Tartalomjegyzék
- Mi a VWAP és az MVWAP?
- A VWAP és az MVWAP megértése
- A VWAP kiszámítása
- Alkalmazás a diagramokhoz
- VWAP vs. MVWAP
- Általános stratégiák
- Alsó vonal
Mi a VWAP és az MVWAP?
A mennyiségi súlyozott átlagár (VWAP) és a mozgó mennyiségű súlyozott átlagár (MVWAP) olyan kereskedési eszközök, amelyeket minden kereskedő használhat. Ezeket az eszközöket azonban leggyakrabban a rövid távú kereskedők és az algoritmus alapú kereskedési programok használják.
A VWAP és az MVWAP megértése
Az MVWAP-t hosszabb távú kereskedők is használhatják, de a napközbeni számításnak köszönhetően a VWAP csak egy napra vonatkozik. Mindkét mutató az árátlag speciális típusa, amely figyelembe veszi a mennyiséget; ez sokkal pontosabb pillanatképet ad az átlagárról. A mutatók viszonyítási alapul szolgálnak azoknak az egyéneknek és intézményeknek is, amelyek fel akarják mérni, ha megbízásuknak megfelelő volt-e vagy rossz volt.
A VWAP kiszámítása
A VWAP kiszámítását térképkészítő szoftverrel hajtják végre, és egy átfedést jelenít meg a táblázatban, amely a számításokat ábrázolja. Ez a kijelző vonal formájában jelenik meg, hasonlóan a többi mozgó átlaghoz. A sor kiszámítása a következő:
- Válassza ki az időkeretet (kullancs diagram, 1 perc, 5 perc, stb.) Számítsa ki az első időszakra (és a következő nap összes időszakára) jellemző árat. A tipikus árat úgy érik el, ha összekapcsolják a magas, az alsó és a közeli értéket, és elosztják háromszor: (H + L + C) / 3Szórják ezt a tipikus árat az adott időszakra vonatkozó mennyiséggel. Ez megadja a TP * V. nevű értéket. Tartsa fenn a TP * V értékek futó összegét, amelyet kumulált TPV-nek hívnak. Ezt úgy érik el, hogy a legfrissebb TPV-t folyamatosan hozzáadják a korábbi értékekhez (az első időszak kivételével, mivel korábbi érték nem lesz). Ennek a számnak a nap előrehaladtával nagyobbnak kell lennie. Tartsa meg a futó összesített mennyiséget. Ehhez a legfrissebb kötetet folyamatosan hozzá kell adnia az előző kötethez. A nap előrehaladtával ennek a számnak is nagyobbnak kell lennie. Számolja ki a VWAP-t az Ön adataival: kumulatív TPV / halmozott mennyiség. Ez megadja az egyes időszakokra vonatkozó mennyiségi súlyozott átlagárat, és megadja az adatokat ahhoz, hogy létrejöjjön az áramlási vonal, amely átfedi a diagram áraira vonatkozó adatokat.
Valószínűleg a legjobb egy táblázatkezelő programot használni az adatok nyomon követéséhez, ha ezt manuálisan végzi. Táblázat könnyen beállítható.
1. ábra: Táblázat fejlécek
Meg kell adni a megfelelő számításokat.
Az MVWAP elérése meglehetősen egyszerű a VWAP kiszámítása után. Az MVWAP alapvetően a VWAP értékek átlaga. A VWAP-t csak naponta számolják, de az MVWAP napról napra mozoghat, mivel ez egy átlagos átlag. Ez hosszabb távú kereskedők számára mozgó átlagban súlyozott árat biztosít.
Ha egy kereskedő tíz periódusú MVWAP-t akart, akkor egyszerűen csak megvárja az első 10 időszak eltelését, majd átlagolja az első 10 VWAP-számítást. Ez lehetővé tenné a kereskedő számára a 10. időszakban kezdődő ábrázolást. A MVWAP kiszámításának folytatásához a legutóbbi 10 VWAP-szám átlagolása, a legutóbbi időszak új VWAP-ját tartalmazza, és a VWAP-t 11 korábbi időszakból csökkenti..
Alkalmazás a diagramokhoz
Míg a mutatók és a hozzájuk tartozó számítások megértése fontos, a térképkészítő szoftver elvégzi a számításokat nekünk. Azon szoftverek esetében, amelyek nem tartalmazzák a VWAP-t vagy az MVWAP-ot, továbbra is lehetséges, hogy a mutatót a fenti számítások segítségével programozzuk a szoftverbe.
A VWAP jelző kiválasztásával ez megjelenik a diagramban. Általában nem lehetnek olyan matematikai változók, amelyeket meg lehet változtatni vagy beállítani ezzel a mutatóval.
Ha egy kereskedő használni kívánja a mozgó MVWAP mutatót, akkor beállíthatja, hogy hány periódust számítson átlagban a számítás során. Ezt úgy lehet megtenni, hogy a változót beállítja a ábrázolási platformon. Válassza ki a mutatót, majd lépjen a szerkesztés vagy a tulajdonságok funkcióba az átlagolt időszakok számának megváltoztatásához.
