Mi az a rablás?
A rablás az, amikor egy részvény vagy más kereskedési eszköz az előző napi árfolyam felett vagy alatt nyílik meg, és közöttük nincs kereskedési tevékenység. A részleges eltérés akkor fordul elő, ha a nyitóár magasabb vagy alacsonyabb, mint az előző nap közeli, de az előző nap ártartományán belül. A teljes rés akkor fordul elő, amikor a nyitott az előző nap tartományán kívül esik. A rés, különösen a teljes rés, az érzelmek erőteljes eltolódását mutatja egy napról a másikra.
StockCharts
A rablás utalhat a kamatkülönbségre is, amelyben a bankok kölcsönznek és hiteleznek. A dinamikus rés azt méri, hogy az eszközök (tartott pénz) és a források (kölcsönzött pénz) hogyan változnak az idő múlásával.
Kulcs elvihető
- Rés akkor jelentkezik, ha a nyitóár az előző záró ár felett vagy alatt van, és a között nincs kereskedelmi tevékenység. Vannak gyakori hiányosságok, kitörő hiányosságok, elszabadulási hiányosságok és kimerülési hiányosságok., és a kimerülési hézagok általában hiányosságok. A teljes rés akkor fordul elő, ha a nyitva tartás az előző nap árán kívül van.
A megfogás megértése
A rablás bármilyen eszköznél előfordulhat, ahol a kereskedési művelet bezárul, majd újra megnyílik. A készletek ezt naponta teszik. A valuták folyamatosan kereskedelmeznek a hét folyamán, de még mindig tapasztalhatók különbségek a piac hétvégéje előtti bezárása és az újbóli megnyitása között.
Különböző típusú hiányosságok léteznek, a rés méretétől és attól függően, hogy hol fordul elő az eszköz általános trendjein belül.
A közös hézagok gyakran előfordulnak, kevés jelentőséggel bírnak, és akkor fordulnak elő, amikor a nyitó ár kissé különbözik a korábbi bezárási áratól. A különbség jelentős vagy az utóbbi utáni átirányításának hiánya azt mutatja, hogy a különbség gyakori.
Szakadási rés akkor fordul elő, amikor az ár egy jelentős ellenállási terület fölé vagy egy jelentős támogatási terület alá mozog. Ez akkor is előfordulhat, ha az ár szűk kereskedelmi tartományban volt, vagy amikor áttért a diagram mintázatából. A kitörő rés jelzi az erőteljes tendenciát mutató lépés kezdetét, jellemzően egy nagy rés, és az ár a következő hetekben inkább a rés irányába halad.
A kiszabadulási hézagok erőteljes trend során fordulnak elő, és azt mutatják, hogy a trend továbbra is elég erős ahhoz, hogy a trend irányában rést jelentsen. Utólag tekintve, ezek olyan hiányosságok, amelyek a trend közepén jelennek meg, mivel a trend valóban felveszi a gőzt. Jellemzően nagyok, és az ár a következő hetekben hajlamos a rés irányába mozdulni.
A kimerülési hézagok a trend vége felé fordulnak elő. Ezeket általában a későn a fedélzetre ugró stragglerek okozzák, miután megbántak, hogy korábban nem léptek be. Miután az árrések magasabbak voltak a kereslet ezen utolsó nyomásában, nagyon kevés kereskedő van hátra, hogy az árat trend felé tartsa. Néhány héten belül megfordul.
Az ilyen típusú rések teljes vagy részleges rések lehetnek. A közös hiányosságok általában részleges hiányosságok, mivel az ár nem mozog jelentősen. Bár egyes esetekben az ár nem sokat mozog, mégis teljes rés marad. A kitörési, a kiszabadulási és a kimerülési rések általában teljes rések.
Megrendelések feltérképezése és megállítása
A kereskedő számára a hiányosságok miatt a stop-loss megbízás jelentősen meghaladhatja a stop-loss árát (hosszú pozíció esetén). Például, a kereskedő 50 dollárért vásárolhat egy részvényt a végén, és 45 dollárnál tehet stop-loss megbízást. Másnap a piac megnyitása előtt a vállalat váratlan nyereségre figyelmeztet, és a részvény 38 dollárra nyit. A kereskedő stop-loss megbízása mostantól piaci megrendeléssé válik, mivel az árfolyam 45 dollár alatt van, és a következő rendelkezésre álló áron, amely a 38 dollár nyitva van, kitölti.
A kereskedők csökkenthetik a rablási kockázatot azáltal, hogy nem kereskednek közvetlenül olyan társasági jövedelmek és hírbejelentések előtt, amelyek valószínűleg jelentős hatást gyakorolnak a részvények árára. Nagy volatilitású időszakokban a pozíció méretének csökkentése segít minimalizálni a rés által okozott veszteségeket.
