Bármely hozzáértő befektető tudja, hogy nem hozhatja be az összes tojását egy kosárba. Annak ellenére, hogy ez nem teljes mértékben csökkenti a kockázatot, a befektetési portfólió diverzifikálása segíthet elérni befektetési céljait azáltal, hogy maximalizálja a hozamot. Rengeteg különféle befektetési eszköz közül választhat, beleértve részvényeket, kötvényeket, befektetési alapokat, határidős ügyleteket és devizákat. Ezeket még tovább lehet lebontani, jellemzőket megtestesítő eszközöket csoportosítva: a nagy tőkeértékű részvények, a pénzügyi eszközök és az államkötvények csak néhány példa. És ne felejtsük el az árukat. Ezek alapvető javak, amelyek átalakíthatók más árukká és szolgáltatásokká. Számos különböző árucikk-befektetés van mind az új, mind a tapasztalt kereskedők számára. De mielőtt elindulna az ugráshoz, itt van néhány fontos dolog, amit tudnia kell az árucikkekbe történő befektetésről, beleértve a legfontosabbokat is, amelyeket figyelembe kell venni.
Kulcs elvihető
- Az alapanyagokba történő befektetés diverzifikációt, fedezetet biztosíthat az inflációval szemben és pozitív hozamot eredményezhet.A befektetők volatilitást tapasztalhatnak, amikor befektetéseik egyetlen nyersanyagot vagy a gazdaság egy ágazatát nyomon követik.A kínálat, a kereslet és a geopolitika mind befolyásolják az árucikkeket.A befektetők kereskedhetnek árupõhialapú határidős ügyletek, részvények, ETF-ek vagy befektetési alapok, vagy fizikai árukat, például aranyat vehetnek fel.
Mi az árufuvarozás?
Az árukereskedelem évszázadokra nyúlik vissza, még azelőtt, hogy a részvények és a kötvények cserébe lettek volna. Nagyon fontos üzlet volt, összekapcsolva a különböző kultúrákat és az embereket. A fűszerektől és a selymektől kezdve a korai időszakban a tőzsdékig, ahol ezeket az eszközöket jelenleg forgalmazzák, az áruk továbbra is népszerű befektetési eszköz.
Az árupiacra való belépést remélő befektetőknek különféle módok vannak erre. Az áru-éhező befektetők fontolóra vehetik a közvetlen fizikai árucikkbe történő befektetést, vagy közvetetten árutársaságok, befektetési alapok vagy tőzsdén forgalmazott alapok (ETF) részvényeinek megvásárlásával.
Előnyök
Az árucikkekbe történő befektetés egyik legnagyobb előnye, hogy inkább megvédik a befektetőket az infláció hatásaitól. Általában az alapanyagok iránti igény általában magas a magas infláció időszakában, ami felveti az árakat. Ez szintén jó tét az amerikai dollárral szemben, tehát amikor a dollár csökken, a nyersanyagárak emelkednek.
A diverzifikáció előnyei mellett lehetőség van az hozam maximalizálására az árucikkekbe történő befektetés révén. Bár a nyersanyagárak a piaci ingadozásoknak vannak kitéve - árfolyamok, kamatlábak, a globális gazdaság -, a globális kereslet erős. Ennek általános pozitív hatása van a kifejezetten az árukkal foglalkozó vállalatok részvényeire, ami pozitív hozamot jelent a befektetők számára.
kockázatok
Egy dolog, amelyet figyelembe kell venni, hogy az áruk sokkal ingatagabbak, mint más típusú befektetések - különösen az olyan alapok, amelyek egyetlen árut vagy egy adott gazdasági ágazatot követnek.
A határidős ügyleteket kereskedő befektetőknek emlékezniük kell arra, hogy spekuláció jár. A határidős ügyletek magában foglalják az alapul szolgáló áruk vagy indexek nyomon követését. Ez hatással lehet a szerződés teljesítésére, és így negatív (vagy pozitív) különbséget eredményezhet a befektető számára.
A határidős határidős kereskedés nagyon ingatag lehet, mivel spekulációval jár.
Nyersolaj
Mint fentebb megjegyeztük, a befektetők sokféle módon választhatják el az árukba történő befektetést. Ha szem előtt tartja a kőolajat, akkor segít megtudni, hogy mi segít az árak alakításában, és hogyan tud befektetni ebbe az árucikkbe.
A gyártás után a nyersolajat sok különféle termékké finomítják, beleértve a benzint, amelyet járműveink üzemanyagához használunk. De túlmutat a pusztán a gázon. A kőolajból készült termékek közé tartoznak a műanyagok, gyógyszerek, linóleum, övsömör, tinta, kozmetikumok, szintetikus szálak, oldószerek, műtrágyák, aszfalt és még sok ezer.
De mi befolyásolja az árakat? A kőolaj általában reagál a kereslet és a kínálat törvényeire. Minél nagyobb a kereslet, annál alacsonyabb a kínálat. Amikor ez megtörténik, az árak általában emelkednek. Amikor a kereslet csökken, a készletek meglehetősen konzisztensek, ami az árak csökkenéséhez vezet. Például, amikor a gázigény magas - mondjuk a nyári vezetési idényben -, a szivattyúk ára emelkedik, ami magasabb kőolajárakhoz vezet. Hasonlóképpen a fejlődő nemzetek, például Kína és India - amelyek gazdasága továbbra is növekszik - iránti kereslet szintén felhívja az árakat. A geopolitika nagy hatással van a kőolaj árára is. A közel-keleti feszültségek, ahol a világ olajának nagy részét előállítják, az olajárak rohamosan emelkedhetnek.
