Tudod, hogy a tőzsde lehetőséget kínál a pénzkeresésre, de nem biztos abban, hogy a befektetők hogyan tudják, mikor kell vásárolni és eladni. Vagy hallott már olyan kifejezéseket, mint a „zajkereskedő” vagy az „arbitrázs kereskedő”, és többet szeretne tudni róluk. Akárhogy is, a leggyakoribb kereskedési stratégiák áttekintése betekintést nyújt a kereskedési terminológiába és stratégiákba, amelyeket a különféle befektetők használnak a piacokon gazdagság megteremtésére.
Ezen stratégiák megértése segít megtalálni azt a stratégiát, amely legjobban megfelel a személyiségének.
Alapvető kereskedő
Az alapvető kereskedelem olyan módszer, amellyel a kereskedő a vállalatspecifikus eseményekre összpontosít annak meghatározására, hogy melyik részvényt vásárolja meg, és mikor vásárolja meg. A perspektíva szempontjából mérlegelje a hipotetikus bevásárló utat. A bevásárlóközpontban egy alapvető elemző minden üzletbe megy, megvizsgálja az eladott terméket, majd eldönti, vásárolja-e vagy sem.
Míg az alapvető fontosságú kereskedelem mind rövid, mind hosszú távra nézve tekinthető meg, az alapvető elemzés gyakran szorosabban kapcsolódik a befektetési vétel és megtartás stratégiájához, mint a rövid távú kereskedéshez. Mindezek mellett a „rövid távú” meghatározása fontos szempont.
Vannak olyan kereskedési stratégiák, amelyek másodpercenkénti megosztott döntéseken alapulnak, és mások, amelyek egy nap folyamán trendeken vagy tényezőken alapulnak, az alapok nem változhatnak hónapokon vagy akár évekig. A spektrum rövidebb végén, például egy cég negyedéves pénzügyi kimutatásainak kiadása betekintést nyújthat arra vonatkozóan, hogy a vállalkozás javítja-e pénzügyi helyzetét vagy piaci helyzetét. A változások (vagy a változások hiánya) jelzésként szolgálhatnak a kereskedelem számára. Természetesen a rossz hírről szóló sajtóközlemény azonnal megváltoztathatja az alapokat.
Az alapvető kereskedelem valóban vonzó sok befektető számára, mivel logikán és tényeken alapszik. Természetesen e tények feltárása és értelmezése időigényes, kutatás-igényes erőfeszítés. Egy másik kihívás maguk a pénzügyi piacok, amelyek nem mindig logikusan viselkednek (főleg rövid távon), annak ellenére, hogy a rengeteg adat arra utal, hogy kellene.
Noise Trader
A zaj kereskedelem olyan befektetési stílusra utal, amelyben a vételi és eladási döntéseket anélkül hozzák meg, hogy a megvásárolt vagy eladott értékpapírokat kibocsátó társaságra vonatkozó alapvető adatokat felhasználják. A zajkereskedők általában rövid távú ügyleteket folytatnak annak érdekében, hogy profitálhassanak a különféle gazdasági trendekből.
Míg a piaci tevékenység által generált statisztikák - például a múltbeli árak és a volumen - technikai elemzése bizonyos betekintést nyújt a mintákba, amelyek utalhatnak a jövőbeli piaci tevékenységekre és irányokra, a zajkereskedőknek gyakran nincs megfelelő időzítése és túl reagálnak mind a jó, mind a rossz hírre.
Annak ellenére, hogy ez a leírás nem tűnik nagyon hízelgőnek, a valóságban a legtöbb embert zajkereskedőnek tekintik, mivel nagyon kevés valójában csak az alapvető elemzés alapján hoz beruházási döntéseket. Ahhoz, hogy ezt a stílust perspektívába helyezzük, vizsgáljuk meg újra a bevásárlóközpontba tett utáni analógiánkat. Az alapvető elemzőktől eltérően, a műszaki elemző a plázában ült a plázában, és figyeli az embereket az üzletekbe. Figyelembe véve a termékek belső értékét a boltban, a műszaki elemző döntése az egyes áruházakba belépő emberek mintáin vagy tevékenységén alapul.
A műszaki elemzés, akárcsak az adatok elemzését magában foglaló stratégiákhoz hasonlóan, időigényes lehet, és gyors reakciókat igényelhet az észlelt lehetőségek kihasználása érdekében.
Sentiment Trader
Az érzelmi kereskedők megkísérlik azonosítani és részt venni a trendekben. Nem próbálnak nagyszerű értékpapírokkal kipróbálni a piacot. Ehelyett megkísérlik azonosítani az értékpapírokat, amelyek a piac lendületével mozognak.
Az érzelmi kereskedők az alapvető és a technikai elemzés szempontjait is kombinálják annak érdekében, hogy azonosítsák és részt vegyenek a piaci mozgásokban. Számos hangulatkereskedelmi megközelítés létezik, ideértve a swing-kereskedőket is, amelyek megpróbálják észlelni a jelentős ármozgásokat, elkerülve a tétlen időket, és az ellenkező kereskedők, amelyek megpróbálják a túlzott pozitív vagy negatív érzelmek mutatóit használni az érzelmek lehetséges megfordulásának jelzésére.
