A jelzálogkamatok a pénzügyi válságot követően 2008 óta történelmi mélyponton vannak, de egyetértés van abban, hogy emelkedni fognak; csak kérdés, hogy mennyi és mikor.
A 30 éves fix kamatozású jelzálogkölcsönök átlaga 2014-ben csaknem 4% és 4, 5% között mozgott. A Federal Home Loan Mortgage Corp., vagy a Freddie Mac, ahogy azt általában nevezik, az előrejelzések szerint a kamatlábak emelkedni fognak. 5% 2015 végén. ( További információ: Hogyan vásárolhatunk jelzálog kamatlábakat .)
A jelzálog kamatlábakat számos tényező határozza meg, amelyek a gazdasághoz, az adósságpiacokhoz és a Federal Reserve politikájához kapcsolódnak.
Link a kincstári kötvényekhez
A fix kamatozású jelzálogkölcsönök kamatlábai a kincstári kötvények kamataihoz kapcsolódnak. Kincstárkötvényeket az Egyesült Államok Kincstári Minisztériuma bocsát ki az adósság kifizetésére.
Például a 30 éves fix kamatozású jelzálogkölcsönök kamatlába általában a 10 éves kincstári kötvények hozamához kapcsolódik. A hozam a hozam mértéke százalékban kifejezve. Amikor a hozam felfelé vagy lefelé megy, akkor a kamatlábakat is.
Eközben az állítható kamatozású jelzálogkölcsönök (ARM) kamatlábai a szövetségi alapokhoz kötöttek. Ez az az arány, amellyel egy letétkezelő intézmény vagy bank egy éjszakán keresztül kölcsönöz egymásnak a Szövetségi Központi Banknál tartott pénzeszközöket. ( További információ: Jelzálogkölcsönök: Fix kamatozású és állítható kamatláb .)
Ha a gazdaság nehézségekbe ütközik, a Federal Reserve tartja a kamatlábakat alacsonyan, hogy ösztönözze a hitelfelvételt és ösztönözze a fogyasztók körében a kiadásokat. Ez történt miután a pénzügyi és lakáspiac összeomlott, és miért maradtak a kamatlábak a múltbeli mélypontra.
Mennyiségi könnyítés hamarosan
A piacok összeomlását követő szokatlan lépésben a Federal Reserve 2008 végén megkezdte a mennyiségi lazítás (QE) programját. A gazdaság és a lakáspiac fellendítése érdekében elkezdett vásárolni amerikai államkötvényeket és jelzáloggal fedezett értékpapírokat, amelyek segítettek alacsonyabb jelzálog kamatlábak. ( További információ: Mennyiségi könnyítés: működik? )
A Fed a program kezdete óta több mint 4 trillió dollár kincstári kötvényeket és jelzáloggal fedezett értékpapírokat vásárolt.
A kamatlábak várhatóan emelkednek, miután a Federal Reserve kvantitatív enyhítésére szolgáló kötvényvásárlási programja megszűnik. A Fed jelezte, hogy valószínűleg októberben zárul le. ( További információ: Mi fog történni a kincstár hozamánál Jellennel és kúposan? )
A gazdaság erősítése
A várható kamatnövekedést elősegítő egyéb tényezők közé tartozik az erősödő gazdaság. Freddie Mac szerint a gazdasági növekedés 2015-ben várhatóan átlagosan 3, 3% lesz. A munkanélküliségi ráta szintén csökken, és várhatóan folytatódni fog. Ne feledje, hogy amikor a gazdaság küzd, a kamatlábakat alacsonyan tartják a növekedés ösztönzése érdekében. ( További információ: Mit nem mond a munkanélküliségi ráta .)
A jelzálogkamatok várhatóan hamarabb emelkedni fognak. Janet Yellen vezetésével a Federal Reserve azonban túl korán egyensúlyba hoz - nem emel - kamatot, hogy elkerülje a még mindig érzékeny gazdaság és lakáspiac károsodását.
Alsó vonal
A másik pénzügyi és lakáspiaci rombolás akadályoztatása, és ha a gazdaság tovább javul, várható, hogy a kamatlábak 2015 második felében emelkedjenek. Ha az 5% -os tartományba ugrnak, akkor a történelmi átlaghoz képest szerény emelkedés lesz. A kamatlábak továbbra is messze elmaradnak a körülbelül 8, 5% -os 30 éves fix kamatozású jelzálogkölcsönök átlagától 1971 óta, amikor Freddie Mac követni kezdte őket. Az árak átlagosan 6% -ot tettek a recesszióhoz vezető években. ( További információ: Jelzálog alapjai: Bevezetés .)
