A kemény eszköz rajongó számára az arany-ezüst arány általános gyakorlat. Az átlagos befektető számára ez egy ívmérőt jelent, amely bármi más, de jól ismert. A tény az, hogy jelentős nyereségpotenciál létezik bizonyos, ezen arányra támaszkodó bevált stratégiákban. Az arany-ezüst arány az ezer uncia számát jelzi, ami egy uncia arany vásárlásához szükséges. Íme, hogy a befektetők hogyan élvezhetik ezt az arányt.
Kulcs elvihető
- A befektetők az arany-ezüst arányt használják az ezüst és az arany relatív értékének meghatározására. Azok a befektetők, akik arra számítanak, hogy az arány haladjon, akkor is profitot hozhatnak, ha a két fém ára csökken vagy emelkedik.Az arany és ezüst arány A kormányoknak a monetáris stabilitást kell meghatározniuk, de most ingadozik. Az arany-ezüst arány kereskedésének alternatívái a határidős ügyletek, az ETF-ek, az opciók, a pool-számlák és a veretlen arany.
Mi az arany-ezüst arány?
Az arany-ezüst arány arra az arányra vonatkozik, amelyet a befektetők használnak az ezüst és az arany relatív értékének meghatározására. Egyszerűen fogalmazva: ez az ezüstmennyiség unciában, amire szükség van egy uncia arany megvásárlásához. A kereskedők felhasználhatják a portfóliójukban lévő nemesfém mennyiségének diverzifikálására.
Így működik. Amikor az arany unciánként 500 dollárral, az ezüst 5 dollárral keresked, a kereskedők az arany és ezüst aránya 100: 1. Hasonlóképpen, ha az arany ára unciánként 1000 dollár, az ezüst pedig 20 dollárral kereskedik, akkor az arány 50: 1. Manapság ez az arány úszik és vadul ingadozik. Ennek oka az, hogy az aranyat és az ezüstöt a piaci erők naponta értékelik, de nem mindig volt ez a helyzet. Az arányt a történelem különböző időszakain és különböző helyein állandóan meghatározták a monetáris stabilitást kereső kormányok.
Arany-ezüst arány története
Az arany-ezüst arány ingadozott a modern időkben, és soha nem marad ugyanaz. Ez elsősorban annak a ténynek köszönhető, hogy ezeknek a nemesfémeknek az ára rendszeresen, naponta vadul ingadozik. De a 20. század előtt a kormányok az arányt monetáris stabilitási politikájuk részeként határozták meg.
Íme egy rövid áttekintés az arány történetéről:
- 2007: Az év folyamán az arany-ezüst arány átlagosan 51, 1991 volt: Amikor az ezüst rekordmagasságot ért el, az arány csúcspontja a 100, 1980 volt: Az arany és ezüst utolsó nagy növekedése idején az arány 17-nél volt . Század: A szinte univerzális rögzített arány 15, a bimetál korszak végével zárult le. Román birodalom: Az arányt Kr. E. 12.323-ban állították: Az arány 12, 5-kor állt Nagy Sándor halálakor.
Az arany-ezüst arány fontossága
Annak ellenére, hogy nincs rögzített aránya, az arany-ezüst arány továbbra is népszerű eszköz a nemesfém-kereskedők számára. Használhatják, és továbbra is használhatják, hogy mindkét fémekben fedezzék a tétjukat - az egyikben hosszú pozícióba kerülnek, míg a másik fémben rövid pozíciót tartanak. Tehát amikor az arány magasabb, és a befektetők úgy vélik, hogy az arany ára csökken az ezüsthez képest, dönthetnek úgy, hogy ezüstöt vásárolnak, és rövid pozíciót vesznek ugyanabban az aranymennyiségben.
Miért olyan fontos ez az arány a befektetők és a kereskedők számára? Ha előre tudják jönni, hogy az arány hogyan fog mozogni, akkor a befektetők profitot szerezhetnek akkor is, ha a két fémek ára esik vagy emelkedik.
A befektetők akkor is profitálhatnak, ha a két fém ára csökken vagy emelkedik, ha előre számítják, hogy az arány melyik irányba fog mozogni.
Az arany-ezüst arány kereskedése
Az arany-ezüst arány kereskedése elsősorban a kemény eszköz rajongók által végzett tevékenység, gyakran aranybugáknak nevezik. Miért? Mivel a kereskedelem nagyobb fémmennyiségek felhalmozására utal, nem pedig a dollárértékű nyereség növekedésére. Zavaros? Nézzünk meg egy példát.
Az arany-ezüst arány kereskedésének lényege az, hogy a részesedéseket átváltják, amikor az arány a múltban meghatározott szélsőségekhez ingadozik. Így:
- Ha egy kereskedő egy uncia aranyat birtokol, és az arány példátlanul 100-ra növekszik, akkor a kereskedő egy uncia uncia 100 uncia ezüstért eladja.Ha az arány ezután egy ellentétes történelmi szélsőértékre, 50-re csökken, a kereskedő például majd eladja 100 uncia két uncia aranyért. Ilyen módon a kereskedő folytatja a fémmennyiségek felhalmozódását, hogy szélsőséges arányszámokat keressen a kereskedelemhez és a részesedések maximalizálása érdekében.
