje szorosan a piacot”
"Ne figyelje szorosan a piacot" - jelentette ki Buffett újabb bölcsességgyöngyje a 2016-os CNBC interjúban, összhangban azzal a véleményével, hogy a volatilitás rövid távú zaj, amelyet a hosszú távú befektetőnek figyelmen kívül kell hagynia. John Bogle, a The Vanguard Group befektetési alapjának alapítója egyetért. Körülbelül 80 millió dollárt ér, Bogle multi-milliárdos lett, ha Vanguard-t állami társasággá változtatta volna. Ehelyett úgy érezte, hogy olcsó kölcsönös társaságként tartása a befektetők érdekében áll, a Personal Finance News szerint. (További információ: Stratégiák a portfólió volatilitás-igazolására .)
Valójában ez a kibővített rész a Buffett által a berkshire-i részvényeseknek címzett, a februári Berkshire részvényeseknek címzett, a CNBC által idézett 2018. februári éves levélből különösen jól megragadja ezt a témát, bár a tartalékkészletek felvásárlásával kapcsolatos figyelmeztetés kapcsán írta: "Egyszerűen nem mondják el, hogy a készletek mennyire képesek Még ha kicsi a hitelfelvétel is, és pozícióját nem veszélyezteti azonnal a zuhanó piac, az elmédet félelmetes címsorok és lélegzetelállító kommentárok ronthatják fel. És egy elégedetlen elme nem hoz jó döntéseket. ”
