A csatorna erős, ám gyakran figyelmen kívül hagyott diagrammintázat. Egyesíti a technikai elemzés több formáját, hogy pontos pontos pontokat biztosítson a kereskedők számára a kereskedéshez való belépéshez és az abból való kilépéshez, valamint a kockázatok ellenőrzéséhez. Tanulja meg, hogyan lehet meghatározni a csatornákat, hol és mikor kell belépni, hol lehet stop-loss megrendeléseket leadni, és hol lehet nyereséget szerezni.
Csatornajellemzők
A műszaki elemzés összefüggésében egy csatorna az, amikor egy eszköz ára két párhuzamos trendvonal között mozog. A felső trendvonal összeköti a hintamagasságot, míg az alsó trendvonal a hintamagasságot.
Ha az ár a csatornától felfelé fordul, akkor ez az ár további emelkedését jelzi. Az alábbi ábra egy csatornát és kitörést mutat a Hyatt Hotels Corporation (H) állományában. Ha az ár a csatorna alja alatt csökken, ez azt jelzi, hogy újabb értékesítésre lehet sor kerülni.
A technika gyakran működik a legjobban közepes volatilitású részvényeknél. A volatilitás határozza meg a kereskedelmenkénti profitot. Nagyon kevés volatilitás és a csatorna nem lesz túl nagy, ami alacsony nyereséget jelent. A nagyobb csatornák, amelyek általában nagyobb volatilitással társulnak, nagyobb potenciális profitot jelentenek.
Csatornák keresése és rajzolása
A csatorna kereskedelméhez először meg kell találni egy csatornát. Egy csatorna legalább négy kapcsolattartó pontból áll. Ennek oka az, hogy legalább két mélypontra van szükségünk, hogy egymáshoz csatlakozzunk, és két magasra, hogy egymáshoz csatlakozzanak.
A csatornák megkeresésének három elsődleges módja van:
- A diagramok kézi áttekintése a csatornaminták megkereséséhez, vagy azok kereskedelme alapján, amint látja. Használjon szoftvert vagy szolgáltatást, amely automatikusan felismeri a csatornamintákat. Például a Finviz vagy a Thinkorswim.Feliratkozás egy cégre, amely megadja neked azon részvények listáját, amelyekre ez a technika alkalmazható.
Háromféle csatorna létezik.
- A felfelé szögezett csatornákat emelkedő csatornáknak nevezzük. A lefordított csatornákat csökkenő csatornáknak nevezzük. A növekvő és csökkenő csatornákat trendcsatornáknak is nevezzük, mivel az ár inkább egy irányban mozog. Azokat a csatornákat, amelyekben a trendvonalak vízszintesek, vízszintes csatornáknak, kereskedési tartományoknak vagy téglalapoknak nevezzük.
Kép: Julie Bang © Investopedia 2020
Csatorna vásárlása vagy rövidítése
A csatornák egyértelmű és szisztematikus módon biztosítják a kereskedelmet azáltal, hogy vételi és eladási pontokat biztosítanak. Itt állnak a hosszú és rövid pozíciók bevitelének szabályai.
- Amikor az ár eléri a csatorna tetejét, adja el a meglévő hosszú pozícióját és / vagy vegyen egy rövid pozíciót. Ha az ár a csatorna közepén van, akkor ne csináljon semmit, ha nincs kereskedése, vagy tartsa meg a jelenlegi kereskedéseit.Ha az ár eléri a csatorna alját, fedezi a meglévő rövid pozícióját és / vagy egy hosszú pozíciót.
Két kivétel van e szabályok alól:
- Ha az ár áttör a csatorna tetején vagy alján, akkor a csatorna már nem érintetlen. Ne kezdeményezzen több csatornakereskedést, amíg új csatorna nem alakul ki. Ha az ár hosszabb ideig eltűnik a csatornák között, új szűkebb csatornát lehet létrehozni. Ezen a ponton lépjen be, vagy lépjen ki a keskenyebb csatorna szélsőségei közelében.
A növekvő csatorna során összpontosítson a csatorna alja közelében történő vásárlásra és a felső rész közelében való kilépésre. Vigyázzon a rövidzárlatról, mivel a trend felfelé mutat. Az emelkedő csatornát az alábbiakban ábrázoljuk az NVIDIA Corporation (NVDA) részvényekben.
