Mi az alapértelmezett expozíció (EAD)?
Az alapértelmezett kitettség (EAD) az a teljes érték, amelyre a bank ki van téve, amikor egy hitel nem teljesít. A belső hitelminősítő alapú (IRB) megközelítést alkalmazva a pénzügyi intézmények kiszámítják a kockázatot. A bankok gyakran használnak belső kockázatkezelési alapértelmezett modelleket a vonatkozó EAD rendszerek becslésére. A bankiparon kívül az EAD hitelkitettség.
Az expozíció megértése alapértelmezés szerint
EAD az a várható veszteségmennyiség, amely egy banknak ki lesz téve, amikor az adós nem teljesíti a kölcsönt. A bankok gyakran kiszámítják az egyes kölcsönök EAD-értékét, majd ezeket az adatokat használják az általános nemteljesítési kockázat meghatározására. Az EAD egy dinamikus szám, amely akkor változik, amikor a hitelfelvevő visszafizeti a hitelezőt.
Kétféle módszer van az expozíció alapértelmezett meghatározására. A szabályozók az első megközelítést alkalmazzák, amelyet alapítvány belső minõsítésen alapulnak (F-IRB). A második módszer, az úgynevezett speciális belső minősítés-alapú (A-IRB), rugalmasabb és a bankintézmények által alkalmazott. A bankoknak nyilvánosságra kell hozniuk kockázati kitettségüket. A bank ezt a számot adatokra és belső elemzésre alapozza, mint például a hitelfelvevő jellemzői és a terméktípus. Az EAD-t, a nemteljesítési veszteséggel (LGD) és a nemteljesítés valószínűségével (PD) együtt számolják a pénzügyi intézmények hitelkockázati tőkéjének.
A bankok gyakran kiszámítják az egyes kölcsönök EAD-értékét, majd ezeket az adatokat használják az általános nemteljesítési kockázat meghatározására.
Különleges megfontolások
A nemteljesítés és a veszteség valószínűsége
A PD elemzés egy módszer, amelyet nagyobb intézmények használnak a várható veszteség kiszámítására. Mindegyik kockázati mértékhez PD-t rendelnek, és százalékban képviselik a mulasztás valószínűségét. A PD-t általában a késedelmes hitelek értékelésével mérik. A kiszámításhoz hasonlóan besorolt kölcsönök migrációs elemzését kell végezni. A számítás egy meghatározott időtartamra vonatkozik, és méri a nemteljesítő hitelek százalékos arányát. A PD-t ezután a kockázati szinthez rendelik, és minden kockázati szintnek egy PD-százaléka van.
A bankiparban vagy szegmensben egyedülálló LGD méri a várható veszteséget, és százalékban szerepel. Az LGD azt az összeget jelöli, amelyet a hitelező nem fedezett fel a mögöttes eszköz eladása után, ha egy hitelfelvevő nem teljesíti a kölcsönt. A pontos LGD változót nehéz lehet meghatározni, ha a portfólió vesztesége eltér-e a várttól. A pontatlan LGD annak oka is lehet, hogy a szegmens statisztikailag kicsi. Az ipari LGD-k általában harmadik fél hitelezőitől szerezhetők be.
A PD és az LGD számok szintén általában érvényesek egy gazdasági ciklus során. A hitelezők azonban újraértékelik a piaci vagy portfólióösszetétel változásait. Az újraértékelést kiváltó változások magukban foglalják a gazdasági fellendülést, recessziót és egyesüléseket.
A bank kiszámíthatja a várható veszteségét az EAD változó szorzásával a PD-vel és az LGD-vel:
- EAD x PD x LGD = Várható veszteség
Miért fontos az alapértelmezett expozíció?
A 2007–2008 közötti hitelválságra reagálva a bankszektor nemzetközi szabályokat fogadott el a nemteljesítés kitettségének csökkentése érdekében. A Bázeli Bankfelügyeleti Bizottság célja, hogy javítsa a bankszektor képességét a pénzügyi stressz kezelésére. A kockázatkezelés és a bankok átláthatóságának javításával a nemzetközi megállapodás azt reméli, hogy elkerüli a kudarcot okozó pénzügyi intézmények dominóhatását.
Kulcs elvihető
- Az alapértelmezett kitettség (EAD) az a várható veszteségösszeg, amely egy banknak ki lehet téve, amikor az adós nem teljesíti a kölcsönt. Az alapértelmezett kitettség, a nemteljesítéskori veszteség és a nemteljesítés valószínűsége a pénzügyi intézmények hitelkockázati tőkéjének kiszámításához szolgál..
