A jelzálog-index meghatározása
A jelzálog-index az a referencia-kamatláb, amelyen az állítható kamatú jelzálog teljes mértékben indexált kamatlába alapul. A beállítható kamatozású jelzálog kamatlába, amelyet teljes indexált kamatlábnak neveznek, egy indexértékből és egy fedezetből áll. A különbözet általában állandó, de az index értéke változó. Számos referencia-kamatláb jelzálog-indexként szolgál.
NYOMTATÁS Jelzálog-index
Néhány általános jelzálog-mutató a következőket tartalmazza: az elsődleges hitelkamatláb, az egyéves állandó lejáratú kincstár (CMT) értéke, az egy hónapos, a hat és a 12 hónapos LIBOR, valamint az MTA index, amely egy 12 hónap az egyéves CMT-index mozgó átlaga.
Az index, amelyhez az állítható kamatozású jelzálogkötés kapcsolódik, fontos tényező a jelzálog megválasztásában. Például, ha egy hitelfelvevő úgy gondolja, hogy a kamatlábak a jövőben emelkedni fognak, akkor az MTA-index gazdaságosabb választás lenne, mint az egy hónapos LIBOR-index, mivel az MTA-index mozgó átlagának kiszámítása lag-effektust eredményez.
A jelzálog-index befolyásolja a hitelnyújtás versenyét
A jelzálog-index kiválasztása hatással lehet arra, hogy a hitelező milyen költségeket számol fel a hitelfelvevőtől, mivel a jelzálogkölcsönöket a megadott időközönként értékelik. A jelzálog meghatározza, hogy mikor kerülnek kiigazításra a kamatláb, amely lehet például hathónapos, egyéves vagy kétéves időközönként. Abban az időben a hitelező újraszámítja a kamatot az index és a fedezet felhasználásával az új szám meghatározásához.
Minden indexnek megvannak a sajátosságai, amelyek megkülönböztetik egymást. Például az elsődleges hitelkamatláb az Egyesült Államokra összpontosul, mivel a piac megköti a nemzet bankrendszerét. Ez egy rövid lejáratú kamatláb, amelyet általában a hitelezők minden formája használ, beleértve a hitelszövetkezeteket, a bankokat és más intézményeket. A kamatlábat általában a rövid és középtávú hitelek árképzésében, vagy a hosszú lejáratú hitelek meghatározott időközönkénti kiigazításához használják. Ez az index egységes az ország egész területén, lehetővé téve a kölcsönök összehasonlítását, függetlenül attól, hogy hol kínálják.
Például az alapkamat ugyanaz lesz Kaliforniában vagy Maine-ben, ami a jelzálogkölcsönök sajátos aspektusait döntő tényezővé teszi a hitel versenyképességének meghatározásakor. A kölcsön fedezete és az, hogy a kamatot az alapkamat alá helyezzék-e vagy sem, mind a kölcsön-ajánlatok összehasonlításának elemévé válnak. Kiváló hitelképességű hitelfelvevőknek jelzálogkölcsönöket lehet felajánlani, amelyek kamatlába jóval alacsonyabb, mint a kamatláb-index, ami megnyugtathatja az ügyfelet, hogy a hitel versenyképes.
