Mi a kettős adómentesség?
A kettős adómentesség kifejezés az egyes kötvényekhez kapcsolódó adókedvezményekre vonatkozik, amelyek lehetővé teszik a kötvényekből származó kamat mentesülését mind a szövetségi, mind az állami adók bruttó jövedelme alapján. Például a települési kötvények, más néven munis, általában mentesülnek a szövetségi adó alól, és egyes államokban szintén mentesek az állami adók alól.
BREAKING LE Dupla mentesség
Az önkormányzati kötvények kettős adómentes státusza azt jelenti, hogy a megszerzett kamat nem tartozik adóztatás alá sem szövetségi, sem állami szinten. Noha a muni jövedelmek mentesülnek a szövetségi adók alól, ezek állami adók alá eshetnek. A legtöbb állam nem adóztatja a rezidenseket abban az államban kibocsátott adómentes kötvények kamatjövedelménél. Ezek a mentesített kötvények magukban foglalják az ügynökségek, városok és más politikai szervezetek kibocsátásait. Szinte minden állam adómentes magánszemélyeket államközi önkormányzatok vagy ügynökségek által kibocsátott kötvények kamatai után.
Az önkormányzati kötvények - ideértve azokat is, amelyek kamatát nem kell állami vagy helyi szinten adóztatni - vonzóak azoknak az adófizetőknek, akik minimalizálják vagy elkerülik a kamatjövedelmükre kivetett adókat. Ezek az értékpapírok gyakran viszonylag alacsonyabb kamatot fizetnek, mint az adóköteles kibocsátások, például a vállalati kötvények.
A befektető adószintjétől függően azonban az adóköteles termékek néha előnyösebbek lehetnek számukra. A kettős adómentes kötvénybevétel bizonyos esetekben alternatív minimum adó (AMT) preferencia tétele lehet. Adó szempontjából ez a kezelés gyakran vonzóbbá teszi az otthoni államban kibocsátott kötvényeket, mint az államon kívül kibocsátott kötvények. Ezenkívül az önkormányzati értékpapírok bizonyos kamatai mentesülnek a helyi jövedelemadó alól azokban a joghatóságokban, ahol ezeket az adókat alkalmazzák, technikailag így háromszoros adómentességet élvezve.
A kettős adómentesség korlátozásai
Noha a kettős adómentes kötvények úgy tűnik, hogy mentesülnek minden adó alól, vannak bizonyos korlátozások. Egyes esetekben a kötvényekre megszerzett kamatokra egy alternatív minimum adó (AMT) vonatkozik, amely többnyire a szövetségi adózás különféle formája, amely kifejezetten a magánélethez kötött kötvényekre irányul.
Ezenkívül nem minden település kötvénye mentesül automatikusan a szövetségi, állami vagy helyi adók alól. A befektetőknek ellenőrizniük kell vásárlásuk vagy befektetésük előtt. Egyes szakértők figyelmeztetnek arra is, hogy csak a kettős mentességű adóügyi státusz csalása miatt túlságosan nagymértékben fektessenek be az állam államkötvényeibe.
