Második természet, ha a Bollinger sávokat az ábrákra ragasztjuk, de a legtöbb kereskedő nem érti ennek az időben ellenőrzött mutatónak a teljes értékét (a további olvasáshoz lásd a Bollinger sávok alapjai ). Változtassuk meg a sok alkalmazás áttekintésével, és vizsgáljuk meg az új módszereket, amelyek segítségével javíthatja az alsó sorot (a kapcsolódó olvasáshoz lásd a Bollinger Band® "sávok" használatát a trendekhez) . Először röviden ismertetjük a szerkezet felépítését, majd továbbmegyünk az eredeti értelmezésekhez, amelyeket jelenleg alkalmazhat a piaci elemzés során.
John Bollinger amerikai pénzügyi elemző alapozta meg ezt a nagyszerű eszközt az 1980-as évek elején, először alkalmazva azt az opciós piacokra. Az árcsatornák abban az időben állandó szélességet tartottak, figyelmen kívül hagyva a volatilitást mint fő változót. A Bollinger megváltoztatta ezt a mulasztást azáltal, hogy a Keltner-csatornákhoz standard eltérés (SD) szabályokat adott hozzá, hogy azok kibővüljenek és összehúzódjanak a változó piaci körülményekre reagálva (a kapcsolódó olvasmányhoz lásd: Mi a különbség a Bollinger Bands® és a Keltner-csatornák között? ). Az indikátornak nem volt neve, amikor Bollinger elküldte első sávos nehéz listáit a Financial News Network-en, amely a CNBC volt inkarnációja, de Bollinger Bands-nek nevezték el, amikor az 1990-es években népszerűsége nőtt (a kapcsolódó olvasmányhoz lásd a Tales From The Trenches-t: Egy egyszerű Bollinger Band® stratégia ).
A legtöbb kereskedő trendszerű fellépésre számít, amikor a Bollinger sávok bővülnek, és korlátozódnak a feltételek, amikor a sávok szerződnek, ám ez az egyszerűsített értelmezés ritkán eredményez vételi vagy eladási jeleket. A sávok valódi ereje felébred, amikor az ár / sáv interakciót megfigyelhető mintákba soroljuk, amelyek specifikus előrejelzéseket adnak a rövid távú árműveletekhez (a kapcsolódó olvasáshoz lásd: Hogyan hozhatok létre kereskedési stratégiát a Bollinger Bands®-rel és a mozgó átlagokkal? ). Ezek természetesen fel vannak osztva a felső, középső és alsó sávkeresztre, valamint a relatív sávszögekre, amikor az ár rájön. Ezenkívül a felső vagy az alsó sávban áthatolás mélysége különös jelentőséggel bír az előrejelzésben, mivel ez csak akkor történik meg, ha egy értékpapír viselkedése elhúzódik a tipikus nyugalmi állapottól, vagyis az átlagos visszafordítási szinttől.
A legtöbb műszaki elemző program a Bollinger sávokkal előre beállítva a 20 bar-os egyszerű mozgó átlag (SMA) és 2 SD-re. A mozgó átlag azt a központi tendenciapontot jelöli, ahol az árnak vissza kell térnie, miután magasabb vagy alacsonyabb szintre ingadozik. A szórás a jelenlegi volatilitás alapján megjósolja, hogy a lengésnek milyen távolságra kell lennie, amelyet minden ársáv frissít. A felső és az alsó sáv megjeleníti ezeket a rejtett szinteket, amelyek a mutatóra kiválasztott mozgó átlaghoz viszonyítva jelennek meg. A 20 sáv a legtöbb esetben jól működik, így a tökéletes bevitelhez nincs szükség az enyémre.
Finomhangolásos szórás
Más a történet a szórással, mert az érzelmi piacok rutinszerűen az árakat meghaladják a 2SD-t. Egy hatékony megoldás az, hogy árnyékoló sávokat adnak a 3SD-hez, hogy figyelembe vegyék ezeket az ingatag körülményeket, amelyek kockázatérzékenyebb vételi és eladási jeleket igényelnek. További információs réteggel láthatja a Tesla Motors (TSLA) eszközt 2014 nyarán, amikor ez minden idők legmagasabb szintjére emelkedett. Bár az állomány többször átszúrta a 2SD sávot, a 3SD mindegyik esetben megtartotta a tendenciát, megbízható nyomokat szolgáltatva a visszafordításokhoz és a csökkenő lendülethez. Azt is meg kell jegyezni, hogy az árszínvonal változási csúcsai (PROC) hajlamosak voltak igazítani a 3SD sávokba eső kirándulásokat. Ez kiemeli a mutatók közötti természetes szimbiózist.
Doboz és virág minták
A Bollinger sávok mutatják a legnagyobb erőt, amikor az ár a felső sávra emelkedik, vagy az alsó sávra csökken. Az ár, a sávszélesség és a sávszög közötti változó viszonyok olyan mintázat-választékot eredményeznek, amelyek egyedi rövid távú ár-előrejelzéseket bocsátanak ki. Általánosságban elmondható, hogy a sávok visszatartják az árat, ha vízszintesen maradnak kereszttel vagy lejtővel az ár irányához képest. Ezeket emelkedő vagy csökkenő dobozmintáknak nevezik. Alternatív megoldásként, ha a felső sáv az áremelkedés hatására magasabbra fordul, vagy az alsó sáv az alacsonyabb ár miatt alacsonyabbra fordul, azt jelzi, hogy az ellenállás elmozdul, lehetővé téve a fejlődő tendencia magasabb vagy alacsonyabb szintjét. Ezek virágmintákat bocsátanak ki, és a napfény energiájához nyitott virágszirmok képét idézik elő.
