Mi a Keltner-csatorna?
A Keltner-csatorna egy volatilitáson alapuló műszaki mutató, amely három különálló vonalból áll. A középső vonal az ár exponenciális mozgó átlaga (EMA). További vonalak vannak az EMA felett és alatt. A felső sávot általában az átlagos valódi tartomány (ATR) kétszeresével állítják be az EMA felett, az alsó sávot általában az ATR kétszeresével állítják be az EMA alatt. A sávok bővülnek és összehúzódnak, mivel a volatilitás (az ATR-vel mérve) bővül és összehúzódik.
Mivel a legtöbb árművelet a felső és az alsó sávban (csatorna) történik, a csatornán kívüli mozgások jelzik a trendváltozásokat vagy a trend gyorsulását. A csatorna iránya, például fel, le vagy oldalra, szintén segíthet az eszköz trend irányának meghatározásában.
Kulcs elvihető
- A Keltner-csatorna EMA-je jellemzően 20 periódus, bár ezt szükség esetén beállítani lehet. A felső és az alsó sávot általában az ATR kétszeresére állítják be az EMA felett és alatt, bár a szorzót személyes preferencia alapján is beállíthatják. A nagyobb szorzó szélesebb csatornát eredményez. A felső sáv elérése göndör, míg az alsó sáv elérése medve. A sáv elérése jelzi a folyamatos tendenciát ebben az irányban. A csatorna szöge szintén segíti a trend irányának azonosítását. Ha a csatorna felfelé van szögezve, az ár emelkedik. Ha a csatorna lefelé van szögezve, az ár csökken. Ha a csatorna oldalirányban mozog, akkor az ár is megegyezett. Az ár ingadozhat a felső és az alsó sáv között is. Amikor ez megtörténik, a felső sávot ellenállásnak tekintik, és az alsó sávot támasztják alá.
A Keltner-csatorna képlete:
Keltner-csatorna középső vonal = EMAKeltner-csatorna felső sáv = EMA + 2 ∗ ATRKeltner csatorna alsó sáv = EMA − 2 ∗ ATRhol: EMA = Exponenciális mozgó átlag (jellemzően 20 időszak alatt)
A Keltner-csatornák kiszámítása
- Számítsa ki az eszköz EMA-ját az elmúlt 20 periódus vagy a kívánt periódusok száma alapján. Számítsa ki az eszköz ATR-jét az elmúlt 20 periódus vagy a kívánt periódusok száma alapján.Az ATR-t szorozza meg kettővel (vagy a kívánt szorzóval).), majd hozzáadja ezt a számot az EMA értékhez, hogy megkapja a felső sávot.Szorozzuk meg az ATR-t kettővel (vagy a kívánt szorzóval), majd vonjuk le ezt a számot az EMA-ból, hogy megkapjuk az alsó sávot. Ismételjük meg az összes lépést az egyes időszakok vége után.
Mit mond neked a Keltner-csatorna?
A Keltner-csatornát először Chester Keltner vezette be az 1960-as években. Az eredeti formula egyszerű mozgó átlagokat (SMA) és a magas és alacsony ártartományt használt a sávok kiszámításához. Az 1980-as években bevezették az új ATR-t. Az ATR módszert manapság általában használják.
A Keltner csatornáknak többféle felhasználása van. Használatuk nagyban függ a kereskedő által használt beállításoktól. A hosszabb EMA nagyobb indikátort jelent a mutatóban, tehát a csatornák nem reagálnak olyan gyorsan az árváltozásokra. A rövidebb EMA azt jelenti, hogy a sávok gyorsan reagálnak az árváltozásokra, de megnehezíti a valódi trend irányának meghatározását.
Az ATR nagyobb szorzója a sávok létrehozásához nagyobb csatornát jelent. Az ár ritkábban fogja elérni a sávokat. Egy kisebb szorzó azt jelenti, hogy a sávok közelebb kerülnek egymáshoz, és az ár a sávok sűrűbben eléri vagy meghaladja az árat.
A felhasználók bármilyen módon beállíthatják a Keltner csatornáikat, figyelembe véve a következő lehetséges felhasználásokat.
A csatorna szöge segít meghatározni a trend irányát. A növekvő csatorna azt jelenti, hogy az ár emelkedik, míg egy csökkenő vagy oldalirányú csatorna azt jelzi, hogy az ár esett, vagy oldalirányban mozog.
Az áttérés a felső sáv felett az ár erősségét mutatja. Ez egy másik jel azt jelzi, hogy egy emelkedő van jelen, különösen, ha a csatorna felfelé van szögezve.
Az alsó sáv alá eső ár gyengeséget mutat. Ez a hanyatlás jele, különösen, ha a csatorna lefelé van szögezve.
Ha az ár folyamatosan eléri a felső sávot, de nem az alsó sávot, amikor az ár végül eléri az alsó sávot, jele lehet annak, hogy az emelkedő tendencia elmúlik.
Ha az ár folyamatosan eléri az alsó sávot, de nem a felső sávot, amikor az ár végre eléri a felső sávot, jele lehet annak, hogy a hanyatlás véget ér.
Az ár a felső és az alsó sáv között is oszcillálhat. Ilyen esetekben a kereskedők támogathatják és ellenállhatnak a sávoknak. Úgy tűnik, vásárolnak, amikor az ár eléri az alsó sávot, majd újra magasabbra lép. Úgy tűnik, hogy eladnak, vagy röviddel azután, hogy az ár a felső sáv elérése után ismét esni fog.
Egy oldalirányú időszak után, ha az ár a csatorna felett vagy alatt csökken, és a csatorna ugyanúgy elkezdi a szöget, az azt jelezheti, hogy új trend van folyamatban abban a kitörési irányban.
A különbség a Keltner-csatorna és a Bollinger sávok között
Ez a két mutató nagyon hasonló. A Keltner-csatornák az ATR-t használják a felső és a sávok kiszámításához. A Bollinger sávok helyett a szórást használják. A mutatók értelmezése hasonló, bár mivel a számítások eltérnek, a két mutató kissé eltérő információt vagy kereskedelemjelet szolgáltathat.
A Keltner csatornák használatának korlátozásai
A Keltner csatornák hasznossága nagyban függ a használt beállításoktól. A kereskedőknek először el kell dönteniük, hogyan kívánják használni az indikátort, majd be kell állítaniuk, hogy elősegítsék e cél elérését. A fent említett Keltner-csatornák egyes felhasználásai nem működnek, ha a sávok túl keskenyek vagy túl messze vannak egymástól.
Előfordulhat, hogy a sávok nem támogatják vagy ellenállnak, és úgy tűnik, hogy egyáltalán kevés előrejelző képességük van. Ennek oka lehet a választott beállítások, de nincs arra utaló bizonyíték, hogy a két ATR mozgatása vagy az egyik sáv elérése ára kereskedési lehetőséget vagy valami jelentős eseményt eredményez.
Noha a Keltner-csatornák segítenek a trend irányának meghatározásában, sőt, akár bizonyos kereskedelmi jeleket is szolgáltathatnak, ezeket a legjobban az árműveletek elemzésével, a hosszú távú kereskedelem alapjaival és más műszaki mutatókkal együtt lehet használni.
