A bankok az Egyesült Államok legnagyobb tőkeáttételű intézményei. A részleges tartalékbanki és a Szövetségi Betétbiztosítási Társaság (FDIC) kombinációjával a védelem korlátozott hitelezési kockázatú banki környezetet hozott létre.
Ennek kompenzálására három külön szabályozó testület, az FDIC, a Szövetségi Tartalék és a Pénzügyi Igazgató felülvizsgálja és korlátozza az amerikai bankok tőkeáttételi mutatóit. Ez azt jelenti, hogy korlátozzák, hogy egy bank mennyit tud kölcsönt adni, ahhoz képest, hogy a bank mennyit költe el a saját eszközeire. A tőke szintje fontos, mivel a bankok "leírhatják" eszközeik tőke részét, ha az összes eszközérték esik. Az adóssággal finanszírozott eszközöket nem lehet leírni, mivel a bank kötvénytulajdonosai és betétesei tartoznak ezekre az alapokra.
Mi a tőkeáttételi arány?
Nem túl hasznos csak a bank által nyújtott kölcsönök teljes összegét vizsgálni. További kontextus nélkül túl nehéz megtudni, hogy egy bank túlzottan tőkeáttételes-e. A szabályozók ezt a problémát úgy oldják meg, hogy a bank mérlegében az eszközök és a tőke arányát, vagy annak "tőkeáttételi mutatóját" használják. A magasabb tőkeáttételi mutató azt jelenti, hogy a banknak több tőkét kell felhasználnia eszközeinek finanszírozására, legalább a kölcsönzött pénzeszközök teljes összegéhez viszonyítva.
Egy bank kölcsönzött pénzt kölcsönöz az ügyfelektől, akik pénzt fizetnek oda. Bizonyos értelemben ezek a betétek a banknak nyújtott hitelek, amelyek bármikor lehívhatók. A bankoknak gyakran vannak más, hagyományosabb hitelezőik is. A tőkeáttételi mutatót arra használják, hogy megragadja, mekkora adóssággal rendelkezik a bank a tőkéjéhez képest, nevezetesen az "alapvető tőkéhez", beleértve a törzsrészvényt, az eredménytartalékot, és egyéb eszközök kiválasztására.
Mint minden más társaságnál, biztonságosabbnak tartják a bankoknak a magasabb tőkeáttételi mutatót. Az elmélet az, hogy a banknak saját tőkével kell kölcsönöket vagy befektetéseket kölcsönöznie, vagy a legtöbb tőkeáttételt igénybe vevő vagy kockázatos eszközét el kell adnia. Ennek oka az, hogy kevesebb hitelező és / vagy kevesebb nemteljesítési kockázat van, ha a gazdaság dél felé fordul, és a beruházásokat vagy a kölcsönöket nem fizetik ki.
Banki szabályok a tőkeáttételi mutatókról
A tőkeáttételi mutatók banki szabályozása nagyon bonyolult. A Federal Reserve irányelveket dolgozott ki a bank holdingtársaságok számára, bár ezek a korlátozások a bankhoz rendelt besorolástól függően változnak. Általában véve a gyorsan növekvő vagy működési vagy pénzügyi nehézségekkel küzdő bankoknak magasabb tőkeáttételi mutatókat kell fenntartaniuk.
A tőkekövetelmények és a kötelező tartalékráta számos formája létezik az amerikai bankokra az FDIC-en és a devizavezérlőn keresztül, amelyek közvetett módon befolyásolják a tőkeáttételi mutatókat. A tőkeáttételi mutatókra fordított ellenőrzés szintje a 2007–2009-es nagy recesszió óta megnőtt, azzal a aggodalommal, hogy a nagy bankok „túl nagyok ahhoz, hogy kudarcot valljanak”, hívó kártyaként szolgálnak a bankok fizetőképesebbé tétele érdekében.
Ezek a korlátozások természetesen korlátozzák a nyújtott hitelek számát, mivel a bankok számára nehezebb és drágább a tőkebevonás, mint a hitelfelvételhez. A magasabb tőkekövetelmények csökkenthetik az osztalékokat vagy hígíthatják a részvények értékét, ha több részvény kerül kibocsátásra.
