A C osztályú részvények egyfajta befektetési jegyek. A befektetési jegyeket három osztályra osztják: A osztályú, B osztályú és C osztályú részvények. A befektetési jegyek minden osztályát megkülönböztetik sajátos terhelési díjak és struktúrák.
A C osztályú részvények és a másik két befektetési alap részvényosztály közötti fő különbség az, hogy a C osztályú részvények szintű terhelésűek. Ez azt jelenti, hogy a befektető által a befektetési alapnak fizetett teljes összeget részvényekbe fektetik be. Ahelyett, hogy jutalékként fizetne a kezdeti befektetés egy százalékát, a befektető éves díjakkal fizeti a befektetési alapok jutalékait.
A befektetési jegyek osztályai
Az A. osztályú részvények front-end terhet számítanak fel. Amikor valaki befektetési alapba fektet be, az induló befektetés egy meghatározott százalékát jutalékként veszik figyelembe a befektetési alap kezelõi számára. A C osztályú részvényekhez képest kisebb összeg kerül befektetésre az A osztályú részvényekbe, mivel e befektetés egy százalékát jutaléknak tekintik.
A B osztályú részvények háttér-terhet számítanak fel. A kezdeti befektetés megvásárolja a befektetési alap befektetési jegyeit jutalék fizetése nélkül. Ha azonban a befektető kész eladni a részvényeket, akkor egy előre meghatározott százalékot levonnak a nyereségből, és jutalék formájában fizetik ki az alap kezelőinek. A B osztályú részvények akkor is konvertálhatók A osztályú részvényekké, ha a befektető ezt akarja, míg a C osztályú részvények nem konvertálhatók.
A C osztályú részvények előnyösek, mivel lehetővé teszik a befektetőknek a jutalékfizetéseik elosztását, és lehetővé teszik a teljes befektetési összeg befektetését, ami magasabb hozamhoz vezethet.
Hogyan lehet meghatározni, melyik részvényosztály felel meg Önnek
A befektetők egyik módja annak meghatározása, hogy mely részvényosztály felel meg számukra, ha először döntenek időhorizontjukról és a befektetés összegéről. Ezt az információt felhasználhatják az egyes részvényosztályok potenciális befektetési lehetőségként való értékelésére.
Például az A osztályú befektetési jegyek a legjobb befektetők számára, akik magas kezdeti befektetést engedhetnek meg maguknak, és hosszú időtartamúak. Ennek oka az, hogy az A. osztályú részvények kedvezményeket biztosítanak a front-end terhelésből azoknak a befektetőknek, akik elkötelezettek lehetnek egy nagyobb összeg befektetésére egy meghatározott időpontra. Ezt az engedményszintet töréspontnak nevezik. Előfordulhat, hogy egyes befektetési alapok befektetői szándéknyilatkozatot nyújtanak be, amelyben azt mondják, hogy a töréspont fölött akarnak befektetni.
A B osztályú részvények a leginkább azok a befektetők, akiknek kevés készpénzük van a befektetéshez, és hosszú távúak. Ha egy befektető befektetési alapot vásárol B osztályú részvényekkel, akkor az eladási díjaikat elhalaszthatják addig, amíg részvényeiket eladják. Minél hosszabb ideig tart egy befektető a részvényeknél, annál alacsonyabb lesz az eladási díj. Ha egy befektető egy meghatározott ideig birtokolja B osztályú részvényeit, akkor a részvények automatikusan átalakulnak A osztályú részvényekké. Ez a befektető számára előnyös, mivel az A osztályú részvények éves kiadási aránya alacsonyabb, mint a B osztályú részvényeké.
A C osztályú befektetési jegyek a legjobb befektetők számára, akiknek rövid időszaka van és részvényeiket hamarosan visszaváltják. Noha a C osztályú részvényekkel nem számolnak el front-end díjat, háttér-terhelés kerül felszámításra, ha a pénzeszközöket az első év során kivonják. Ezenkívül a befektetők, akik a C osztályú részvényeket vásárolnak, magas éves kezelési díjat fizethetnek. A befektetők nem konvertálhatják a C osztályú részvényeket A osztályú részvényekké, amelyek alacsonyabb költségarányúak.