Hogyan kell befektetni a kőolajba
A fizikai kőolajba történő beruházás nem olyan egyszerű, mint más alapanyagok esetében: nem lehet csak hordót vásárolni. Befektetőként fontolóra veszi a határidős ügyleteket - a legközvetlenebb módszert az áru közvetlen megszerzésére. A határidős ügyletek azonban nagyon ingatagok és sok tőkét igényelhetnek. Nagyon sok ismereteket igényelnek, tehát ez nem igazán jó lehetőség a kezdő befektetők számára.
A befektetők fontolóra vehetik részvények vásárlását olajtársaságokban, kőolaj befektetési alapokban vagy akár ETF-ekben. A járművek a tőzsdén ugyanúgy kereskednek, mint a részvények, így könnyen elérhetők. Az Egyesült Államok Olaj Alapja egy példa. Nyomon követi a West Texas Intermediate könnyű, édes nyersolaj mozgását. Az alapban kezelt összes nettó eszköz (AUM) 2020. január 13-án 1, 4 milliárd dollár volt. Egyéb lehetőségek között szerepel a részvények vásárlása a befektetési alapokban vagy az energiaágazatbeli ETF-ekben, amelyek közvetlenül befektetnek az olajipari társaságok részvényeibe. Ezek az opciók általában alacsonyabb kockázattal járnak, mivel sokkal diverzifikáltabbak.
Arany
Az aranypiac sokszínűséggel és növekedéssel büszkélkedhet. Az ékszerekben, a technológiában, a központi bankok és a befektetők által használják, és a globális gazdaságban különböző időpontokban teremti piacát. A nemesfém hagyományosan biztonságos befektetés és fedezetet jelent az infláció ellen. Amikor az amerikai dollár csökken, akkor fogadhat, hogy az arany ára emelkedik. Ugyanúgy, mint a nyersolaj esetében, amikor növekszik a kereslet, ugyanez történik az arany árával. Ezenkívül az árakat befolyásolja, amikor az aranyat tartó központi bankok úgy döntenek, hogy diverzifikálják monetáris tartalékaikat azáltal, hogy több aranyat vásárolnak.
Hogyan kell befektetni az aranyba
A kőolajjal ellentétben a befektetők birtokba vehetik a fizikai árut. Azok a befektetők, akik meg akarják őrizni a fizikai nyersanyagot, megtehetik ezt aranyat tartalmazó rúd vagy érme megvásárlásával. De ez azt jelenti, hogy fizetni kell egy helyért, ahol azt széfként vagy boltozatként tárolhatják.
Egy másik lehetőség, akárcsak a nyers, a határidős szerződés átengedése. A szerződések előírják a befektetőknek, hogy letétbe helyezzék a kezdeti fedezetet. De megint fennáll az ilyen típusú befektetés kockázata. Ha az ár emelkedik, a befektetők profitálni fognak. Ha azonban az ár csökken, akkor a befektető elveszíti pénzét.
Készletek és ETF-ek, valamint a befektetési alapok opciói rengeteg. Az aranykészletekkel a befektetők nemcsak a termelőkre korlátozódnak, hanem a feltárási és bányászati társaságokra is. Mint általában, a befektetők számára jó ötlet a házi feladat elvégzése és az egyes vállalatok működési kockázatának megismerése. Az arany ETF-ek viszont a nemesfémeknek való kitettséget biztosítják, miközben követik annak árát. Például az SPDR Gold Share ETF a befektetők számára veretlemeket ad anélkül, hogy birtokba kellene venni azokat.
Alapfémek
Az alapfémek közönséges fémek, amelyeket kereskedelmi és ipari célokra használnak, például az építőiparban és a gyártásban. Jó példa az alumínium, a cink és a réz. Relatíve olcsók, és a készletek általában stabilak, mivel a világ minden táján megtalálhatók. De mivel bőségesek, az árak általában sokkal alacsonyabbak, mint a nemesfémek. A nemesfémek alkalmazásának növekedése és a növekvő globális kereslet - különösen Kína és más fejlődő országok esetében - azonban továbbra is kedvezően befolyásolja az árakat.
Hogyan kell befektetni az alapfémekbe
Az alumínium, a cink és a réz iránti megtartás nem feltétlenül nagyon eredményes, áraik miatt a befektetőknek hatalmas mennyiségű ilyen árut kell tartaniuk a profit érdekében. Ehelyett az alapfémeket gyártó cégek, például az Alcoa alumíniumgyártó társaság vagy az US Steel, például az acélipari társaságok részvényeinek birtoklása nagyszerű módja annak, hogy lábba kerüljön az ajtóban. Ezenkívül az olyan ETF-ek, mint az SPDR Metals & Mining ETF, olyan kockázatot jelentenek a fémekkel és a bányászattal foglalkozó vállalatok számára.
Alsó vonal
Az árukba történő befektetésről Jim Rogers neves befektető három kulcskérdés megválaszolását javasolja: Először is, mi a világtermelés jelenlegi szintje? Másodszor, milyen új ellátási források jelennek meg online? Harmadszor, vannak-e potenciális szállítmányok, amelyek feltárása folyamatban van?
A fent említett árukon kívül további figyelembe veendő árucikkek közé tartoznak más nemesfémek - platina, palládium, ezüst - lítium, gyapot és élelmiszeripari termékek, például kávé, kukorica, zab, búza, szójabab és cukor. De ugyanúgy, mint minden befektetési döntésnél, végezzen saját kutatást vagy konzultáljon egy tapasztalt brókerrel.
