A "A piac legyőzése" nehéz kifejezés elemezni. Két különböző helyzetre utalhat.
Befektetői portfólió
Egy befektető, portfóliókezelő, alap vagy más befektetési szakember jobb hozamot hoz, mint a piaci átlag. A piaci átlagot sokféle módon lehet kiszámítani, de általában egy referenciaérték - például az S&P 500 vagy a Dow Jones ipari átlagindex - jól ábrázolja a piaci átlagot. Ha a hozam meghaladja a választott referenciaérték százalékos hozamát, akkor megverte a piacot.
A társaság eredménye
A társaságok jövedelme, értékesítése vagy más értékelési mutatója jobb, mint az iparág többi vállalata. Honnan tudja, mikor történik ez? Nos, ha egy társaság nagymértékben legyőzi a piacot, akkor a pénzügyi hírforrások általában elég jól tudják megmondani. Ha azonban meg akarja tudni magát, ki kell dolgoznia a számológépet, és kérnie kell bizonyos információkat a mérni kívánt cégektől. Számos pénzügyi magazin rendszeresen elvégzi ezt a fajta dolgot az Ön számára - lesz olyan rész, amelynek címe például: „Iparvezetők”. Nem javasoljuk, hogy a magazinoktól függjen a befektetési ajánlatokban, ám ezek a kiadványok jó hely lehet a kezdéshez, amikor kutató cégeket keresnek.
Advisor Insight
Nickolas Strain, CFP®, AIF®
Halbert Hargrove Global Advisors, LLC, Long Beach, Kalifornia
Ez a mondat nem a legpontosabb kijelentés a befektetés világában, mivel olyan sokféle piac van. A legtöbb ember csak összehasonlítja a teljesítményt az S&P 500-tal, de ha valóban meg akarja érteni, hogy jól teljesít, akkor jobb összehasonlítani az értékpapírokat (részvények, befektetési alapok, ETF-ek) és teljesítményüket egy referenciaértékkel, az indextel amely a legjobban képviseli ugyanazt az eszközosztályt. Például, ha van feltörekvő piaci befektetési alap az IRA-ban, akkor össze kell hasonlítania ezt az alapot egy feltörekvő piac indexével. Nem hasonlítaná össze egy feltörekvő piac befektetési alapját az S&P 500-tal: Nem rendelkeznek azonos részvényekkel, a tőzsdén jegyzett társaságok gyakran különféle kockázatokkal és lehetőségekkel szembesülnek - nemzet gazdaságai és politikai környezete szintén nagyon változatos lehet.
