Mi az a torlódás?
A torlódás olyan piaci helyzet, amelyben az eszköz vagy a kereskedési eszköz megvásárlásának igényét az eladó kínálattal egybevetik. Ennek eredményeként az ár nem mozog jelentősen, az árművelet megszilárdul, vagy túlterheltnek tűnik. A torlódás egy kereskedési tartomány vagy oldalirányú ármozgás, amely megmutatja a vevők és az eladók közötti egyensúlyt.
Kulcs elvihető
- A torlódások akkor fordulnak elő, amikor az ár viszonylag stabil vagy oldalirányban mozog, mivel a vevők és az eladók egyenlő erővel találkoznak egymással. Az elhúzódás akkor fejeződik be, amikor a vevők vagy az eladók felülbírálják a másikt, és az ár kikerül a torlódási árkategóriából, jellemzően nagy volumenű.A zsúfoltság azért fordul elő, mert egy eszközben nincsenek új fejlemények, ezért a vevők és az eladók egyensúlyban vannak. Vagy a kereskedők és a befektetők nagy lépést tudnak megemészteni, mielőtt döntenek arról, hogy mit tegyek. Ez előfordulhat még egy jelentős hírbejelentés előtt, mivel a kereskedők megvárják a hírt.
A torlódások megértése
A torlódás egy keresleti és keresleti tényező, amely befolyásolja egy értékpapír vagy kereskedési eszköz likviditását és kereskedési árát. A torlódás olyan fogalom, amelyet a műszaki elemzők és a műszaki kereskedők használnak.
A műszaki elemzés sok különböző elméletre épül, amelyek egyike az aukciós elmélet. Az aukciós elmélet szerint egy adott időpontban számos vásárló és eladó található a piacon, és egy részvény (vagy bármely eszköz) ára a vevők és az eladók erősségétől függ.
Ha a vevők erősebbek, a részvényár megemelkedik, mivel a vevők hajlandók magasabb árat fizetni. Ha az eladók erősebbek, akkor a részvényárak csökkennek, és az eladók alacsonyabb áron értékesítik. Ha viszonylag egyenlő a kereslet és a kínálat egyensúlya, akkor az ár szűk tartományban fog kereskedni, minimális volatilitással. Ezt a tartományt a műszaki elemzők torlódásoknak nevezik. Amikor az ár oldalirányban mozog, ezt torlódásnak is nevezik.
A torlódások okai
Torlódások akkor fordulhatnak elő, mert az eszközön belül nincs jelentős fejlődés, és így a vevők és az eladók viszonylag kiegyensúlyozottak, ami az árat viszonylag stabilnak tartja.
A torlódások a határozatlanság idején is előfordulnak. Például az ár fel lehet emelkedni, de aztán elkezdi mozogni oldalra. Ezt az oldalsó időszakot az okozza, hogy a kereskedők újraértékelik az eszköz kilátásait, és megemésztik az éppen történt eseményeket. Az ilyen típusú torlódások gyakran rövid élettartamúak, míg az előbbi esetben a torlódások hosszú ideig fennállhatnak olyan katalizátorok nélkül, amelyek növelik a vevő vagy az eladó erejét.
A torlódások néha nagy hírek bejelentése előtt is előfordulnak, mivel a legtöbb befektető és kereskedő várja a híreket, és ezért az ár nem mozog. Például egy részvénynek szűk tartománya lehet (torlódás), mielőtt a várt jövedelem felszabadulna. A jövedelem felszabadítása után az ár valószínűleg erőteljesen kikerül a torlódási területről.
Kereskedelmi torlódások
A torlódások időszakában általában csak a rövid távú kereskedők próbálnak profitot keresni a torlódások során. Ennek oka az, hogy az ármozgások gyakran minimálisak, de elegendő mozgást biztosítanak egy napi kereskedőnek vagy egy rövid távú swing-kereskedőnek a potenciális profit elnyeléséhez.
A hosszabb forgalmi torlódások esetén a kereskedési volumen hajlamos csökkenni. Nem mindig ez a helyzet, de ez az általános tendencia. A térfogat általában növekszik, amikor a torlódás véget ér. A torlódás akkor fejeződik be, amikor kitörés történik, jellemzően a közelmúltban nagyobb volumennél, és az ár a torlódási tartományon kívül esik.
A torlódás idején az ár mozgatja a támogatást és az ellenállást. Amikor az ár meghaladja az ellenállást vagy a támogatás alatt, ez azt jelzi, hogy a vevők vagy az eladók felülmúlják a másik oldalt.
Egyes befektetők torlódáskor lépnek be, feltételezve, hogy a részvényárfolyamok továbbra is emelkedni fognak a torlódás megszűnése után. Ez valószínűbb abban az esetben, ha az ár emelkedő tendenciát mutatott, amely a torlódási időszakhoz vezetett.
Más kereskedők várhatnak arra, hogy az ár kibomlik a torlódásokból, mielőtt a kereskedelembe belépnének. Például vásárolhatnak, ha az ár nagy volumenű áron kikerül a torlódási árkategóriából. Vagy rövidesen eladhatják, ha az ár a forgalom torlódásakor alacsony szint alá esik nagy mennyiség esetén.
A rövid lejáratú kereskedők megpróbálhatják kihasználni a torlódásokat is azáltal, hogy közeli támogatást vásárolnak, és eladják vagy rövidre zárják az ellenállást. Előfordulhat, hogy az alacsony volumenű kitörések is elhalnak, feltételezve, hogy a kitörés kudarcot vall, és a torlódás folytatódik.
Példa a torlódásokra a devizapiacon
Az USD / CAD forex pár - amelynek árfolyama tükrözi, hogy hány kanadai dollárnak (CAD) szükséges az Egyesült Államok dollárjának (USD) vásárlásához) - egymással szembeni torlódási területekkel rendelkezik, az alábbi ábra szerint.
TradingView
Áprilisban az ár 1, 33 és 1, 34 között volt kötve. E tartományban kisebb volt a napközbeni áttörés, de a tartományon kívüli záró árak nem voltak. Április 23-án az ár kiszorult a tartományból, majd gyorsan belépett egy másik torlódási helyre. Ez azt mutatja, hogy a vásárlók tétováztak, mivel erősségüket gyorsan legyőzték a lelkes eladók.
A következő nagyobb torlódásoknál az ár felfelé és felfelé mozgott a torlódásból, de gyorsan kudarcot vallott, és csökkenni kezdett. Ez hamis kitörés. Az ár a korábbi torlódási terület alja alatt haladt tovább, és tovább esett.
Két rövidebb távú torlódási területet szintén megjelöltek a grafikonon kis torlódási területekként.