Kombinálja az ármintázat-elemzést (a kapcsolódó olvasáshoz lásd: Hogyan értelmezzük a műszaki elemzés ármintázatait: hármas felsők és alsó rész ) a Bollinger sávokkal, hogy meghatározzuk a legmegbízhatóbb rövid távú előrejelzéseket. Az Illumina (ILMN) októberben egy új csúcsra emelkedik, és két héttel később kilép. A Bollinger Bands egy új kereskedési sorozat kialakulásával szerződést köt, és novemberben keresztezi a növekvő alsó sávot (1). Ez a leeső dobozmintázat megmarad, váltást vált ki, amely néhány héttel később egy felső keresztezést hoz létre egy összehúzó sávba (2). Ez az emelkedő dobozmintázat is érvényes.
Az állomány decemberben visszatér az alsó sávba (3), átszúrja és közel 100% -kal meghosszabbítja határait. Ez előrejelzi a közelgő visszafordítást, amely az októberi rés tetején támogatással kombinálódik, annak ellenére, hogy az alsó sáv a második sávon nyílik. Ez a szokásos viselkedés, mivel az árstruktúra nagyobb hatással van a rövid távú irányba, mint a változó volatilitás. A januári felső keresztet (4) a decemberi kudarc fejjel lefelé fordított változata ábrázolja, enyhe felfelé fordulva, amely egyenesen ellenállásba ütközik az októberi tetején. Mindkét esetben az időben megfordított rudak a Bollinger sávokat visszafelé a vízszintes felé kényszerítették, és újra beállították a tartományhatároló dobozt a kétoldalas művelet újabb köréhez.
Lépcsőház és csúcsminta minták
A teljesen nyitott sávok, amelyek árának széle mentén könnyen mozog, lépcsőzetes mintákat hoznak létre, jelezve azokat a stabil trendeket, amelyek hosszabb ideig folytatódhatnak. A sávon kívülre eső, a 3 és akár a 4SD felé vezető löket túlmelegedést jelent, amelyet általában egy csúcspont jellemez, amely előre jelzi a trend szünetet vagy egyenes visszafordulást. Egyszerű visszatérések (a kapcsolódó olvasáshoz lásd a Retracement vagy Reversal: Know the Difference ) a zenekar központjához, a 20 bar-os SMA-hoz, legtöbb esetben a természetes átlaghullámokhoz vagy pihenőidőkhöz vezetnek, amelyek vonzó vásárlókat vonzanak egy felfelé mutató tendenciára és hajlandó eladókra. csökkenő helyzetben.
A Freeport-McMoran (FCX) halálos lépcsőfokba lép egy hosszú hanyatlás során. Nap mint nap szeptemberben és októberben ereszkedik le, megható, de ritkán átszúrja az alsó sávot. A mélyebb behatolás a hónap közepén (piros téglalap) azonnali visszahúzódást vált ki, amely pontosan a 20 napos SMA átlag reverziós szintnél áll meg. Az állomány novemberben folytatja lefelé mutató pályáját, és visszatérést indít, amely további hét napot tölt vissza, és visszatér az átlaghoz. A csökkenő felső sávba (kék téglalap) történő gyors pop-up a várakozásnak megfelelően emelkedik a doboz visszafordításával, ami még inkább hátrányos hatást mutat a decemberre. Ismét megjelenik a 20 napos SMA-n, több mint két hétig tölti el ezt a szintet, mielőtt belemerül a 3SD alsó sávjába, és befejezi egy olyan csúcspontot, amely újabb fordítást vált ki (zöld téglalap).
Több időkeret
A Bollinger Band elemzése rendkívül jól működik, ha egyszerre két időkeretre alkalmazzák. Például összpontosítson a viszonylag ritka sztrájkokra a heti felső, középső és alsó sávban, és használja ezeket a szinteket a vételi vagy eladási jelekhez, amikor a napi sávok hasonló mintázatban állnak. Az Illumina (ILMN) heti diagram egy 10 hónapos kereskedési tartományt mutat, amely közvetlenül azután fejeződik be, amikor a részvény áthúzza a vízszintes alsó sávot, és hetente esik vissza a dobozba. A kezdeti trendhullám a felső sávban ér véget, így az oldalsó mintázatot egy korábbi példában kiemeljük. Vegye figyelembe, hogy a 20 hetes SMA-nál kezdődött a napi diagramban kiemelt két esődoboz visszafordítása. Végül, a heti legnépszerűbb zenekar megemelkedik és távol esik az ársávtól, és befejezi egy göndör virágmintát, amely előrejelzi az esetleges kitörést.
Alsó vonal
A Bollinger Bands az 1990-es évek óta rendkívül népszerű piaci eszközévé vált, de a legtöbb kereskedő nem használja ki annak valódi potenciálját. Ezt a hiányt kiküszöbölheti, ha az ársáv-kapcsolatokat több időtartamon keresztül olyan ismétlődő mintázatokba rendezi, amelyek előre jelzik a rövid távú ármagatartást.
