Az ambiciózus, nagy teljesítményű közgazdasági és pénzügyi hallgatók számára a befektetési bankok és az eszközkezelés jövedelmező karriervonalat kínálnak. Az egyik ilyen mezőbe való belépés gyakran azt jelenti, hogy sok pénzt keresnek az iskolából kívül, és ez is jelentős befolyást jelent. A „világegyetem mestere” kifejezést az 1980-as években hozták létre, hogy fiatal, gazdag pénzügyi szakembereket írjanak le. Míg a nagy recesszióból származó visszaesés némileg átalakította a Wall Street közvéleményének felfogását, az a tény, hogy a befektetési banki tevékenység, az eszközkezelés és a kapcsolódó A pénzügyi területek továbbra is nagy presztízsűek, különösen a nagyvárosokban, például New Yorkban.
Noha a befektetési bankárok és vagyonkezelők végső soron ugyanazon a gépen vannak, a munkaköri feladatok és a napi élet nagyban különböznek, és a két karriert különböző személyiségtípusok jellemzik. A legjelentősebb különbség az, hogy a befektetési bankárok nagyrészt az eladási oldalon működnek, az eszközkezelők pedig a vételi oldalon.
A befektetési bankárok pénzügyi termékeket árulnak, az eszközkezelők pedig vásárolják őket ügyfeleik számára történő kezelés céljából. Gyakran a két szakember ugyanazon ügylet egymással ellentétes végén van - egy vagyonkezelő ügyfele nevében befektetési terméket vásárol egy befektetési bankártól. A befektetési banki szolgáltatások rendszerint nagyobb értékesítési készségeket igényelnek, míg az eszközkezelés nagyobb mennyiségi és elemzési képességeket igényel. Ennek ellenére a karrier egyik legsikeresebb szakembere mindkét tulajdonság jó keverékével rendelkezik.
Kulcs elvihető
- A befektetési bankrendszer és az eszközkezelés egyaránt potenciálisan jövedelmező pénzügyi karrier. Az befektetési bankárok társaságokkal működnek együtt, hogy tőkét gyűjtsenek vagy társaságokat szerezzenek az M&A segítségével. Az Asset menedzserek befektetési portfóliókat építnek és tartanak fenn magánszemélyek és szervezetek számára.
Befektetési bank
A befektetési bankrendszer a bankrendszer külön részlege, amely más társaságok, kormányok és egyéb szervezetek tőkéjének megteremtéséhez kapcsolódik. A befektetési bankok új típusú hitelviszonyt megtestesítő értékpapírokat vállalnak minden típusú vállalatra; támogatás az értékpapírok eladásában; és elősegíti az egyesüléseket és akvizíciókat, átszervezéseket és brókerek kereskedelmét mind az intézmények, mind a magánbefektetők számára. A befektetési bankok útmutatást adnak a kibocsátóknak a részvények kibocsátására és elhelyezésére vonatkozóan is. A befektetési banki pozíciók között szerepelnek tanácsadók, banki elemzők, tőkepiaci elemzők, kutató munkatársak, kereskedelmi szakemberek és még sokan mások. Mindegyik saját oktatási és készségi hátterrel rendelkezik.
A befektetési bankárok segítik a vállalati pénzügyi igényeket, például pénzeszközök vagy tőke összegyűjtését. A vállalatok és a kormányok befektetési bankárokat vesznek bonyolult pénzügyi tranzakciók megkönnyítése érdekében, ideértve:
- Adósságkibocsátás, például kötvénykibocsátásÚj értékpapírok garantálása
A befektetési banki tevékenység magában foglalhatja részvény- és biztonsági kutatásokat, valamint vételi, eladási és megtartási ajánlásokat. A befektetési bankvállalatok szintén olyan piaci döntéshozók, amelyek likviditást biztosítanak, vagy a vevőket és az eladókat a piac „elkészítéséhez” kötik össze.
Szinte minden befektetési bankár munkatársként vagy elemzőként kezdődik, és reméli, hogy elegendő évet tölt be ahhoz, hogy az alelnök vagy ügyvezető igazgató szerepet töltsön be.
