Mi az a tőke stílus doboz?
A részvénystílus mező a részvények és a befektetési alapok befektetési alapelveinek vizuális ábrázolása. A stílusdobozt a Morningstar készítette, és értékes eszköz a befektetők számára, hogy meghatározzák részvényeik / részvényportfólióik kockázat-megtérülési struktúráját és / vagy hogy ezek a befektetések hogyan illeszkednek befektetési kritériumaikba.
BETÖLTÉS Tőke stílusa
A részvénystílus-doboz kilenc négyzetből vagy kategóriából áll, a vertikális és vízszintes tengely mentén bemutatott részvények / részvényalapok befektetési jellemzőivel. Az intézményi befektetési igazgatók portfóliókezelési céljaik központi megfontolásaként a részvénystílus-kategóriákat fogják használni. Minden típusú befektető felhasználhatja részvénystílus-kategóriákat a részvények és a befektetési alapok átvilágításához az egyes befektetési jellemzőkhez.
A részvények és az alapok esetében a vertikális tengelyt piaci kapitalizáció alapján három vállalati méretkategóriára osztják: nagy, közepes és kicsi. A vízszintes tengely a befektetési stílust képviseli, és részvények és részvényalapok esetében kissé eltérő. Mind a részvények, mind az alapok tartalmaznak érték- és növekedési kategóriákat. A részvénybefektetéseknél a Morningstar a középosztályt osztályozza, amelyet általában az érték és a növekedés keverékeként lehet kezelni, mint a készletek alapját és az alapok keverékét. A befektetők ezeket a kategóriákat gyakran látják részvényjelentésekben és befektetési alapok marketing anyagában.
A befektetők részvénystílus-mezőket használnak a meghatározott részvények vagy részvényalapok azonosítására a célzott befektetési portfólió allokációhoz. A kockázati tényezők általában fontos szempont lehet a befektetési stílusok szerinti szűréskor. A kis kapitalizációjú és a növekedési részvények általában magasabb kockázatokat jelentenek, magasabb potenciális hozammal. A nagy tőkeértékű részvények gyakran alacsony kockázatú választás a hosszú távú befektetéseket kereső befektetők számára. A keverési kategória magában foglalja azokat az alapokat, amelyeknek növekedési és értékállományának keveréke van. Az állományok esetében az alapkategória olyan befektetésekre utal, amelyek jó hosszú távú részesedések lehetnek, amelyek állandó tőkefelértékelési potenciált kínálnak.
Saját tőke stílusú befektetések
A Morningstar lehetővé teszi a befektetőknek, hogy az alapokat szűrhessék részvénystílus-kategóriák szerint. A viszonylag biztonságos, a lehető legnagyobb hozamú részvénybefektetéseket kereső befektetési alapok befektetői kiszűrhetik a nagy kapitalizáció / növekedés kategóriába tartozó alapokat.
2017-ben a feltörekvő piaci részvények és különösen a kínai részvények a növekedési piac legnagyobb hozamait mutatták be. A Columbia Greater China Fund a 2018. január 12-ig tartó egyéves időszakban 65, 89% -os hozammal számol be az egyik legnagyobb befektetés a nagy kapitalizációjú / növekedési stílusú dobozba. Ez az alap elsősorban a Kínai Nagyrégióba tartozó vállalatokba fektet be, beleértve Hongkongot, a Kínai Népköztársaságot és Tajvanot. Az Alap teljes hozama tartalmazza az osztalékát, amelyet évente fizetnek ki. 2018. január 12-től az Alap 0, 53% -os tizenkét hónapos osztalékhozamra számolt be.
