Warren Edward Buffett, a legendás értékbefektető, a nehéz helyzetben lévő textilgyártó pénzügyi motorvá vált, amely a világ legsikeresebb holdingjává vált.
A "Omaha Oracle" néven ismert befektetési képessége miatt Buffett több mint 62 milliárd dolláros személyes vagyont gyűjtött be, így 2008-ban ő lett a Forbes világ milliomosok listáján elsőszámú kutya. Arra ösztönzi a lojális rajongók légióit, hogy évente kiránduljanak Omaha egy alkalomért, hogy hallja őt a Berkshire éves találkozóján, amelyet ironikusan a "kapitalizmus Woodstockának" neveztek. (A Warren Buffett-ről szóló teljes történetért nézd meg a Investopedia életrajzát.)
Warren Buffet: Az út a gazdagsághoz
A korai évek
Buffett Howard és Leila Buffettnek született 1930 augusztus 30-án, Nebraska Omaha városában. Három gyermek közül a második volt, és az egyetlen fiú. Apja tőzsdei bróker és négy hivatali amerikai kongresszusi képviselő volt. Howard nem egymást követő időket szolgált fel a republikánus jegyen, de fenntartotta a liberális véleményeket.
A pénzkeresés korai érdeklődés volt Buffett számára, aki üdítőitalokat értékesített és papír útvonalat kínált. Amikor 14 éves volt, e törekvésekből származó bevételt 40 hektáros földterületbe fektette, amelyet haszonszerzésre bérel. Apja sürgetésekor jelentkezett a Pennsylvaniai Egyetemen, és elfogadták. Buffett két év után távozott, átváltva a Nebraskai Egyetemre. Az érettségi után apja ismét meggyőzte őt az oktatás értékéről, ösztönözve őt végzettség megszerzésére. Harvard elutasította Buffett-t, de Columbia elfogadta. Buffett Benjamin Graham, az értékbefektetés apjának atyja alatt tanult, és a Columbia-ban töltött ideje egy emeletes karriert készített, bár lassú kezdéssel. (Olvassa tovább a 3 időtlen befektetési alapelvről szóló befektetés értékét és a Warren Buffett befektetési stílusát? )
A diploma megszerzése után Graham megtagadta Buffett felvételét, sőt azt is javasolta, hogy kerülje el a Wall Street-i karrierjét. Buffett apja egyetértett Graham-szel, és Buffett visszatért Omahába, hogy apja brókercégén dolgozzon. Feleségül vette Susan Thompsonot, és családot alapítottak. Röviddel később Graham szíve megváltozott, és felajánlotta Buffettnek New York-i állását.
01:31Warren Buffett: InvestoTrivia 3. rész
Az érték alapja
New Yorkban egyszer Buffettnek esélye volt arra, hogy a befektetési elméletekre támaszkodjon, amelyeket a Columbia Graham-től tanult. Az értékbefektetés Graham szerint olyan részvények keresését jelentette, amelyek rendkívüli árkedvezménnyel értékesítették a mögöttes eszközök értékét, amelyet "belső értéknek" neveztek. Buffett internalizálta a koncepciót, de érdekelt volt abban, hogy egy lépéssel tovább lépjen tovább. Grahamtól eltérően, a számokon túl akarja nézni, és a vállalat vezetõ csapatára és annak termékének versenyelõnyére összpontosítani a piacon. (További információkért a belső értékről lásd: Alapvető elemzés: Mi ez? )
1956-ban visszatért Omahába, elindította a Buffett Associates, Ltd.-t, és házat vásárolt. 1962-ben 30 éves volt, és már milliomos volt, amikor Charlie Mungerrel egyesítette erőit. Együttműködésük eredményeként olyan befektetési filozófiát fejlesztettek ki, amely Buffett azon ötletén alapult, hogy az értékbefektetést több mint valami kísérletnek tűnik arra, hogy az elmúlt néhány dollárt elrontja a haldokló vállalkozásokból.
Útközben megvásárolták a haldokló textilgyár Berkshire Hathaway-t (NYSE: BRK.A). A klasszikus Grahami értékjátékként kezdett hosszú távú befektetés lett, amikor az üzlet néhány életjelet mutatott. A textilipar cash flow-jait használták fel egyéb befektetések finanszírozására. Végül az eredeti üzletet a többi birtok is eltakarta. Buffett 1985-ben leállította a textilipart, de továbbra is folytatta a név használatát.
Buffett befektetési filozófiája a részvényszerzés elvén alapul, és azt hiszi, hogy jól kezelt, alulértékelt társaságok. Vásárláskor az értékpapírok határozatlan idejű birtoklása szándéka. A Coca Cola, az American Express és a Gillette Company teljesítette kritériumait, és évekig a Berkshire Hathaway portfóliójában maradt. Sok esetben a társaságokat egyenesen megvásárolta, és továbbra is hagyta, hogy vezetői csapataik kezeljék a napi üzleti tevékenységet. Néhány legismertebb cég, amely ebbe a kategóriába tartozik, a See's Candies, a Fruit of the Loom, a Dairy Queen, a kényeztetett szakács és a GEICO Auto Insurance.