Vagyonkezelés
Az eszközkezelők pénzük kezelésével segítik az ügyfeleket befektetési céljaik elérésében. A befektetési menedzser ügyfelei között lehetnek egyéni befektetők, valamint intézményi befektetők, például oktatási intézmények, biztosítótársaságok, nyugdíjalapok, nyugdíjazási tervek és kormányok. A befektetési igazgatók részvényekkel, kötvényekkel és nyersanyagokkal dolgozhatnak, beleértve a nemesfémeket, mint például az arany és az ezüst. A nagy nettó értékű egyedi portfóliók mellett az eszközkezelők fedezeti alapokat és nyugdíjalapokat kezelnek, és - a kisebb befektetők jobb kiszolgálása érdekében - olyan összetett struktúrákat hoznak létre, mint például befektetési alapok, index alapok vagy tőzsdén kereskedett alapok, amelyeket egy egyetlen központosított portfólió.
Az eszközkezelőknek a vállalkozástól függően változatos szerepe és felelőssége lehet, beleértve:
- Pénzügyi kimutatások elemzése A portfólió elosztása, például a kötvények és részvények megfelelő keverékeA részvénykutatás és a vételi és eladási ajánlások Pénzügyi tervezés és tanácsadás Ingatlan- és nyugdíjazási tervezés, valamint vagyonelosztás
Oktatás szükséges
Az orvostudománytól, a törvénytől vagy az államháztartástól eltérően sem a befektetési bank, sem az eszközkezelés nem ír elő szigorú, átfogó oktatási követelményeket. A felsőfokú diplomát mindkét területen eszköznek tekintik, de sok sikeres befektetési bankár és vagyonkezelő karrierjét csak alapképzettséggel kezdi meg. Időnként találhat valakit, aki még csak nem fejezte be a főiskolát, bár ezek az emberek kivétel, nem pedig a szabály.
Függetlenül attól, hogy felsőfokú vagy alapképzettséggel jár, az új befektetési banki és vagyonkezelő alkalmazottak döntő többsége rangos iskolákból származik, mint például az Ivy League iskolái, a Chicagói Egyetem vagy a Duke University. Ezek az iskolák mind termékeny toborzási alapként szolgálnak a befektetési bankok és vagyonkezelő cégek számára. Ezzel szemben a másodfokú egyetemek és a pártiskolák ritkán vonzzák ilyen típusú vállalatokat munkabörzeikre.
Míg az iskoláztatás rugalmas, az engedélyeztetés gyakran kötelező a munkaköri feladatoktól függően. A Pénzügyi Szabályozó Hatóság (FINRA) előírja, hogy mindenki, aki értékpapírokkal foglalkozik, tartsa fenn az egyes értékpapírokhoz külön engedélyeket. Ezek az engedélyek magukban foglalják a 7., a 63. és a 3. sorozatot. Ezen túlmenően az egyes vállalkozások, amelyek minden karriert bérbe vesznek, előírhatják saját oktatási és engedélyezési követelményeiket.
Szükséges készségek
A befektetési bankároknak erős emberek készségekkel, fáradhatatlan munkamikával és piaci szeretettel kell rendelkezniük. Míg a nagy bankok a nagy recesszió óta dolgoznak annak érdekében, hogy átalakítsák vállalati kultúrájukat, ezáltal kevésbé szakadékossá és családbarátabbá válnak, a befektetési banki tevékenység igényes karrierje az agresszív, nagy energiájú szakemberek számára.
Mivel a 80 és 90 órás hét befektetési banki norma, különösen az első néhány évben, az új bérlőket nem szabad félni a kemény munkától és a hosszú munkaidőtől. Az ügyfélszemélyiségek változatos keverékével folytatott telefonbeszélgetések ezekben a hosszú órákban állandóak, ezért a jó emberek készségei, valamint a kapcsolatépítés és a meggyőző beszéd képessége kötelező. A befektetési bankároknak erős kvantitatív hozzáértésre, valamint a piacok iránti elkötelezettségre és az iránti szeretetre van szükségük.
