A brazil részvények kereskedelme 25% -kal magasabb volt, mióta Jair Bolsonaro szélsőjobboldali vezetőt 2018. október 28-án választották elnöknek, és megígérte, hogy stabilizálja az ország államháztartását és helyreállítja az üzleti bizalmat. A több hónapos oldalsó kereskedés után a brazil referenciaindex, a Bovespa részvényindex 1, 28% -kal emelkedett kedden, a hírek szerint a szenátus jóváhagyta a nemzet nyugdíjrendszerének jelentős reformját.
A törvényjavaslat, amely ma a négy végleges módosításról szavaz, a következő tíz évben 800 milliárd brazil reait vagy 195 milliárd dollár megtakarítását szándékozik elérni olyan intézkedések révén, beleértve a minimális nyugdíjkorhatár emelését és a munkavállalók nyugdíjjárulékának megnövelését. A strukturális reform mellett a rekordszintű alacsony kamatlábak továbbra is alátámasztják a brazil részvényeket: az ország központi bankjának várhatóan 4, 75% -ról 4, 5% -ra csökken a kamatlábak ez év végére a vártnál lassabb fellendülés és stagnálás ellen infláció.
"Feltételezhető, hogy megjelennek bizonyos gazdasági reformok, amelyeket rövid távú katalizátornak lehet tekinteni az ország számára" - mondta Mohit Bajaj, a WallachBeth Capital igazgatója a Bloombergnek. "Rövid távú játékhoz kedvelem az országot, különösen, ha a kamatlábak csökkennek, hogy ösztönözze a növekedést. De csak taktikai játékként, nem pedig az év végi hosszú távú tartásként" - tette hozzá Bajaj.
Azok a kereskedők, akik brazil részvényeket akarnak játszani, költséghatékony kitettséget élvezhetnek a nemzet részvénypiacával e három tőzsdén forgalmazott alap (ETF) segítségével. Nézzük át az egyes alapok mutatóit és fedezzük fel számos kereskedési ötletet.
iShares MSCI Brazil Capped ETF (EWZ)
A 2000-ben elindított iShares MSCI Brazil Capped ETF (EWZ) hasonló hozamot kíván elérni az MSCI Brazil 25/50 indexhez - egy olyan referenciaérték, amely olyan brazil részvényeket tartalmaz, amelyek elsősorban a São Paolo Értéktőzsdén kereskednek, más néven Bovespa vagy B3. Az alap jelentős döntést hoz a pénzügyi szektor felé, eszközeinek körülbelül 35% -át a kamatérzékeny szektorra osztja el. Az ETF 56 részesedési portfóliójában a fő részvények között szerepel az Itau Unibanco Holding SA (ITUB) pénzügyi szolgáltató cég, a Vale SA (VALE) multinacionális bányászati óriás és Brazília legnagyobb magánbankja, a Banco Bradesco SA (BBD). A több mint 20 millió részvény napi forgalma, egy átlagos penny-felárral együtt, az alapot a szegmensben a kereskedők kedvencévé teszi. Az EWZ kezeli a kezelt eszközöket (AUM) 8, 41 milliárd dollár felett, 0, 59% -os kezelési díjat számít fel, és 2019. október 23-tól kezdve az év eleji 13, 47% -ot (YTD) növeli. A befektetők szintén 2, 64% -os osztalékhozamot kapnak.
Az alap részvényára május és július között hirtelen magasabbra esett, mielőtt a nyereség nagy részét visszaadta a következő két hónapban. Augusztus óta az ETF szimmetrikus háromszögben folytatott kereskedelmet, mivel a befektetők további információkat vártak a politika irányáról. A bikák végül megmutatták kezüket kedd kereskedési ülésén, az ésszerű volumenen nyomva az árat a minta felső trendvonala fölött. Azoknak, akik játszanak egy kitörést, meg kell határozniuk egy nyereség-elrendelést a júliusi swing közelében, a 47 dolláros szintnél, és a kockázati toleranciától függően korlátozniuk kell a tegnap vagy hétfő mélypontja alá eső leállítást.