Buffett rejtélye érintetlen maradt mindaddig, amíg a technológiai készletek népszerűvé nem váltak. Határozott technofóbként Buffett kiemelte a technológiai készletek hihetetlen felfutását az 1990-es évek végén. A fegyvereihez ragaszkodva, és megtagadva a mandátumát nem teljesítő vállalatokba történő befektetést, Buffett megszerezte a Wall Street-i szakértők gúnyát, és sokak által letette őket, mint az idő múlásával. A dotcom buborék robbanásakor bekövetkezett technológiai roncs ezeknek a szakembereknek a csődjét csődbe helyezte. Buffett nyeresége megduplázódott. (Az eseményekről szóló további információkért lásd: A legnagyobb piaci összeomlások , a kultuszkészletek rendezése és a viselkedésfinanszírozás: Csorda viselkedés .)
A személyes oldalon
A milliárdban mért nettó érték ellenére Warren Buffett legendásan szerény. Még mindig él az öt hálószobás házban, amelyet 1958-ban 31 000 dollárért vásárolt, iszik Coca Colat és vacsorázik a helyi éttermekben, ahol a hamburger vagy a steak az előnyben részesített asztali viteldíja. Évekig kikerülte a vállalati sugárhajtómű beszerzésének ötleteit. Amikor végül megszerezte az egyiket, "megdönthetetlennek" nevezte - a fúvókákra költött pénzzel kapcsolatos kritikájának nyilvános elismeréseként. (Ha meg szeretné tudni, hogy mennyire takarékos, megtakaríthat nagy dollárokat, olvassa el a Downshift alkalmazást az élet egyszerűsítéséhez és a pénzeszközök megtakarításához a skót út útján .)
Több mint 50 évig 1952-es esküvőjük után feleségül maradt Susan Thompsonnal. Három gyermekük volt, Susie, Howard és Peter. Buffett és Susan 1977-ben szétváltak, és 2004-es haláláig maradtak házasok. Halála előtt Susan bemutatta Astrid Menksnek, a pincérnőnek. Buffett és Menks 1978-ban kezdték meg együtt élni, és 2006 augusztusában házasodtak össze.
Örökség
Mit csinálsz a pénzeddel, amikor a világ legsikeresebb befektetője vagy? Ha Warren Buffett vagy, akkor adod el. Buffett 2006 júniusában kábította a világot, amikor bejelentette vagyonának nagy részének a Bill & Melinda Gates Alapítványnak adományozását, amely a világ egészségügyi problémáira, az amerikai könyvtárakra és a globális iskolákra összpontosít. Ez a világ legnagyobb átlátható jótékonysági szervezete. (Tudja meg, hogy a legnagyobb adók a Wall Street Saints-ban vannak.)
Buffett adományai a Berkshire Hathaway részvényeinek B osztályú részvényei lesznek. Az ő adománya a Gates Alapítványnak 10 millió részvény. 5% -os növekedéssel bocsátják ki Buffett haláláig, vagy amíg az alapítvány nem teljesíti a kiadási előírást vagy azt a feltételt, hogy Bill vagy Melinda Gates továbbra is aktívan részt vesz az alapítvány tevékenységében. Buffett 2006. évi adománya 500 000 részvény volt, körülbelül 1, 5 milliárd dollárra becsülve.
A 2008. júniusi részvényértéknél az egész adomány a Gates Alapítványnak körülbelül 37 milliárd dollárt ér. Buffett elvárja, hogy a részvényárfolyamok felértékelődése idővel növekedjen. Egy újabb, több mint egymillió részvényt meghaladó adományt egyenlően osztanak fel Buffett gyermekei által működtetett három jótékonysági szervezet között. További 1 millió részvény kerül az alapítványának kezébe első feleségének tiszteletére.
Noha a Gates Alapítványnak nyújtott adomány minden bizonnyal nagy meglepetés volt, Buffett jótékonysági törekvései semmi új. 40 éve adományozott pénzt a Buffett Alapítványon keresztül, amelyet Susan Thompson Buffett Alapítványnak neveztek át. Ez az alapítvány támogatja a választáson alapuló családtervezési okokat, és a nukleáris elterjedés megakadályozására törekszik.
Buffett mindig is azt tervezte, hogy vagyonának nagy részét jótékonysági célokra fordítja, de ragaszkodott ahhoz, hogy ez posztumálisan történjen. A szív megváltoztatása alapvető fontosságú Buffett - ésszerű, határozott, szelíd és egyedülálló ösvény. "Tudom, mit akarok csinálni, és van értelme elindulni" - híres mondásáról.
Alsó vonal
A jövőben úgy tűnik, hogy növekedni fog a pénzösszeg, amelyet Buffett továbbra is adni fog. Saját szavaival: "Nem vagyok a dinasztikus vagyon rajongója, különösen akkor, ha az alternatíva hat milliárd ember, akiknek az életében sokkal szegényebb kezek vannak, mint nálunk, és esélyük van a pénz előnyeire." (A kapcsolódó olvasmányhoz lásd: „Hogyan kezdődött el Warren Buffett az üzleti életben?”)