Az vagyonkezelőknek ritkábban adnak megbízást az eladásokra és gyakrabban az ügyfelek portfóliójának kezelésére. Miközben az emberek készségei továbbra is fontosak, mivel az ügyfelek szeretnének jól érezni magukat a pénzüket kezelõ személlyel, sokkal fontosabb a piacok nyomon követésének és a jövedelmezõ befektetési lehetõségeknek a szinte természetfeletti képessége. A matematika és a statisztika területén kiemelkedő, de elit értékesítési képességekkel nem rendelkező hallgatók számára az eszközkezelés gyakran ideális illeszkedést biztosít a pénzügyi világban.
Kezdő fizetés
A Wall Street Oasis online pénzügyi közössége szerint a nagyobb bankok, mint például a Bank of America Merrill Lynch, Citigroup, Goldman Sachs, JPMorgan Chase, Morgan Stanley és Wells Fargo befektetési bankárok átlagos induló fizetése 85 000 USD volt 2017-ben. A bónuszok, amelyek többsége teljesítményen alapszik, gyakran az első év bankárának összes jövedelmét körülbelül 105 000 dollárra növelik. Ne feledje, hogy ennek a pénznek a kereséséhez szükséges órák több mint kétszeresét teszik meg, mint egy tipikus irodai alkalmazott, tehát egy befektetési bankár fizetése óránként bontva nem olyan magas, mint az éves szám szerint.
Két vagy három befektetési banki elemzőként töltött év után az a személy átvált egy társult pozícióba, amelynek átlagos éves fizetése 138 000 dollár, plusz átlagosan 77 000 dollár bónuszok (az első éveknél kevesebb, a harmadik évnél kevesebb), mielőtt belépnének. Az alelnök és azután igazgató vagy ügyvezető igazgató lesz, végül évente több százezer jövedelmet és bónuszt keresve.
A Glassdoor szerint az eszközkezelő fizetése 63 000 és 128 000 dollár között mozog, a kezelt vagyon típusa és mérete alapján (AUM). Sok vagyonkezelő díjalapú; a bérek, amelyeket az alapilletményük mellett keresnek, a kezelt pénz egyértelmű százalékát képviselik, és nem változnak az adott pénz teljesítménye alapján. Egy jó hírű vagyonkezelő, sok kezelt pénz mellett évente több százezer dollárt keres.
A munka és a magánélet egyensúlya
A befektetési bankárok várhatóan prioritást élveznek a munkáról. Ez nem hétfőtől péntekig tart, 9 és 5 között. Azok a munkavállalók, akik nem érzik magukat a 80 órás hetekkel, ritkán tartanak hosszú ideig az iparban. Szinte minden szombatot legalább részben a munkahelyen tölt, és még a vasárnapokat sem garantálják a szabadnapok a befektetési bankárok számára. A munka és a magánélet egyensúlya téves a befektetési banki tevékenységben, mivel a munka az élet.
Az eszközkezelők ésszerűbb órákat tartanak. Míg az ember pontos munkaideje munkáltatójától függően változik, a 40–50 órás hetek az iparban eléggé elterjedtek, alkalmanként szombati munkára van szükség, de a legtöbb hétvégén nincs szabad. Bárki, aki a munka és a magánélet egyensúlyát a karriert választó prioritási listájának tetejére helyezi, könnyen választhat e két karrier között.
Melyiket választani
Mindkét karrier jövedelmező, tekintélyes és szelektív. Ha bármelyik területen kap ajánlatot, azt jelenti, hogy helyesen tettél. Az, hogy melyik karrier jobban illeszkedik a kettő között, a készségkészlethez és a prioritásokhoz vezet. Az agresszívabb, nagy meggyőző képességekkel és munkájukért élő szakemberek jobban teljesítenek a befektetési banki tevékenységben. Azok, akik inkább agyi, mennyiségileg hajlamosak, barátságosak, de nem természetes születésű üzletemberek, és az egészséges munka- és magánélet egyensúlyát állítják előtérbe, valószínűleg jobb helyzetben vannak, mint vagyonkezelők.
