Duzzadó befektetési áttekintés

Fontos

A Swell Investing 2019. augusztus 30-án fejezte be tevékenységét, miután a következő felülvizsgálatot már elvégezték. A cég honlapját egy búcsúüzenet váltotta fel, amely részben kijelentette: "A Swell nem volt képes elérni a független műveletek fenntartásához szükséges méretet."

A Pacific Life nyugati parti pénzügyi óriás által 2015-ben alapított Swell Investing általános algoritmikus tanácsadási szolgáltatásokat nyújt a Virginia-i székhelyű bróker-kereskedő Folio Institutional vagyonkezelési számláin keresztül tartott ügyfelek számára. Az ügyfél az adóköteles pénzeszközöket vagy a más intézményeknél tartott nyugdíjalapú átutalásokat a telepítéskor a Folio számlára utalja át, vagy közvetlenül a számlára helyezi el a pénzeszközöket, minimum 50 dolláros nyitási követelménnyel. Az ügyfeleknek a számlaátutalásokkal járó költségek merülnek fel.

Az új ügyfelek tőkét osztanak fel hét társadalmilag tudatos előre elkészített portfólió között, amelyeket a Swell elemzői készítettek, hogy megfeleljenek a befektetési alapok kinézetének. A portfólióelosztások részarányát azonban ügyfélszámlákra vásárolják, nem pedig az összevont alapokban való részesedést, így a Swell ügyfelek rendszeres részvényesekként vehetnek részt. Az összes portfólió kiválasztást a felhasználó határozza meg, a személyes preferenciák alapján, nem pedig a pénzügyi célok, a kockázati tolerancia és a befektetési horizont azonosítására szolgáló kérdőív segítségével. A robo-tanácsadó az összes portfóliót „közepesen agresszívnek” határozza meg, a társadalmilag tudatos portfólió-összetevők velejáró kockázata miatt.

Az ügyfelek erőforrásai kiábrándítóak: sem a robo-tanácsadó, sem a bróker-kereskedő nem nyújt mobil alkalmazásokat, oktatási útmutatókat vagy céltervező eszközöket webhelyükön. A megduplázódó ügyfélszolgálat jóval az átlag alatt van, az egyszerű űrlap-beviteli oldal és az e-mail cím az egyetlen két jóváhagyott kapcsolatfelvételi forma. Nincs felsorolva munkaidő, nincs élő csevegés a leendő vagy a jelenlegi ügyfelek számára, és az apró betűs felhívja a figyelmet a fióktulajdonosokra, hogy e-mailt kell használniuk a telefonhívás ütemezéséhez.

A fiókkezelő felület bemutatja a szokásos teljesítménymutatókat, egy praktikus hivatkozással a Folio Intézményi fiókba történő bejelentkezéshez, amely további havi breakokat eredményez. A nyilvános közzétételekben hiányoznak a kulcsfontosságú dokumentumok, ideértve az ügyfélszolgálati megállapodást sem, amely a fiók fizetőfala mögött rejtőzik, de a Swell kiemelkedő munkát végez, részletezve a portfóliókat és azok relatív teljesítményét időkeretek szerint lebontva.

Előnyök

• Társadalmi tudatos befektetés

• Az első szintű pénzügyi intézmény támogatja

• Az adócsökkentés betakarításával foglalkozik

• Képesség néhány kattintással megváltoztatni a portfólió elosztását

• Éves díj és rejtett költségek nélkül

Hátrányok

• Nincs oktatási eszköz

• Korlátozott portfólióválasztás

• Rossz ügyfélszolgálat

• Nincs céltervezés

• Rejtett ügyfélszolgálati szerződés

Fiók beállítása

4.5

Az új ügyfelek e-mail címet és jelszót írnak be a fiókbeállítási oldal eléréséhez, amely nem kínál pénzügyi ellenőrző listát, célok tervezését vagy kérdőívet. Az ügyfeleknek azt tanácsolják, hogy válasszanak egy portfólió-keveréket, amely egy űrlapbejegyzéshez vezet három előre megválasztott kategóriával - a Környezetvédő, A Tech Optimist és a Generalista - mindegyik kategória egy mondatban történő leírásával. A negyedik kategória lehetővé teszi az ügyfél számára, hogy egyéni keveréket generáljon hét előre elkészített portfólióból, a százalékos allokációkkal 100% -nak kell lennie. Néhány személyes kérdés a telepítési folyamat későbbi szakaszában felmerül a kockázati toleranciáról és a foglalkoztatásról, de ez kizárólag a FINRA előírásainak megfelelő alkalmasság meghatározására szolgál.

