Mi az a fantomkészlet terv?
A fantomkészlet olyan munkavállalói juttatási terv, amely a kiválasztott alkalmazottaknak (felső vezetés) a részvénytulajdon előnyeinek sok előnyeit adja anélkül, hogy ténylegesen megadná nekik a társaság részvényeit. Ezt néha árnyékállománynak nevezik.
A fizikai készlet megszerzése helyett a munkavállaló úgy tesz, mintha készleteket tesz. Annak ellenére, hogy ez nem valós, a fantomkészlet követi a társaság tényleges készletének ármozgását, és kifizeti az ebből származó nyereséget.
Hogyan működnek a fantomkészlet-tervek
A fantomkészlet két fő típusa létezik. A "kizárólag értékelési" tervek nem tartalmazzák a ténylegesen mögöttes részvények értékét, és csak a társaság részvényárfolyamának növekedését fizethetik ki egy adott időtartamra, amely a terv odaítélésének napjától kezdődik. A "teljes értékű" tervek mind a mögöttes részvények értékét, mind az esetleges felértékelődést megfizetik. Mindkét típusú program sok szempontból hasonlít a hagyományos nem minősített tervekhez, mivel jellegükben megkülönböztető jellegűek lehetnek, és általában jelentős mértékű elvesztési kockázatnak vannak kitéve, amely akkor jár, amikor az ellátást ténylegesen kifizetik a munkavállalónak, amikor a munkavállaló elismeri a jövedelmet. a fizetett összeget, és a munkáltató levonhat.
A fantomkészlet hipotetikus lehet, azonban továbbra is fizethet osztalékot, és ugyanúgy, mint a valós társa, áremelkedik. Egy bizonyos idő elteltével a fantomkészlet készpénzértékét felosztják a részt vevő alkalmazottak között.
A fantomkészletnek, más néven szintetikus részvénynek, nincs benne releváns követelmény vagy korlátozás a felhasználására vonatkozóan, lehetővé téve a szervezet számára, hogy azt választja. A fantomállomány a vezetés döntése alapján megváltoztatható.
A fantomkészlet halasztott kompenzációs tervnek minősül. A fantomállomány-programnak meg kell felelnie a Belső Jövedelemszolgálat (IRS) 409 (a) kódjában meghatározott követelményeknek. A tervet ügyvédnek kell ellenőriznie, az összes vonatkozó részletet írásban meg kell határozni.
Kulcs elvihető
- A fantomkészlet vagy „árnyékállomány” egy olyan típusú kompenzáció, amelyet a felső vezetésnek kínálnak, és amely a társaság részvénytulajdonának előnyeit biztosítja a részvények tényleges tulajdonjogának vagy átruházása nélkül..A munkavállalóknak járó nagy pénzkifizetéseket azonban rendes jövedelemként kell adóztatni, nem pedig a kedvezményezettnek járó tőkenyereségként, és bizonyos esetekben megzavarhatja a vállalat cash flow-ját.
A fantomkészlet használata szervezeti előnyként
Egyes szervezetek fantomkészleteket használhatnak a felső vezetés ösztönzésére. A fantomkészlet pénzügyi haszonnal közvetlenül a vállalati teljesítménymutatókhoz köti. Ez szelektíven jutalomként vagy bónuszként is felhasználható bizonyos alkalmazottak számára, akik megfelelnek bizonyos kritériumoknak. A fantomkészlet minden alkalmazott számára rendelkezésre áll, akár átfogó előnyként, akár teljesítménytől, szolgálati időtől vagy más tényezőktől függően.
A fantomkészlet bizonyos korlátozásokat vezet be a szervezetek számára a részvényértékhez kötött ösztönzés biztosítására. Ez vonatkozhat egy korlátolt felelősségű társaságra (LLC), egyéni vállalkozóra vagy az S-társaságra, amelyet a 100 tulajdonos szabálya korlátoz.
Részvényértékelési jogok
A részvényértékelési jogok (SAR) hasonlóak a fantomtól származó alapú programokhoz. A SAR a munkavállalóknak nyújtott bónuszkompenzáció olyan formája, amely megegyezik a vállalati állomány felértékelődésével egy meghatározott időtartamon keresztül. Hasonlóan a munkavállalói részvényopciókhoz (ESO), a SAR-k előnyösek a munkavállalóra, amikor a vállalati részvényárak emelkednek; a különbség a SAR-okkal szemben az, hogy a munkavállalóknak nem kell megfizetniük a lehívási árat, hanem megkapják a készlet- vagy készpénznövekedés összegét.
A leggyakrabban a felső vezetés számára hozzáférhetővé tett SAR-ok a nyugdíjazási terv részeként működhetnek. Nagyobb ösztönzőket biztosít, mivel a vállalat értéke növekszik. Ez hozzájárulhat a munkavállalók megtartásának biztosításához, különösen a belső volatilitás idején, például a tulajdonosváltás vagy a személyes vészhelyzet esetén.
Biztonsági szintet biztosít a munkavállalók számára, mivel a fantomállomány-programokat általában készpénzzel fedezik. Ez viszont magasabb eladási árakat eredményezhet egy vállalkozás számára, ha egy potenciális vásárló a felső vezetés csapatát stabilnak látja.
