Tartalomjegyzék
- Bruttó árrés
- Haszonkulcs
- Működési margin
- Egy részvényre jutó eredmény
- Ár-bevétel arány
- Times érdeklődés szerzett
- A részvényesi tőke hozama
Függetlenül attól, hogy pénzügyi szakember vagy befektető -, a pénzügyi kimutatásokkal kapcsolatos információk elemzése kulcsfontosságú. De olyan sok különböző szám van, hogy nehézkesnek és nagyon félelmetesnek tűnik az egészen átesni. De ha tudja, hogy ezekben az állításokban néhány fontosabb szám - mint például a pénzügyi mutatók - valószínűleg a megfelelő úton halad.
A következő pénzügyi mutatók a közös jövedelemkimutatásokból származnak, és ugyanazon iparág különböző vállalatainak összehasonlítására szolgálnak. Vannak más arányok is, amelyeket az eredménykimutatásból választanak ki, bár az alábbiak a leggyakoribbak.
Kulcs elvihető
- A pénzügyi mutatókat arra használják, hogy összehasonlítsák az ugyanazon iparágban működő vállalatokat.Ezek az arányok a jövedelemkimutatásokból származnak.A leggyakoribb mutatók között szerepel a bruttó fedezet, a haszonkulcs, a működési haszonkulcs és az egy részvényre jutó eredmény. A jövedelem / jövedelem arány segíthet a befektetõknek meghatározni a befektetõket mennyit kell befektetniük ahhoz, hogy egy dollárt szerezzenek a vállalat jövedelméből.
Bruttó árrés
A bruttó fedezet azt mutatja meg, hogy mekkora részét értékesíti a társaság értékesítéséből, miután az áruk és szolgáltatások előállításával kapcsolatos közvetlen költségek merültek fel. Ez az arány tehát a nyereségre vagy újrabefektetésre rendelkezésre álló értékesítési bevételek százalékos aránya az eladott áruk bekerülési értékének (COGS) levonása után. Tehát ha egy vállalat bruttó árrése 40%, az azt jelenti, hogy minden egyes dollárért 40 cent tart fenn. A fennmaradó részt a működési költségekre fordítja.
A bruttó fedezetet kétféle módon lehet kiszámítani - a bruttó nyereséget elosztva a nettó eladásokkal vagy a COGS-t kivonva a társaság nettó árbevételéből.
A pénzügyi mutatókat különféle kategóriák elemzésére használják, beleértve a vállalati adósságot, a likviditást és a jövedelmezőséget.
Haszonkulcs
A haszonkulcsarány az üzleti tevékenységek jövedelmezőségének meghatározására használt leggyakoribb mutatók. Ez az értékesítésenkénti nyereséget mutatja az összes többi kiadás levonása után. Ezenkívül megmutatja, hogy hány cent jövedelmet generál a társaság minden eladott dollárért. Tehát, ha az X vállalat 35% -os haszonkulcsot jelent, az azt jelenti, hogy nettó jövedelme 35 cent volt minden generált dollárért.
A haszonkulcs kiszámításához el kell osztani a nettó jövedelmet adózás után a nettó eladásokkal.
Működési margin
A társaság működési árrése megegyezik a működési jövedelem elosztva a nettó árbevételgel. Ezzel azt mutatják, hogy mennyi bevétel maradt a változó költségek, például bérek és alapanyagok megfizetése után. Ez megegyezik a vállalat eladási megtérülésével, és jelzi, mennyire jól kezelik ezt a megtérülést.
Egy részvényre jutó eredmény
Ez a pénzügyi világ egyik legszélesebb körben említett aránya. Az előnyben részesített részvények osztalékával csökkentett nettó jövedelmének eredménye - amelyet ezt követően elosztják az átlagos forgalomban lévő részvényekkel - egy részvényre jutó nyereség meghatározó tényezője a társaság részvényeinek árának, mivel azt felhasználják az ár-nyereség kiszámításához.
A magasabb EPS nagyobb értéket jelent, mivel a befektetők nagyobb valószínűséggel fizetnek egy nagyobb nyereségű társaságért.
Sok befektető a részvényenkénti jövedelmet úgy nézi meg, hogy meghatározza, mely részvényeit részesíti előnyben az arány összehasonlítása a részvény árával. Ez segít nekik megtudni a jövedelmek értékét, és képet ad a társaság jövőbeni növekedéséről.
Ár-bevétel arány
Az ár-nyereséget, vagyis a P / E arányt úgy számítják ki, hogy az egy részvényre jutó piaci értéket elosztják az egy részvényre jutó eredménygel. Ez az egyik legszélesebb körben alkalmazott részvényértékelés, és általában megmutatja, hogy a befektetők mennyit fizetnek dollár jövedelem után. Egyszerűen fogalmazva: ez az arány megmondja a befektetőnek, mennyit kell befektetnie egy társaságba ahhoz, hogy megkapja egy dollár e társaság eredményét. Ezért gyakran ár többszörösnek hívják.
Ha egy társaság magas P / E aránnyal rendelkezik, ez azt jelentheti, hogy részvényeinek ára magas a jövedelemhez viszonyítva, és ez potenciálisan túlértékelté teszi. Az alacsony P / E viszont azt jelzi, hogy részvényárak alacsonyak a jövedelmükhöz képest.
Times érdeklődés szerzett
A szerzett kamat (TIE) azt jelzi, hogy a társaság képes-e teljesíteni adósságát. Osszuk el a kamat és adók, illetve EBIT előtti eredményt az összes éves kamatkiadással, és kapjuk meg a szerzett kamat szorzót.
A részvényesi tőke hozama
A saját tőke megtérülése egy másik kritikus értékelés a részvényesek és a potenciális befektetők számára, és kiszámítható úgy, hogy az adózás utáni nettó jövedelmet elosztjuk a súlyozott átlagos tőkével, bár számos más változat is létezik. Ez jelzi az adózás utáni profit százalékát, amelyet a vállalat megszerez.