A kereskedési költségek, a piaci volatilitás és a piaci hangulat pontos előrejelzésének nehézsége a nézeteltérés-kereskedők előtt álló legfontosabb kihívások. Míg a professzionális kereskedők nagyobb tapasztalattal, tőkeáttétellel, információval és alacsonyabb jutalékokkal rendelkeznek, kereskedési stratégiájukat az általuk forgalmazott értékpapírok korlátozzák. Ezért a nagy pénzügyi intézmények és a professzionális kereskedők dönthetnek úgy, hogy devizákkal vagy más pénzügyi eszközökkel kereskednek, nem pedig részvényekkel.
Az érzelmi kereskedő sikere gyakran kora reggeltől megköveteli a trendek tanulmányozását és a potenciális értékpapírok azonosítását a vétel vagy eladás céljából. Az ilyen jellegű elemzés időigényes lehet, és a kereskedési stratégiák gyors időzítést igényelhetnek.
Piaci időzítő
A piaci időmérők megpróbálják kitalálni, hogy melyik irányba (felfelé vagy lefelé) mozog az értékpapír, hogy profitálhasson ebből a mozgásból. Általában műszaki mutatókat vagy gazdasági adatokat vesznek figyelembe a mozgás irányának megjósolása érdekében. Egyes befektetők, különösen a tudósok, nem gondolják, hogy lehetséges-e pontosan megjósolni a piaci mozgások irányát. Mások, különösen a rövid távú kereskedelmet folytatók, pontosan ellenkező álláspontot képviselnek.
A piaci időzítők hosszú távú eredményei azt sugallják, hogy a siker elérése kihívás. A legtöbb befektető úgy találja, hogy nem képesek elegendő időt fordítani erre a törekvésre, hogy megbízható szintű sikert érjen el. Ezeknek a befektetőknek a hosszú távú stratégiák gyakran kielégítőbbek és jövedelmezőbbek.
A napi kereskedők természetesen azzal érvelnének, hogy a piacok ütemezése jövedelmezõ stratégia lehet, például amikor a technológiai részvények kereskedelme a bikapiacon történik. Azok a befektetők, akik egy piaci fellendülés során ingatlanvásárlást vásároltak és átfordítottak, azzal érvelnének, hogy a piaci időzítés nyereséges lehet. Ne feledje, hogy nem mindig könnyű megmondani, mikor lép ki a piacról, mivel a tech-roncsban összeomlott befektetők és az ingatlan mellszobrai bebizonyíthatják. Noha a rövid távú nyereség valóban lehetséges, hosszú távon kevés bizonyíték utal arra, hogy e stratégia érdeme.
Arbitrage Trader
A választottbírósági kereskedők egyidejűleg eszközöket vásárolnak és adnak el annak érdekében, hogy azonos vagy hasonló pénzügyi eszközök árkülönbségeiből profitálhassanak, különböző piacokon vagy különböző formákban. A választottbírósági eljárás a piaci hiányosságok következtében létezik - mechanizmust biztosít annak biztosítására, hogy az árak hosszú ideig nem térjen el lényegesen a valós értéktől. Az ilyen típusú kereskedelem gyakran társul a fedezeti alapokhoz, és meglehetősen egyszerű módon lehet pénzt keresni, amikor működik.
Például, ha egy értékpapír több tőzsdén kereskedik, és egy tőzsdén olcsóbb, akkor az első tőzsdén alacsonyabb áron lehet megvásárolni, a másik tőzsdén pedig magasabb áron eladni.
Ez elég egyszerűnek hangzik, de tekintettel a technológiai fejlődésre, rendkívül nehéznek bizonyult a piaci téves árazás nyerése. Sok kereskedő számítógépes kereskedési rendszereket állított fel a hasonló pénzügyi eszközök ingadozásainak figyelemmel kísérésére. Az esetlegesen nem hatékony árazási beállításokra általában gyorsan reagálnak, és a lehetőséget gyakran másodpercek alatt kiküszöbölik.
Alsó vonal
Tehát valószínűleg ezen kereskedési stratégiák egyike sem felel meg jól személyiségének? Számos más stratégiát is fontolóra kell venni, és csak egy kis kutatással találhat olyan stratégiát, amely tökéletesen megfelel az Ön számára. Vagy talán a befektetési célokhoz való közelség, nem pedig a vállalatspecifikus tényezők vagy a piaci mutatók az elsődleges tényező, amely a vételi / eladási döntéseket hozza. Rendben van.
Vannak, akik pénzügyi célok elérése érdekében kereskednek. Mások csak vásárolnak, tartanak és várnak, amíg el nem múlik, és az eszközértékek emelkednek. Akárhogy is, a személyes stílusának és stratégiájának ismerete segít abban, hogy nyugalmat és erősséget biztosítson a választott út eléréséhez, amikor a piaci volatilitás vagy a forró tendenciák címsorokat készítenek, és a befektetők megkérdőjelezik a befektetési döntéseiket.