A rövid pozícióban lévő kereskedő is rést tud kapni, ami a vártnál nagyobb veszteségeket eredményez. Előfordulhat, hogy egy kereskedő 20 dollárból rövid, és 22 dolláros veszteséggel jár. A készlet 18 dollárral zárul, és a kereskedő számára jövedelmező helyzetben van, de egy másik társaság egyik napról a másikra kifejezi érdeklődését a társaság megvásárlása iránt, és az árak másnap nyitva állnak 25 dollárnál. A kereskedő kihelyezi pozícióját 25, nem 22 dollár mellett, ami további 3 dollár veszteséget jelent részvényenként.
Kereskedelmi stratégiák feltárása
Egyes kereskedők hiányosságokat használnak az analitikai betekintéshez. Például, ha a rés a tendencia viszonylag korai szakaszában jelentkezik, akkor valószínűleg egy áttörő rés vagy egy elszabadult rés, amely lehetővé teszi a kereskedő számára, hogy az ár valószínűleg tovább folyjon.
Más kereskedők eltéréseket használnak kereskedelmi célokra. Helyzetbe léphetnek egy rés után.
- Gap (fel) vásárlása: A napi kereskedők ezt a stratégiát gyakran "hiány és menj" hivatkoznak. A pozíció akkor vehető fel, amikor a részvények hiányosak, a stop-loss megbízással általában a rés mélypontja alá kerülnek. A jövedelmező kereskedelem esélyeinek növelése érdekében a résnek jelentős ellenállási szint felett kell lennie, és nagy mennyiségű kereskedelmet kell folytatnia. Alternatív megoldásként a kereskedők megvárhatják, hogy az árak kitöltsék a hiányt, és korlátozási megbízást adnak az állomány megvásárlására az előző nap közelében. A rés eladása (lefelé) hasonló stratégia, kivéve ebben az esetben a kereskedő rövid pozícióba lép a rés után. Halványuló rés: Az ellenfelek halványuló stratégiát használhatnak a rés kihasználására. A kereskedők a rés ellentétes irányú kereskedelmét vehetik fel azzal a feltevéssel, hogy a legtöbb rést idővel ki lehet tölteni. A stop-loss megbízást a rés felső szintje fölé helyezik el, a rést követően, az előző nap közelében beállított profitcéllal. A hiány elérése érdekében a kereskedő vásárol, megállítja a veszteséget a rés mélypontja alá, és az előző napi küszöb közelében állítja be a profitcélt. Hézagok mint befektetési jel: A kitörés és a kiszabadulás hézagok egyaránt jelezhetik, hogy több tendencia marad fenn a kihasználás érdekében. Ezért ezen rések egyikét követően egy hosszabb távú kereskedő kezdeményezhet pozíciót a rés irányában (általában magasabb réseket keres). A kereskedelmet folytathatják, amíg kimerülési rés meg nem történik, vagy amíg egy ütköző ütközőt meg nem kapnak, és tudják, hogy kijönnek.
Példa a tőzsdén
Sok részvénynél gyakran vannak hiányosságok, másokban kevesebb. Szinte az összes részvény hajlamos arra, hogy hiányosságokat jelentsen a bevételek vagy más fontos vállalati bejelentések, például egy átvételi ajánlat miatt. A készletek szintén hiányosak lehetnek, nem valami miatt, amelyet a vállalat csinál, hanem azért, mert az általános piac vagy ágazat nyomás alatt áll. Ha az S&P 500 egy reggel hirtelen alacsonyabb lesz, akkor sok készlet pl.
Az alábbi táblázatban a Facebook Inc.-nek (FB) a jövedelembejelentések után számos szignifikánsan nagy áremelkedés mutatkozik. A bemutatott időszakban számos közös hiányosság is volt; kettő meg van jelölve a diagramban.
TradingView
A diagram azt is szemlélteti, hogy a kitörő résnek nem mindig kell a trend felé mutatnia. A jelenlegi tendenciával szembeni erős rés jelzi a szakadást vagy a másik irányba való fordítást.
A példa azt is bemutatja, hogy milyen romboló lehet egy rés, még akkor is, ha stop stopot használunk. Vegyük például a 217, 50 dollárt a közelben (a diagram legmagasabb pontja). Sokan vásároltak volna azon a napon, mivel körülbelül 19 millió részvény váltotta át a tulajdonosokat. Másnap a részvény 174, 89 dollárban nyitott, miután a vártnál rosszabb bevételt jelentett. Azok az emberek, akik közel 217 dollárt vásároltak, csaknem 20% -ot veszítettek el egyik napról a másikra.
