Mi az a B-részvény?
A B-részvény egy nyílt végű befektetési alapban felajánlott részvényosztály. Ez a lakossági befektetők számára elérhető számos részvény közül.
B-részvények magyarázata
A B-részvényeket gyakran összehasonlítják az A-részvényekkel és a C-részvényekkel, amelyek szintén részvényosztályok, amelyeket nyitott végű befektetési alapokban kínálnak lakossági befektetők számára. Ezek a kiskereskedelmi részvényosztályok eltérő értékesítési terheket számítanak fel, amelyeket a befektetési alapok társasága strukturál és közvetítőknek fizet. Az értékesítési terhek mellett a befektetőknek működési költségeket kell fizetniük, amelyeket közvetett módon fizetnek az alap eszközeiből. Az egyes kiskereskedelmi részvényosztályok eltérő költségaránnyal rendelkezhetnek, azonban minden kiskereskedelmi részvényosztályra általában 12b-1 terjesztési díjat számítanak fel, ami növeli összköltségüket.
Értékesítési terhelés
A B osztályú részvényekre az eladási terhelési struktúra jellemző. A háttérterhelések statikusak vagy halaszthatók. A back-end terhelési díjakkal a befektető díjat fizet, amikor kilépnek az alapból. A díjakat a tranzakció százalékában számolják el, és a közvetítőnek fizetik ki. Ezek az értékesítési terhek elkülönülnek az alap működési költségeitől.
A háttér-értékesítési terheket rendszerint a legalacsonyabb értékesítési jutalékkal kell felépíteni. A statikus háttérterhelés 1% és 4% között mozog, és a töltési periódustól függetlenül töltődik. A függő halasztott háttérterhelések olyan költségek, amelyek idővel csökkennek. Ezek az értékesítési terhelések 1% -tól 2% -ig kezdődhetnek, és a megadott időkeretet követően nullára csökkenhetnek. Egyes lejárt hátralévő függő halasztott B osztályú részvények átsorolhatók az A osztályú részvényekbe, amelyek alacsonyabb éves költségarányt kínálnak a befektetők számára. Az alap eladási terhelési struktúrájának részleteit a tájékoztató tartalmazza.
B-részvény költségei
Kiskereskedelmi részvényosztályként a B-részvény működési költségeit 12b-1 díjak terhelik. A 12b-1 díjak kompenzálják a közvetítőket és a disztribútorokat a lakossági alapok marketingjéről és értékesítéséről. Ezek a díjak gyakran magasabbak lehetnek a B-részvényeknél, mivel nem igényelnek front-end terhelést, és lehetnek olyan jutalékdíjak, amelyek idővel csökkennek. Ennek eredményeként a B-részvények gyakran az egyik legmagasabb teljes költségarányt számítják fel.
A kiskereskedelmi részvényosztályok teljes költségaránya 1% és 2% között lehet. A 12b-1 díjak mellett a kiskereskedelmi részvényosztályba tartozó befektetők is szokásos kezelési és egyéb működési költségeket számolnak fel. A kezelési és egyéb költségek általában minden részvényosztályon azonosak.
MFS globális részvényalap
Az MFS Global Equity Fund egy példa egy nyílt végű, több lakossági részvényosztályú befektetési alapra. Az Alap B-részvényei 4% -kal terhelnek. A B osztályú részvények teljes működési költsége a legmagasabb, 1, 97%, a legmagasabb 12b-1 díj pedig 1%. Az irányítási díjak 0, 81%, az egyéb költségek pedig 0, 16% mindhárom kiskereskedelmi részvényosztályban.