Az ügyfelek akár három készletet is eltávolíthatnak az előre kiválasztott befektetési keverékből, de a szerkesztés e-mail kapcsolaton keresztül történik, nem pedig a fiókkezelő felületen. Az egyensúly kiegyenlítésére évente csak kétszer kerül sor, de az ügyfél bármikor megváltoztathatja az előirányzatokat. A számlákat passzív módon kezelik az egyensúlyozás között, míg a Swell elemzői optimalizálják és kezelik az előrecsomagolt portfóliókat. A robo-tanácsadó támogatja az egyéni adóköteles és nyugdíjszámlákat, de az ügyfelek nem nyithatnak közös vagy háztartási számlákat, jelezve, hogy súlyos mulasztás jelentkezik. Az adóköteles számlák nem használhatnak fedezetet és nem vehetnek fel számlát.

Célmeghatározás

2.1

A számlatulajdonosok a havi tranzakciókat és a relatív teljesítménystatisztikákat a fiókkezelési oldalon és a Folio-fiókba történő bejelentkezéssel tekinthetik meg. Az interfész kevés információt nyújt a finanszírozási szintekről vagy a portfólió összetételéről, így a döntéshozatal az ügyfél kezében marad. Sem a Swell Investing, sem a Folio Institutional nem nyújt pénzügyi tervezési eszközöket, arra kényszerítve az ügyfeleket, hogy ezt az információt független harmadik felektől keressék.

Ez az input hiány valószínűleg megzavarja a fiatalabb és kevésbé tapasztalt befektetőket. A weboldal anyagai nem fedik fel, hogy a számlatulajdonos közvetlenül beszélhet-e egy vállalat elemzőjével vagy tanácsadójával.

Számlaszolgáltatások

2.9

A betétekhez be kell jelentkezni a számlakezelési oldalra, és kérést kell benyújtani, amelyet egy összekapcsolt bankszámlára küldenek. A felhasználók automatizálhatják a folyamatot ismétlődő betétek létrehozásával. A készpénzfelvételt a számlafelületen keresztül kérik, de az alap átvétele nyolc munkanapot vesz igénybe, ha a pozíciókat le kell zárni a készpénz gyűjtése érdekében. A szokásos brókerszámlákban nem használnak fedezetet, de az összes számlára kamatot keresnek az FDIC által jóváhagyott instrumentumokba történő egynapos söpöréssel. Sem a Swell, sem a Folio Institutional nem nyújt banki szolgáltatásokat.

Portfólió tartalma

5

A Swell Investing marketing anyagai szerint a vállalati elemzők felülről lefelé és alulról felfelé irányuló kutatásokat végeznek több ezer vállalatnál, hogy olyan „változatos, megoldásokra összpontosító portfóliókat” készítsenek, amelyek megfelelnek az Egyesült Nemzetek fenntartható fejlődési céljainak, amelyek nem tartalmaznak szegénységet, nulla éhezést, jó egészséget, minőségi oktatás, éghajlati fellépés és a nemek közötti egyenlőség.

Ezek a társadalmi feltételek képezik hat szűk fókuszú portfólió alapját és akár 400 célzott társaság széles körű portfólióját, az úgynevezett „Impact 400.” A másik hat portfólió 36–59 társaságot tartalmaz, és jelenleg nulla hulladék, betegség kategóriába sorolhatók. Felszámolás, egészséges életmód, tiszta víz, zöld technológia és megújuló energia.

Portfólió menedzsment

3.1

Swell és Folio adócsökkentéssel foglalkoznak. Az algoritmusok évente csak kétszer állnak egyensúlyba a hét portfólió alapjául szolgáló változások alapján, ám az ügyfelek az allokációkat bármikor megváltoztathatják. Az ügyfeleknek megengedett, hogy három részvényt eltávolítsanak a listáról a kezdeti számlabeállításkor, de a marketing anyagok nem határozzák meg, hogy minden portfólióból három vagy az összes portfólióban három. A vállalati elemzők nem végeznek változtatásokat vagy ajánlásokat az ügyfelek pénzügyi feltételeire reagálva, mivel ezeket az adatokat nem tartalmazza a fiókbeállítás. Más brókereknél nincs másodlagos számlák kezelési lehetősége.

Felhasználói tapasztalat

3.1

Mobil élmény

A Swell Investing és a Folio webhelyek készen állnak a mobilkészülékre és könnyen navigálhatók. A Swell teljes funkcionalitású iOS mobilalkalmazást adott ki, de az Android operációs rendszer nem támogatja. Ez a pénzügyi ágazat évezredes befektetők felé irányított résének jelentős mulasztását jelzi.