Vegye figyelembe, hogy a dollár értékét nem veszik figyelembe a kereskedelem során. Ennek oka az, hogy a fém relatív értékét nem tekintik fontosnak.
Azok számára, akiket leértékelés, a defláció, a valuta cseréje és még a háború is aggódik, a stratégiának van értelme. A nemesfémek bizonyítottan megőrzik értéküket minden olyan helyzetben, amely veszélyeztetheti a nemzet fiat pénzének értékét.
A kereskedelem hátrányai
A kereskedelem nehézsége a fémek közötti szélsőséges relatív értékelés helyes azonosítása. Ha az arány eléri a 100-at, és egy befektető aranyat értékesít ezüstért, akkor az arány tovább bővül, és a következő öt évben 120 és 150 között marad. A befektető elakad. Láthatóan új precedenst hoztak létre, és abban az időszakban az aranyra történő kereskedelem visszahúzódását jelentené a befektető fémtulajdonában.
Ebben az esetben a befektető folytathatja az ezüsttartalékának bővítését és várhatja az arány csökkenését, de semmi sem biztos. Ez az alapvető kockázat az arányt kereskedő személyek számára. Ez a példa hangsúlyozza az arányváltozások rövid és középtávú sikeres ellenőrzésének szükségességét a valószínűbb szélsőségek megragadásakor.
Arany-ezüst arány kereskedési alternatívák
Az arany-ezüst arány kereskedési stratégia végrehajtásának számos módja van, amelyek mindegyikének megvan a maga kockázata és előnye.
Befektetési határidős ügyletek
Ez magában foglalja az arany- vagy ezüstszerződés egyszerű megvásárlását minden egyes kereskedési szakaszban. Ennek a stratégiának az előnyei és hátrányai ugyanazok - tőkeáttétel. Vagyis a határidős kereskedelem kockázatos ajánlat azok számára, akik nem kezdtek el. Egy befektető határidős kötvényeket vehet fel, de ez a fedezet a befektető csődjét is eredményezheti.
Tőzsdén forgalmazott alapok (ETF)
Az ETF-k egyszerűbb eszközöket kínálnak az arany-ezüst arány kereskedéséhez. A stratégia végrehajtásához ismét elegendő a megfelelő ETF - arany vagy ezüst - egyszerű megvásárlása a kereskedési fordulatoknál. Egyes befektetők inkább nem kötelezik el magukat egyáltalán vagy semmi arany-ezüst kereskedelem mellett, nyitott pozíciókat tartanak mindkét ETF-ben, és arányosan növelik azokat. Az arány növekedésével ezüstöt vásárolnak. Amint esik, aranyat vásárolnak. Ez megakadályozza, hogy a befektető spekuláljon azon, hogy a szélsőséges arányszintet ténylegesen elérték-e.
Opciók stratégiái
Az opciós stratégiák az érdeklődő befektető számára rengeteg, de a legérdekesebb egyfajta arbitrázs. Ehhez aranyat kell vásárolni, és magasra kell fordítani az ezüstre, ha alacsony az arány, ellenkezőleg. A tét az, hogy az elterjedés az idő múlásával csökken a magas arányú éghajlaton, és növekszik az alacsony arányú éghajlaton. Hasonló stratégia alkalmazható a határidős ügyletekre is. Az opciók lehetővé teszik a befektető számára, hogy kevesebb pénzt töltsön be, és továbbra is élvezze a tőkeáttétel előnyeit.
Itt az a kockázat, hogy az opció időkomponense ronthatja a kereskedelemben bekövetkezett valódi nyereségeket. Ezért a kockázat ellensúlyozására a legjobb a hosszú idejű opciók vagy a LEAPS használata.
Medence számlák
A poolok nagy, magántulajdonban lévő fémek, amelyeket különféle címletben adnak el a befektetőknek. Ugyanezek az ETF-befektetési stratégiák alkalmazhatók itt. A pool-számlák előnye, hogy a tényleges fém elérhető bármikor, amikor a befektető azt akarja. Nem ez a helyzet a fém ETF-ek esetében, ahol bizonyos nagyon nagy minimumokat be kell tartani a fizikai szállítás érdekében.
Arany- és ezüstérmék és érmék
Számos okból nem ajánlott, hogy ezt a kereskedelmet fizikai aranygal végezzék. Ezek a likviditástól és a kényelemtől a biztonságig terjednek. Csak ne csináld.
Alsó vonal
Az arany-ezüst arányú kereskedő számára elérhető a befektetési permutációk teljes világa. A legfontosabb, hogy a befektető ismeri saját kereskedési személyiségét és kockázati profilját. Az a nettó eszközbe fektetõ befektetõ számára, aki a nemzetének fiat-valutájának folyamatos értékével foglalkozik, az arany-ezüst arányú kereskedelem biztosítja azt a biztonságot, hogy legalább tudják, hogy mindig rendelkeznek a fémmel.
