A vételi és eladási ciklusok felfedik a piac legnagyobb szereplőinek rejtett szándékait, mivel makro stratégiákban vesznek részt, amelyek befolyásolják az ár irányát. A befektetők és a kereskedők azonosíthatják ezeket a ciklusokat olyan technikai eszközökkel, amelyek megmérik a ciklusok mögött meghúzódó nyomást, és ezekkel a mérésekkel megjósolhatják, mikor lépnek át ilyen ciklusok a vásárlástól az eladásig, és fordítva. Ezek a természetes ritmusok mutatják a legnagyobb hatalmat a főbb indexekben és határidős ügyletekben, amelyek az alapul szolgáló részvények, kötvények és devizahatárok ezreihez vezetnek.
Az S & P-500, a Nasdaq-100 és a Russell-2000 széles részvénykosarat szolgál erre a célra, könnyen megfigyelhető ciklusok segítségével köszörülve, amelyek megmutatják a résztvevőknek, milyen agresszív vagy védekezőnek kell lenniük, amikor belépnek a piacra.
Az olyan népszerű elemző eszközök, mint a sztochasztika és a Wilders RSI, ezeket az impulzusokat mérik, gyakran megdöbbentő pontossággal. A befektetők és a kereskedők viszont ezeket a méréseket használhatják az időbejutási, kilépési és kockázatkezelési stratégiákhoz, függetlenül attól, hogy a napközbeni, napi, heti vagy akár havi tartási periódusokra összpontosítanak-e.
Sztochasztika
Az értékpapír-kereskedő George Lane az 1950-es években népszerűsítette a sztochasztikai mutatót. Megtévesztően egyszerű formula, amely összehasonlítja a jelenlegi ársávot a előre beállított legmagasabb és alacsonyabb értékkel. Talán az egyszerűség miatt sok 21. századi technikus nem érti meg annak hatalmas erejét az indexek és az egyes műszerek ciklikus fordulatának előrejelzésekor. Ez szinte ideális eszközzé teszi a modern piacokat mozgató rejtett erők dekonstruálására. Mint mindig, az elemzés több irányból történő kezelése megbízhatóbb eredményeket eredményez, és a sztochasztika akkor működik a legjobban, ha ármintákkal, mozgó átlagokkal és lendület-eszközökkel kombinálják, például a mozgóátlagú konvergencia-divergenciát (MACD).
A sztochasztikusok meghatározzák a túlvásárolt és a túlméretezett szinteket, amikor a ciklusok elérték a csúcspontjukat, és készen állnak a megfordulásra. A tapasztalatokból azonban tudjuk, hogy a piacok hosszú ideig túlvásárolhatók vagy túlterheltek maradhatnak. Ez az figyelmeztetés megzavarja azokat a piaci szereplőket, akik Holy Grail típusú mutatókat keresnek, amelyek minden esetben egyszerű és egyértelmű jeleket idéznek elő. Ez a természetes bizonytalanság speciális ár- és időszűrőket igényel a kiszámíthatóság javításához. Az indikátor által létrehozott két vonal erre a célra szolgál, késleltetve a ciklikus fordulatok érvényesítését mindaddig, amíg a szélsőséges szinteken át nem lépnek, majd az elemzési rács középpontja felé haladnak.
Különösen a heti ciklusok óriási értéket mutatnak a piaci időzítésben mind a fő instrumentumok, mind az egyes pozíciók tekintetében. A sztochasztika szinte golyóálló, amikor a makropiaci elemzésről van szó, különösen akkor, ha a széles átlagok a kulcsfontosságú támogatási vagy ellenállási szinteket érik el, és a technikusok arra készülnek, hogy áttörést vagy meghibásodást kérjenek, amely jelentős visszafordítást vált ki.
A befektetőknek és a kereskedőknek nagyon sokat kell kockáztatniuk ezen inflexiós pontokon annak eldöntésében, hogy vásárolnak-e áttörés vagy meghibásodás várhatóan, vagy a jelenlegi irányba haladnak, és ellentétes helyzetbe lépnek-e, amely nyereséget hoz a fordulás során.
Nézzük meg két heti sztochasztikai alkalmazást, amelyek segítségével javíthatja a piaci időzítést.
Keresztek és megerősítés
Augusztus hétvége van, és áttekinti a piac előrehaladását, hogy megnézze, szükséges-e bármilyen kiigazítás a bőséges hosszú távú kitettséghez. Az S & P-500 és a Nasdaq-100 éppen most érte el a bikapiacok csúcsát, ám a Russell-2000 alulteljesítőképességű, nagy kereskedelmi sorozatba kerülve. Mindhárom eszköz sztochasztikája túlvásárolt szintre emelkedett.
Nem kell aggódnia, ha a sztochasztika először a varázslatos túlvásárolt vonal fölé emelkedik. Valójában a piacok gyakran rögzítik a legerősebb nyereséget, amikor a mutatók ennél a szélsőséges szintnél csökkennek. Most azt mondja nektek, hogy üljön fel és fordítson nagy figyelmet, mert bármikor bekövetkezhet egy merőleges átváltás egy új, 6–12 hétig tartó eladási ciklusba.