Direxion Daily MSCI Brazil Bull 3X Részvények (BRZU)
Azok számára, akik agresszívabb tét akarnak a Brazilan részvényeire, fontolóra kell venniük a Direxion Daily MSCI Brazil Bull 3X részvények (BRZU) kereskedelmét. A 424, 09 millió dolláros alap ugyanazt az indexet követi, mint az EWZ, de igyekszik a benchmark napi teljesítményének háromszorosát visszatéríteni. A kereskedőknek figyelembe kell venniük, hogy az ETF napi alaphelyzetbe állítási mechanizmusa miatt a hosszabb tartási periódusokhoz kapcsolódó hozamok eltérhetnek a hirdetett tőkeáttételtől. A 0, 05% -os átlagos felár a közel 60 millió dolláros dollár volumenű likviditással együtt a legtöbb napban megkönnyíti a rövid távú taktikai stratégiák használatát. 2019. október 23-tól a BRZU kiadási aránya 1, 36%, hozama 1, 26%, és ez idáig eddig 14, 12% volt.
Az EWZ-hez hasonló műszaki kép megjelenik a BRZU diagramján. A tegnapi kitörés egy klasszikus szimmetrikus háromszög felett, az átlag feletti volumenen azt jelzi, hogy a vásárlók átvették az árfolyamok irányítását, és úgy tűnik, hogy szándékukban áll a 40 dollár tesztelése - egy olyan terület, ahol a kiemelkedő februári és júliusi emelkedések jelentős rezisztenciát mutathatnak. A relatív szilárdsági index (RSI) a túlvásárolt szintek alatt adja meg a leolvasást, lehetővé téve, hogy az elegendő hely magasabbra lépjen a konszolidáció előtt. A kereskedőknek enyhíteniük kell a kockázatot azáltal, hogy a stop-loss megbízást 28 dollár alá helyezik.
VanEck Vectors Brazil Small-Cap ETF (BRF)
A 85 millió dolláros nettó eszközértékkel és vonzó, 2, 48% -os osztalékhozammal bíró VanEck Vectors Brazil Small-Cap ETF (BRF) célja, hogy olyan befektetési eredményeket biztosítson, amelyek megfelelnek az MVIS Brazil Small-Cap indexének. Amint a neve is sugallja, az alapul szolgáló index brazil kis sapkavállalatokból áll. Az alap legfontosabb szektor-elosztási súlyozása magában foglalja a fogyasztói diszkrecionális 23, 5% -ot, a közművek 21, 9% -ot és az anyagokat 10, 6% -ot. A villamosenergia-átviteli óriás, a Transmissora Alianca de Energia Eletrica SA (TAEE11.SA) a legnagyobb részvényallokációt részesíti 5, 17% -on. Az ETF 0, 59% -os felára és körülbelül 23 000 részvény átlagos napi kereskedési volumene a csúszás minimalizálása érdekében érdemes limit megbízásokat alkalmazni. A BRF 0, 60% -os éves kezelési díjat számít fel, 2019. október 23-tól pedig 17, 28% -os hozammal rendelkezik.
A BRF részvényei 2019 folyamán folyamatosan magasabbak voltak, bár az alap diagramjában két alapos átváltás jelentkezik a 200 napos egyszerű mozgóátlaghoz (SMA). Az 50 napos SMA szintén a 200 nap fölött helyezkedik el, hogy megerősítse az emelkedést. Az ár a múlt héten a szimmetrikus háromszög alacsonyabb trendvonalától kezdte magasabb szintjét, és kedden ülésén kitört a minta legfelső trendvonala fölött. Végezzen el egy kilépési stratégiát azáltal, hogy megáll az 50 napos SMA alá, és a nyereséget a nagy ellenállás közelében 25, 50 dollárra könyveli.
StockCharts.com
