Mi a Murabaha?
A Murabaha, amelyet költség-plusz finanszírozásnak is neveznek, egy iszlám finanszírozási struktúra, amelyben az eladó biztosítja egy eszköz költségét és haszonkulcsát. A Murabaha nem kamatozó kölcsön (qardh ribawi), hanem az iszlám törvények szerint elfogadható hitel eladási forma. Csakúgy, mint a saját bérleti díj esetén, a vevő nem válik valódi tulajdonosává, amíg a kölcsönt teljes mértékben meg nem fizetik.
A Murabaha megértése
A murabaha adásvételi szerződésben az ügyfél a bankhoz fordul, hogy vásároljon egy tárgyat neki. Az ügyfél kérésének megfelelően a bank szerződést köt, amely meghatározza az elem költségeit és nyereségét, rendszerint részletekben történő visszafizetéssel. Mivel a riba (kamat) helyett egy meghatározott díjat számítanak fel, az iszlám országokban ez a típusú hitel törvényes. Az iszlám bankok számára tilos a kamatot felszámítani a kölcsönökkel szemben azon vallási tétele alapján, miszerint a pénz csak csereközeg és nincs benne rejlő érték; tehát a bankoknak átalánydíjat kell fizetniük a napi műveletek folytatása érdekében.
Sokan azt állítják, hogy ez egyszerűen csak egy másik módszer a kamat felszámítására. A különbség azonban a szerződés szerkezetében rejlik. Egy adásvételi szerződésben a bank eszközt vásárol, majd nyereséggel eladja azt az ügyfélnek. Az iszlám saría / Sharīʿah szerint ez a tranzakció halal vagy érvényes.
A hagyományos kölcsönök kiadása és a kamat felszámítása kamat alapú tevékenység, amely az iszlám Sharīʿah szerint haram (tiltott).
Murabaha és alapértelmezett
A murabaha esedékességének időpontja után nem számítanak fel kiegészítő díjat, ami a murabaha nemteljesítését egyre növekvő aggodalomra ad okot az iszlám bankok számára. Sok bank úgy véli, hogy a késedelmezőket feketelistára kell venni, és nem engedhetik meg a jövőbeni kölcsönöket bármely iszlám banktól, hogy csökkentsék a murabaha nemteljesítését. Még ha ezt a kölcsönszerződés sem kifejezetten említi, ez a megállapodás Sáriában megengedett. Ha az adós valódi nehézségekkel néz szembe, és nem tudja a kölcsönt időben visszafizetni, akkor a Koránban leírtak szerint megszabadulhat. A kormány szándékos mulasztás esetén azonban intézkedéseket hozhat.
Példák Murabaha-ra
A finanszírozás murabaha formáját általában a különféle ágazatokban nyújtott hitelek helyett használják. A fogyasztók például a murabahát használják háztartási gépek, autók vagy ingatlanvásárláskor. A vállalkozások ilyen típusú finanszírozást használnak gépek, berendezések vagy alapanyagok beszerzésekor. A Murabahát általában rövid távú kereskedelemben is használják, például akkreditívek kiadásakor az importőrök számára.
A murabaha akkreditívet állítják ki a kérelmező (importőr) nevében. Az akkreditívet kibocsátó bank vállalja, hogy egy bizonyos összeget fizet az akkreditívben leírt feltételeknek megfelelõen. Mivel a bank hitelképessége felváltja a kérelmező hitelképességét, a kedvezményezett (exportőr) számára garantált a kifizetés. Ez az exportőr számára előnyös, mivel a bank vállalja a fizetési kockázatot. A murabaha-szerződés rendelkezéseit követve az importőrnek vissza kell fizetnie a banknak az áruk költségeit, plusz a haszonkulcsot.
Kulcs elvihető
- A kamatozó kölcsönöket tiltják az iszlám saría törvényei. Az iszlám pénzügyekben a kölcsönök helyett a murabaha finanszírozást alkalmazzák. A Murabahát költség-plusz finanszírozásnak is nevezik, mivel az ügyletben haszonkulcsot tartalmaz, nem pedig kamatot.