VWAP vs. MVWAP
Néhány fő különbség van a mutatók között, amelyeket meg kell érteni.
A VWAP a teljes nap folyamán teljes futást biztosít. Így a nap végső értéke a nap volumene szerinti súlyozott átlagár. Egyperces diagram használata esetén 390 (6, 5 óra X 60 perc) számítások készülnek a napra, az utolsó számítja a nap VWAP-ját.
Az MVWAP viszont az elemzésre kerülő VWAP számítások átlagát adja. Ez azt jelenti, hogy az MVWAP-nak nincs végső értéke, mivel az egy napról a másikra folyamatosan futhat, így idővel átlagban megadja a VWAP-értéket. Ez teszi az MVWAP sokkal testreszabhatóbbá. Az egyedi igényekhez igazítható. Sőt, sokkal jobban reagálhat a rövid távú ügyletek és stratégiák piaci mozgására, vagy enyhítheti a piaci zajt, ha hosszabb időszakot választanak.
A VWAP értékes információkat nyújt a vételi és megtartási kereskedők számára, különösen a végrehajtás utáni (vagy a nap végén). Ez lehetővé teszi a kereskedők számára, hogy az átlagnál jobb árat kaptak-e azon a napon, vagy rosszabb áron. Az MVWAP nem feltétlenül szolgáltatja ugyanazt az információt.
A VWAP minden nap friss lesz. A piacok megnyitását követő első időszakban a mennyiség nehéz; ezért ez a művelet általában súlyosan beleszámít a VWAP számításába. Az MVWAP napról napra szállítható, mivel mindig átlagolja a legutóbbi periódusokat (például 10), kevésbé érzékeny bármely egyedi periódusra, és fokozatosan kevesebbé válik, annál több átlagolt időszakot kap.
Általános stratégiák
Ha egy értékpapír trend, akkor a VWAP és az MVWAP segítségével információkat szerezhetünk a piacról. Ha az ár meghaladja a VWAP-t, akkor jó egy napon belüli ár. Ha az ár a VWAP alatt van, jó a napközbeni vételár.
Van azonban óvintézkedés ennek a napközbeni alkalmazásnak. Az árak dinamikusak, tehát az, ami a nap egy pontján jónak tűnik, a nap végén valószínűleg nem minden.
Felfelé mutató napokon a kereskedők megpróbálhatnak vásárolni, mivel az árak lepattannak az MVWAP-ról vagy a VWAP-ról. Alternatív megoldásként csökkenő tendenciát adhatnak az eladások, mivel az ár a vonal felé halad. A 2. ábra az iShares Silver Trust ETF (SLV) három napos árfolyamát mutatja. Az ár emelkedésével nagymértékben a VWAP és az MWAP fölött maradt, és a vonalak felé hanyatlott, amennyiben a vásárlási lehetőségeket kínálták. Ahogy az ár esett, nagyjából a mutatók alatt maradt, és a sorok felé mutatott eladási lehetőségek voltak.
2. ábra: SLV MVWAP-val (20) és VWAP-val a trend piacon, 10 perces diagram
A mutatók kereskedelmileg is információkat szolgáltatnak a változó piaci környezetben.
3. ábra: SLV MVWAP-val (20) és VWAP-val a változó piacon, 10 perces diagram
Különböző napokon a kereskedők árkeresztként vásárolhatnak a VWAP / MVWAP felett, és eladhatják az árkeresztként a VWAP / MVWAP alatt, a gyors kereskedéshez. Ez a módszer azzal a kockázattal jár, hogy elkapják a ostorfűrész tevékenységeket. Alternatív megoldásként a kereskedő más mutatókat is felhasználhat, ideértve a támogatást és az ellenállást is, hogy megpróbáljon vásárolni, amikor az ár a VWAP és az MWAP alatt van, és eladni, ha az ár a két mutató felett van.
A nap végén, ha az értékpapírokat a VWAP alatt vásárolták, az elért ár jobb volt, mint az átlag. Ha a biztosítékot a VWAP felett értékesítették, akkor az átlagosnál jobb eladási ár volt.
Alsó vonal
Az MVWAP és a VWAP hasznos mutatók, amelyek között különbségek vannak. Az MVWAP testreszabható, és olyan értéket biztosít, amely napról napra átmegy. A VWAP viszont biztosítja a nap átlagos mennyiségét, de minden nap friss lesz. Az MVWAP felhasználható az adatok simítására és a piaci zaj csökkentésére, vagy megcsavarható, hogy jobban reagáljanak az árváltozásokra. Ha egy kereskedő a napi VWAP felett értékesít, akkor az átlagnál jobb eladási árat kap. Hasonlóképpen azok a kereskedők, akik a VWAP alatt vásárolnak, az átlagnál jobb vételárat kapnak. Trendi napokon a VWAP és az MVWAP felé mutató visszaesések megpróbálása nyereséges eredményt hozhat, ha a trend folytatódik.
