A járadékok csábítónak tűnhetnek, ha egy eladó, aki nem véletlenszerűen hatalmas jutalékokat készít eladásuk után. Hogy biztosak lehessünk, ez az egyedülálló befektetési termék jogos előnyöket kínál. Növekedése adóhalasztott, és a járadékok nyugalmat biztosíthatnak azáltal, hogy megbízható jövedelemforrást biztosítanak az életre.
Ugyanakkor a járadékok hátrányai számosak, és a pénzügyi tanácsadók nagy számú vágyával egyetértenek abban, hogy a negatívok meghaladják e befektetési eszköz pozitívumait.
Adó hátrányok
Igaz, hogy nem fizet adót járadékról a növekedési szakaszában. A pénzt, amelyet ebben az időszakban keresel, adó halasztják. Amikor azonban elkezdi a disztribúciót, akkor nem csak adót fizet, hanem az adókulcs is magasabb, mint sok befektetésnél. A járadék nyereséget rendes jövedelemként adóztatják, nem pedig a hosszú távú tőkeemelést.
Ez különösen rossz hír a leggazdagabb befektetők számára a legmagasabb adószintekben, amelyek 2019-re és 2020-ra 37% -ot tesznek ki. Ezzel szemben a tőkenyereséggel kezelt befektetésekből származó nyereséget jóval alacsonyabb 15% -ról 20% -ra adják.
Szankciók a korai visszavonásért
Főbiztosok
Az ok, hogy az életbiztosítási ügynökök ügyfeleiknek járadékokat fizetnek, egyszerű. A járadékértékesítés jutalékai hatalmasak. Ezenkívül az a pénz, amelyet az eladók kapnak a termék eladásáért, nem jelenik meg a levegőben. Önnek, a befektetőnek rejtett költségei biztosítják az ügynök jutalékának ellenőrzését.
Valójában az egyik ok, amiért a járadékok ilyen túlzott korai kivonási díjakkal járnak, az a pénz, amely lehetővé teszi, hogy a termékre fizetett jutalékok olyan magasak maradjanak.
Advisor Insight
James Liotta, CFP®, CPWA®, AIF®, NSSA®
Prominence Capital GP, LLC, Beverly Hills, Kalifornia
A járadékok hátrányai a járadék típusától függenek. Az egyszeres prémium azonnali járadékok (SPIA) esetén a kibocsátó a cash-flow-t a járadékos élettartamára garantálja. A jövedelemáramlás azonban rögzített, és az inflációval nem növekszik, a tőke be van zárva, és vészhelyzet esetén már nem áll rendelkezésre. A SPIA-k számos hozzáadott tulajdonsága szintén csökkenti a havi jövedelmet. Halasztott járadékok esetén a hozamok nem lehetnek olyan jóak, mint az összehasonlítható termékek, ha a kifizetések rögzítve vannak, és jelentős volatilitást és lefelé mutató kockázatokat tapasztalhatnak, ha a kifizetések változóak. A lemondási díjak vonatkozhatnak minden leválasztásra. Végső soron fontos, hogy teljes mértékben megértsük a járadékok jellemzőit, amelyek mindegyikének előnyei és hátrányai vannak a befektető egyedi körülményeitől függően.
