Tartalomjegyzék
- Mi az a Forex Spot Rate?
- A Forex Spot Rate megértése
- Forex szerződések kézbesítése
- Határidős árak
Mi az a Forex Spot Rate?
A Forex spot árfolyam az az aktuális árfolyam, amellyel valutapárt lehet vásárolni vagy eladni. Ez az adott deviza-bróker bármely valutapárosának az uralkodó árajánlata. A devizakereskedelemben az az arány, amelyet a legtöbb kereskedő használ, amikor online kiskereskedelmi forex-brókerrel kereskedik.
Kulcs elvihető
- Ez az árfolyam az összes devizapár esetében a rendszeresen közzétett folyamatos árfolyam-idézet. A spot árfolyam különbözik a határidős vagy a swap árfolyamtól. A spot kamatlábat nem vesszük figyelembe diszkontálással a szállítási késedelem miatt, amelyet hozzáadunk az egynapos átutalási hitelhez.
A Forex Spot Rate megértése
A deviza spot kamatláb a leggyakrabban jegyzett árfolyam-pár. Ez a devizapiacon a leggyakoribb ügylet, az egyéni devizakereskedés alapja. Ezt a kamatlábat sokkal szélesebb körben teszik közzé, mint a határidős devizaszerződések vagy devizaswapok kamatlábait. Az azonnali devizaárfolyam abban különbözik a határidős kamatlábtól, hogy a valuták értékét a mai devizákhoz viszonyítva értékeli, nem pedig a jövőben.
A globális deviza spot piac napi forgalma meghaladja az 5 trillió dollárt, ami nominálisan nagyobb, mint a részvény- és a kötvénypiac. A kamatlábakat a bankközi kamatlábot kereskedő nagy bankok kis csoportjának folyamatos, valós idejű, közzétett árajánlatai határozzák meg. Innentől kezdve az árfolyamokat világszerte forex brókerek közzéteszik.
A spot kamatok nem veszik figyelembe a devizaszerződések teljesítését. A forex-szerződések végrehajtása a legtöbb forex kereskedő számára kötelező, de a brókerek irányítják a deviza határidős szerződések használatát, amelyek a kereskedelmük alapját képezik. A brókereknek ezeket a szerződéseket minden hónapban vagy hetente fel kell hajtaniuk, és a költségeket az ügyfelekre hárítják.
Ilyen módon a devizakereskedők költségeikkel járnak kockázatuk kezelésével, miközben likviditást biztosítanak ügyfeleiknek. Leggyakrabban az ajánlatkérési üzletkötési spredit és egy alacsonyabb átfutási jóváírást (vagy magasabb átfutási jóváírást használnak, attól függően, hogy milyen pénzpárt tartasz, és hogy hosszú vagy-e vagy rövid) e költségek kiegyenlítésére.
Forex szerződések kézbesítése
A deviza spot kamatláb általános szállítási ideje T + 2 nap. Ha az ügyfél késni kívánja a kézbesítést, határidős szerződést kell kötnie. Ezt nagyrészt a devizakereskedőknek kell kezelniük. Például, ha egy EUR / USD kereskedelmet 1, 1550-re hajtanak végre, akkor ez az az árfolyam, amellyel a valuták az azonnali dátumon átváltásra kerülnek. Ha azonban az európai kamatlábak alacsonyabbak, mint az Egyesült Államokban, ezt a kamatlábat magasabbra kell korrigálni ennek a különbségnek a figyelembevétele érdekében. Tehát, ha valamely kereskedő, vagy ügyfeleik egy bizonyos ideig EUR és rövid dollár birtoklását szeretnék megszerezni, akkor több lesz, mint a spot kamat. Meg kell jegyezni, hogy a spot kamatlábbal történő szállítási idő nem szokásos, és néhány pártonként eltérő lehet.
Noha a deviza spot kamatlába két napon belül történő szállítást igényel, ez a kereskedelemben ritkán fordul elő. Azok a kiskereskedők, akik két napnál hosszabb pozíciót töltenek be, a brókereket "visszaállítják", azaz zártak és ugyanazon az áron nyitják újra, közvetlenül a kétnapos határidő előtt. Ezeknek a valutáknak a bevezetésekor azonban felár vagy engedmény lesz megemelve a meghosszabbított átutalási díj formájában. E díj mértéke függ a kamatlábak különbségétől, rövid távú deviza csere révén.
Mivel az azonnali kamatláb a szállítási arány, a kamatláb-különbség kiigazítása nélkül, ez a kiskereskedelmi piacon jegyzett kamatláb. A lakossági devizapiacon az utazók dominálnak, akik devizát akarnak vásárolni és eladni, akár bankjukon, akár devizában.
Határidős árak
Az azonnali, a határidős vagy a határidős ügyletekkel ellentétben a szerződés feltételei megegyeznek az aktuális dátummal, a kézbesítés és a fizetés egy meghatározott jövőbeli időpontban. Az azonnali kamatlábakkal ellentétben a határidős kamatlábbal számolják a pénzügyi tranzakciókat, amelyek egy jövőbeni időpontban zajlanak, és amelyek egy határidős szerződés elszámolási ára. A forgalmazott értékpapírtól függően azonban a határidős kamatláb kiszámítható a spot kamatláb alapján. A határidős kamatlábakat az azonnali kamatlábból számítják ki, és a végrehajtási költségekkel kiigazítják annak meghatározása érdekében, hogy mely jövőbeli kamatláb egyenlő a hosszabb távú befektetés teljes megtérülésével egy rövidebb távú befektetés átváltási stratégiájával.
