Mi a minimális befektetés?
A minimális befektetés a legkisebb dollár vagy részvénymennyiség, amelyet egy befektető megvásárolhat, amikor egy adott értékpapírba, alapba vagy lehetőségbe fektet be. A befektetési alapok vagy a fedezeti alapok szempontjából gyakran gondolkodnak a minimális befektetések a fix kamatozású értékpapírokban, a fedezetbe foglalt jelzálogkötelezettségekben (CMO) és a betéti társaságokban (LP), ahol a vásárláshoz minimálisan meghatározott pénzösszeget kell kihelyezni. a biztonság. Ez azt jelenti, hogy a befektető nem fektethet be és nem vásárolhat meg kívánt összeget. Be kell fektetniük vagy meg kell vásárolniuk a szükséges minimális összeget, vagy annál többet.
Egy fedezeti alap például megkövetelheti, hogy ügyfeleik legalább 100 000 dollárt tegyenek letétbe a vállalkozásnál. Ez a minimális befektetés, amely ahhoz szükséges, hogy a fedezeti alap kezelje az ügyfél pénzét.
Kulcs elvihető
- A minimális befektetés az a meghatározott legkisebb tőkemennyiség, amelyre szükség van egy értékpapír, eszköz vagy lehetőség megvásárlásához vagy befektetéséhez. A befektetési alapok és a fedezeti alapok általában minimális befektetéssel rendelkeznek, bár ezek drasztikusan eltérhetnek száz-ezer dollártól egészen felfelé a milliókba. Bizonyos eszközök vásárlásához szükség lehet egy minimális vásárlásra, például kötvényekre.
Hogyan működik a minimális befektetés?
A minimális befektetési összegek a szóban forgó befektetési alapoktól függően változhatnak, és akár 1 dollártól egészen 1 millió dollárig terjedhetnek. A fedezeti alap minimális befektetései még magasabbak lehetnek, akárcsak egyes LP-k és befektetési alapok. A lakossági befektetők számára továbbra is nagyszámú olyan alap található, amelyek szerény minimális befektetéssel rendelkeznek, általában 100 dollártól kezdődően.
Az alapkezelő számára a beruházás minimális méretének meghatározásakor nagy tényező az alap stratégiája és likviditási igényei. A magas minimális befektetés meghatározásával az alapkezelők hatékonyan eltávolíthatják a rövid távú befektetőket és szabályozhatják az alapba történő pénzbeáramlást, ami hasznos lehet az eszközök napi kezelésében.
Az alapok magas szintű minimális befektetést is előírhatnak annak elkerülése érdekében, hogy sok ügyfél rendelkezzen papír- és könyveléssel. Lehet, hogy egy alapnak csak maroknyi nagy ügyfél van, míg egy másik társaságnak ugyanolyan összegű tőkéje lehet kezelt, de ezt a tőkét több ezer ügyfél biztosította.
Egyes cégek inkább kisebb ügyfelek kiszolgálására törekszenek, alacsony minimális befektetési termékekkel, míg más cégek inkább a magasabb minimális befektetéseket részesítik előnyben, amelyek a magasabb nettó értékű magánszemélyek felé irányulnak.
Egyes alapok befektetési összegei minimálisak lehetnek, amelyek a kereskedési platformonként eltérőek lehetnek a bróker-kereskedő és az alapkezelő társaságok közötti megállapodások miatt.
Általában a befektetőknek új befektetések keresésekor figyelembe kell venniük a minimális befektetési allokációkat.
Más piacokon a minimális befektetést bróker határozhatja meg, vagy egyszerűen az értékpapír vételárával (szorozva az értékpapír megvásárolható vagy eladható mennyiségével).
Például sok brókernek legalább 5000 dollár beruházásra van szüksége a kötvények vásárlásához. Nagyobb ügyfelekkel vagy vállalkozásokkal folytatott üzletek esetén a minimális beruházás 25 000, 100 000 vagy akár legalább 1 millió dollár lehet.
Számos befektetési alap és fedezeti alap követ stratégiát, vagy egyszerűen csak egy indexet követ. A legtöbb indexbe és egyes stratégiákba befektethetők tőzsdei alapok (ETF) megvásárlásával. Az ETF-eknek nincs sok befektetési alap és a fedezeti alap minimális befektetési követelménye, ám sok esetben hasonló hozamot kínálhatnak. Mivel az ETF-ek hasonlóan részvényekkel kereskednek, a befektető akár egy részvényt is megvásárolhat. Ezért az ETF-be történő minimális befektetés egy részvény, szorozva az ETF kereskedési árával.
Példák a minimális befektetésre
A minimális befektetések drasztikusan eltérnek a befektetési alapok és a fedezeti alapok között.
A Vanguard Windsor Fund befektetői részvényei (VWNDX) erős hosszú távú teljesítménnyel járnak, évente átlagosan 11, 23% -kal, 1959-ig, 2019 májusától kezdve. A nagy kapitalizációjú alapba történő befektetés minimális értéke 3000 USD. A befektetés után az ügyfelek további pénzeszközöket fektethetnek be, akár 1 dolláros részletekben is. Az alap kiadási aránya 0, 31%
A spektrum másik végén a Vanguard S&P Mid-Cap 400 Index Fund intézményes részvények (VSPMX) legalább 5 millió dolláros befektetéssel rendelkeznek. Mint sok esetben, az alap stratégiája az S&P Mid-Cap 400 index nyomon követésére elérhető egy ETF-ben is, amelyet egy részvény áráért lehet megvásárolni. Míg a Vanguard S&P Mid-Cap 400 ETF (IVOO) ára naponta ingadozik, mivel csak egy részvény vásárolható meg, a befektetők akár párszáz dollárral is befektethetnek.