Egy leeső csatorna alatt összpontosítson a rövidzárlatra a csatorna teteje közelében és az aljára közelében történő kilépésre. Vigyázzon, ha a hosszúságokat egy eső csatornán kezdi el, mivel a trend lefelé mutat.
Előfordulhat, hogy a műszaki elemzés más formáira is szükség van a csatornaforgalom pontosságának javításához és a csatorna általános erősségének ellenőrzéséhez. Néhány egyéb eszköz, amelyet a csatornakereskedés során használni lehet:
- A mozgóátlagú konvergencia divergencia (MACD) vízszintes csatornák során gyakran nulla közelében lesz. A jelvonalat keresztező MACD vonal rámutathat a lehetséges hosszú ügyletekre is egy csatorna alja közelében, vagy rövid csatornákra a csatorna teteje közelében. A sztochasztikus keresztezés jelezhet egy vásárlási lehetőséget a csatorna alja közelében, vagy egy értékesítési lehetőséget a közelben. a top.A volumen a kereskedelmi csatornákon is segíthet. A hangerő gyakran alacsonyabb a csatornákon, különösen a csatorna közepén. A kitörések gyakran nagy volumenűek. Ha a hangerő nem növekszik egy kitörésen, akkor nagyobb a valószínűsége annak, hogy a csatorna folytatódik. Az éghajlati minták hasznosak a kitörések, valamint a csatorna fordulópontjainak észleléséhez.
Stop-Loss és profit-profit szintek meghatározása
A csatornák beépített pénzkezelési képességeket biztosítanak stop-loss és profit-profit formák formájában. Az alapvető szabályok az alábbi pontok meghatározásához:
- Ha a csatorna alján vásárolt, lépjen ki, és vegye fel nyereségét a csatorna tetején. Ezenkívül állítsa be a stop-loss sorrendet kissé a csatorna alja alatt, így hagyva helyet a rendszeres volatilitásnak. Lásd a fenti táblázatot. Ha rövid pozíciót vett fel a csatorna tetején, lépjen ki és nyerjen profitot a csatorna alján. Ezenkívül állítson be egy megállási veszteséget kissé a csatorna teteje fölött, hogy helyet biztosítson a rendszeres ingadozásnak. Itt van egy csökkenő csatorna a BCE Inc.-ben (BCE).
A kereskedelem megbízhatóságának meghatározása
A csatornák lehetővé teszik annak meghatározását, hogy a kereskedelem sikere mennyire valószínű. Ezt valamilyen megerősítés útján hajtják végre. A megerősítések azt mutatják, hogy hányszor tér vissza az ár a csatorna tetejéről vagy aljáról. Ezek a fontos megerősítési szintek, amelyeket emlékezni kell:
- 1-2: Gyenge csatorna (nem forgalmazható) 3-4: Megfelelő csatorna (forgalmazható) 5-6: Erős csatorna (megbízható) 6 +: Nagyon erős csatorna (megbízhatóbb)
A kereskedelem hosszának becslése
Csatorna segítségével kiszámítható az az idő is, amely alatt a kereskedelem eléri az eladási pontot a vételi ponttól. Ezt úgy végezzük, hogy rögzítjük az ügyleteknek a múltban történő végrehajtásához szükséges időt, majd átlagoljuk a jövőre fordított időt. Ez a becslés azon a feltevésen alapul, hogy az ármozgások nagyjából azonosak az idõ és az ár szempontjából. Ez azonban csak becslés és nem mindig pontos.
Alsó vonal
A csatornák egy lehetőséget kínálnak a vételre és az eladásra, amikor az ár a trendvonalak között mozog. A részvények ármozgásának két párhuzamos vonallal való "beborításával" lehetséges vételi és eladási jeleket generálni, valamint stop-loss és célszinteket létrehozni. A csatorna hossza segít meghatározni a csatorna erejét. Az az idő, amelyet egy ár általában elmozdul a magasról az alacsonyra (vagy az alacsonyról a magasra), becslést ad arra, hogy az ügyletek milyen hosszú ideig tarthatnak.
