A tőzsdén forgalmazott alap (ETF) egy forgalomképes értékpapír, amely nyomon követi például indexeket, index alapokat, alapanyagokat vagy kötvényeket. A befektetési alapokhoz hasonlóan az ETF-ek célja a részvényesek kockázatának csökkentése a diverzifikáció alkalmazásával. Az index befektetési alapokat és a legtöbb ETF-et passzív módon kezelik, igyekszik az alap teljesítményét egy adott piaci indexhez igazítani, a díjak és költségek elõtt.
A befektetési alapokkal ellentétben az ETF ugyanúgy kereskedik, mint a tőzsdén a közönséges részvények. A befektetési alapokkal ellentétben az ETF-eknek nem állnak az egyes napok végén kiszámított nettó eszközérték (NAV), de az ETF-ek átláthatóbbak, mint a befektetési alapok. A befektetési alapok általában negyedévente teszik közzé részesedésüket, míg az ETF-ek ezt naponta teszik.
A bankszektorot nyomon követő ETF-ek
A bankszektorot nyomon követő ETF-k egyike olyan pénzügyi ETF-ek, amelyek eltérő mértékű kitettséggel bírnak a bankokkal szemben, mások pedig pusztán játékban lévő ETF-ek. Ezen ETF-ek egy része a nemzetközi pénzügyi szolgáltatási szektorra összpontosít, míg mások az USA bankszegmenseire, például a nagy bankokra, a regionális bankokra vagy a közösségi bankokra koncentrálnak.
Globális pénzügyi szektor ETF-ek
A globális pénzügyi szektorban a közös ETF-ek között szerepel a KBW Bank ETF, az iShares Global Financials ETF.
Amint a neve is sugallja, a KBW Bank ETF (KBWB) tisztán játszott ETF a bankipar számára. Költségek elõtt megkísérli szorosan összehangolni a KBW Bank Index hozamát és jellemzõit, amely a nemzeti pénzközponti bankokat és a regionális bankintézeteket képviselõ földrajzilag különbözõ vállalatok indexe.
Pontosabban, az iShares Global Financials (IXG) célja a pénzügyi szektor diverzifikált globális részvényeiből álló index befektetési eredményeinek nyomon követése. Ez az alap olyan vállalkozásokat kínál, amelyek pénzügyi szolgáltatásokat nyújtanak mind kereskedelmi, mind lakossági ügyfeleknek, ideértve a bankokat, a befektetési alapokat és a biztosítótársaságokat.
USA pénzügyi szolgáltatási szektor ETF-ek
Az amerikai pénzügyi szolgáltató társaságok nyomon követésére szolgáló általános ETF az iShares US Financials ETF (IYF), a Financial Select Sector SPDR, a ProShares Ultra Financials (UYG) és a Vanguard Financials ETF (VFH).
Az SPDR (Select Select Sector SPDR) (XLF) közel 70 részvénynek ad otthont. A részesedések között szerepelnek olyan nagy amerikai pénzközponti bankok, mint a Wells Fargo, a JPMorgan Chase, a Bank of America és a Citigroup.
Regionális és közösségi bank ETF-ek
A nagy bankokba történő befektetések elkerülését célzó befektetők számára vannak olyan ETF-ek, amelyek az USA regionális vagy közösségi bankjaira szakosodtak. Például az SPDR Regional Banking ETF (KRE) követi az S&P Regional Banks Select Industry Index-et.
Az iShares amerikai regionális bankok ETF (IAT) nyomon követi a Dow Jones US Select Regional Banks indexet, így a befektetők mintegy 60 részvénynek vannak kitéve. Ez az alap a regionális bankipar néhány nagy nevére koncentrálódik, például az US Bancorp, a PNC és a BB&T.
Az SPDR S&P Bank ETF (KBE) nem pusztán regionális bank, az ETF eszközeinek nagy része regionális bankok, kisebb előirányzatokkal a takarékos és jelzálogkölcsön-finanszírozó társaságok, a diverzifikált bankok és más diverzifikált pénzügyi eszközök számára.
A maga részéről a First Trust NASDAQ ABA Közösségi Bank Index (QABA) több mint 100 kis bankban tartja pozícióit. Az eszköz nagysága alapján ez az ETF nem tartalmazza a legnagyobb bankokat és a takarékosságokat. Nem tartozik ide a hitelkártya vagy nemzetközi specializációval rendelkező társaságok.