Asztali élmény

A weboldal csak maroknyi linket tartalmaz, amelyek kiemelik a számla főbb jellemzőit, magyarázzák a szolgáltatásokat és felfedik a magyar nyelvű követelményeket. A leendő ügyfelek bejelentkezhetnek a számlakezelő felület első néhány oldalára, és különféle portfóliókat írhatnak be, de kevés útmutatás vagy nincs ilyen útmutatás, és az eredmények nem változnak a személyes adatok bevitele során, más népszerű robo-tanácsadókkal ellentétben. Szinte minden algoritmikus munka kizárólag a hét portfólióra összpontosít, nem pedig az egyedi számlakövetelményekre. A brókert vásárló magánszemélyek havi teljesítmény- és menedzsment eszközöket találnak nehéz felbecsülni, GYIK nélkül és egyetlen képernyőképernyővel a honlapon.

Vevőszolgálat

1.5

Az ügyfélszolgálat linkje egy egyszerű jelentkezési űrlapra nyílik, telefonszám, e-mail cím, élő csevegés vagy munkaidő nélkül. Más oldalak az elérhetőségi linkeket tartalmazzák egy e-mail címmel, míg néhány oldal telefonszámot tartalmaz. A fiókkezelő felület azonban kimondja: „Szeretne ütemezni egy hívást? Iratkozzon fel e-maillel az induláshoz. ”Nehéz megfejteni a válaszadást ezzel a rejtélyes üzenettel, vagy miért nem tudják az ügyfelek csak felvenni a telefont. A GYIK hasznos, de kihagyja a fiókkezelési lehetőségekkel és az ügyfélszolgálati megállapodással kapcsolatos lényeges információkat.

Oktatás és biztonság

1.2

A robo-tanácsadó és bróker-kereskedő 256 bites SSL titkosítást használ, és világosan megfogalmazott adatvédelmi irányelveket biztosít. A Folio Institutional rendelkezik az összes ügyfél pénzeszközzel, hozzáférést biztosítva a SIPC biztosításhoz és a többletbiztosításhoz. A fólióforrások csak a blog és a piackutatási szakaszra korlátozódnak, miközben egyik művelet sem kínál alapvető vagy fejlett oktatási anyagokat.

Jutalékok és díjak

3.6

A Swell Investing a kezelt eszközök díjának évi 0, 75% -át fizeti ki a tanácsadási szolgáltatásokért, 12 részletben. Nincsenek ETF vagy befektetési alapok díjai, mivel az összes pozíciót részleges részvények veszik át. Nincsenek kereskedési, kivonási vagy felmondási díjak.

A Swell megfelelő a számodra?

A Swell Investing jó választást kínál azoknak a magánszemélyeknek, akik befektetéseket keresnek a környezettel, a zöld technológiai változással és a társadalmi igazságossággal támogató cégekkel. Az egyedi pénzügyi körülmények kevés vagy kevésbé vannak kezükben vagy figyelembe véve, ami arra kényszeríti az ügyfelet, hogy másutt szerezze be ezeket az információkat. A teljesítménymutatók azt sugallják, hogy ezeknek a portfólióknak a megtérülése fog szenvedni, ám a tanácsadó jó munkát végez, és megcáfolja a népszerű érveket a társadalmilag tudatos befektetés ellen. A közös számla hiánya jelentős mulasztást jelent, megtagadva a párok és más partnerségek számára a csoportba történő befektetés lehetőségét. Jogi kérdéseket is felvethet az út mentén, ha a kedvezményezetteket nem deklarálják megfelelően.

Módszertan

A Investopedia arra törekszik, hogy a befektetők számára elfogulatlan, átfogó áttekintést és minősítést nyújtson a robo-tanácsadókról. 2019-es áttekintésünk hat hónap alatt a 32 robo-tanácsadói platform összes aspektusának értékelését eredményezi, ideértve a felhasználói élményt, a célmeghatározási képességeket, a portfólió tartalmát, a költségeket és díjakat, a biztonságot, a mobil élményt és az ügyfélszolgálatot. Több mint 300 adatpontot gyűjtöttünk, amelyek mérlegeltek a pontozási rendszerünkben.

Minden robo-tanácsadót, akit megvizsgáltunk, felkértünk, hogy töltsön ki egy 50 pontos felmérést platformjáról, amelyet az értékelésünk során használtunk. A robo-tanácsadók közül sokan szintén személyes demonstrációkat tartottak számunkra platformjaikról.

Iparági szakértői csapatunk, Theresa W. Carey vezetésével, elvégezte felülvizsgálatainkat és kidolgozta ezt az iparágban legjobb módszert a robo-tanácsadói platformok rangsorolására a befektetők számára minden szinten. Kattintson ide, hogy elolvassa a teljes módszertant.