A műszaki feltételek következő változása akkor következik be, amikor sztochasztikus gyorsvonalak (kék) szeptember első két hetében keresztezik a lassú vonalakat (piros). Ez korai figyelmeztető jelzéseket ad az új eladási ciklusokhoz, amelyek továbbra sem erősítenek meg, amíg a gyorsvonalak a túlvásárolt szintek alatt és az elemzési rács középpontjai felé haladnak. Ez gyorsan megtörténik a keresztezés után, megerősítve az új eladási ciklusok kezdetét.
Ha közvetlenül határidős vagy tőzsdei alapokon (ETF) keresztül kereskedik az indexekkel, akkor ezeket a jelező jeleket hosszú pozíciók eladására vagy új rövid eladások megnyitására kell használni. Más a helyzet, ha tőkepozíciókat tart, mert az index ciklikus fordulatának hatása a korrelációtól függ, amely azt jelzi, hogy az egyes részvények hajlamosak-e az árirányt a leginkább kapcsolódó indexhez vagy indexekhez igazítani. Az Ön pozíciói korrelációt mutatnak, ha a fő indexekben megfigyelhető igazodás mutatkozik a kereskedések és trendek, valamint az árműveletek között.
Például a legtöbb kis sapka-állomány erősen korrelál a Russell-2000 ciklikus fordulatokkal, mondván, hogy a kockázat jelentősen növekszik, ha a keresztirány ellenkező irányában tartjuk. Ugyanez a történet a nagytechnikával és a Nasdaq-100-mal, valamint a pénzügyi és az S & P-500-tal. Alsó sor: A ciklusfordulások általában ébresztési hívások, amelyek a kockázat kezelésére szolgálnak, akár kijáratokon, megállásokon, opciók védelmén vagy pozíció egyensúlyba állításán keresztül. (További információ: 4 ok, miért számít a piaci korreláció .)
Heti ciklusok és keresztellenőrzés
Egyik indikátor sem működik jól vákuumban, és a heti sztochasztika sem kivétel. A megbízhatóság ezzel az eszközzel geometriailag növekszik, ha az ármintákkal, a Fibonacci-elemzéssel és a mozgó átlagokkal kombinálják. A ciklikus fordulatok megerősítésén vagy megcáfolásán túl a kiegészítő eszközök meghatározzák azokat a szinteket, amelyekben a közbenső felső és alsó rész nyomtatásra kerül, valamint megjósolják, hogy az új vételi vagy eladási impulzusok milyen távolságra kerülnek, mielőtt az ellenimpulzusok mozgásba lépnének.
A Google részvényeinek száma 2014 elején minden időkben elérte a 600 dollárt, és eladásra került, a heti sztochasztikumok pedig a túlvásárolt szintről zuhantak. Néhány héttel később a túlméretezett értéket érte el (A), miközben az ár jóval az 50 hetes exponenciális mozgóátlag (EMA) felett járt 500 dollár közelében. Az indikátor áprilisban áttért a vásárlási oldalra (B) és hátsó végtagként elhalt, miközben a visszaesés május elejére folytatódott.
Az állomány ezután két héten egymás után visszapattant az 50 hetes EMA-n, amely igazodott az 50% -os Fibonacci rally-visszahúzáshoz. A sztochasztikus gyorsvonal (kék) a tesztelés második hetében a mozgóátlagban megemelkedett a túlméretes szint fölött, és megerősített vételi jelet adott ki, amely tökéletesen megegyezett egy erős visszapattanással, amely közel 50 pontot adott a következő négy hétben.
A heti sztochasztika használatának kockázatai
Végül nézzük meg néhány kockázatot, ha a heti sztochasztikákat használjuk a piaci időzítéshez. Az indikátor lecsillapíthatja azokat a rezgéseket, amelyek megkérdőjelezik a pontos előrejelzést, mivel hónapokig képes eltölteni anélkül, hogy túlvásárolt vagy túlértékesített jeleket ütne. És még akkor is, ha a ciklikus rezgések szépen arányosak méretben és időben, a gyorsvonal továbbra is megállíthatja a közép- és fordított irányokat, rövidzárlatos visszafordítási stratégiákat és csapdázási cikluskereskedőket.
A természetes védettség miatt a legjobb védelem az, hogy visszalépünk az árstruktúrára és más műszaki eszközökre, ha a sztochasztika nem ad erőteljes irányjelzést. A mutató viszont értékes üzenetet szolgáltat a piac jelenlegi helyzetéről, azaz egy zavaros időszakon keresztül őrzi, amelyben sem a bika, sem a medve nem rendelkezik jelentős előnnyel.
Alsó vonal
A heti sztochasztikai mutató felismeri a vételi és eladási nyomás ismétlődő mintáit, amelyek előrejelzésére és aktiválására a figyelmes befektetők és kereskedők képesek. A trükk az, hogy megfeleljen az áramlásnak, és amikor csak lehetséges, igazítsa helyzetét ezekhez a természetes lengésekhez.
Az intelligens befektetők a piac haladását a vásárlási / eladási ciklusok mintázata alapján továbbítják, és ezeket felhasználják a kitettségek vagy a kitettség kiigazításának előrejelzésére, de enyhítik a megközelítésüket azzal a tudattal is, hogy más chart eszközök használatával a sztochasztikai elemzés kiegészítése bolondbiztosabb módszer a piacok mozgásának nyomon követése érdekében a pontosság biztosítására. További olvasáshoz lásd: Válassza ki a megfelelő beállításokat a sztochasztikus oszcillátorán .)
