Mi a határidős deviza?
A határidős deviza egy arbitrázs módszer, amelyben a kereskedő két pozíciót vesz fel egy árucikkön, hogy az árkülönbséget kihasználja. A határidős devizaárfolyamok során a kereskedő befektetési jegyeket bonyolít le, mind hosszú, mind rövid pozícióval.
A jövőbeli elterjedés alapjai
A határidős deviza az egyik stratégia típus, amelyet a kereskedő felhasználhat profitszerzésére származékos ügyletek felhasználásával az alapul szolgáló befektetések során. A határidős devizaárfolyamok során a cél az, hogy profitáljon a két pozíció közötti árkülönbség változásából. A kereskedő megpróbálhat határidős kamatot feltenni egy eszközön, ha úgy érzi, hogy potenciális lehet nyerni az áringadozásból.
A határidős kamatláb-felár két pozíciót igényel, különböző lejáratú időpontokkal egyidejűleg az árváltozás előnyeinek elérése érdekében. A két pozíciót egyidejűleg egységekként keresik, mindegyik oldalt az egységkereskedelem egyik szakaszának kell tekinteni.
Kulcs elvihető
- A határidős deviza olyan arbitrázs módszer, amelyben a kereskedő az árucikkek egymással szembeni kiegyenlítését veszi igénybe az árkülönbség kiaknázása érdekében. Az árucikkek közötti árfolyam-különbözet eltérő, de szorosan kapcsolódó árucikkek határidős szerződéseit használja fel ugyanazon szerződéskötési hónapban. - Az árucikkek naptári felára ugyanazon áru szerződéseit használja, különbségeket keresve a különböző hónapok vagy sztrájkok között.
A határidős kamatlábak típusai
Áruk közötti határidős árfolyam-felárak : Ez egy határidős határidő, amely két különböző, de kapcsolódó árucikk között oszlik meg ugyanazon szerződési hónapban. Például egy kereskedő, aki bulizóbb a búzapiacon, mint a kukoricapiacon, búza határidős termékeket vásárol, és ezzel egyidejűleg kukorica határidős termékeket is elad. A kereskedő akkor profitál, ha az ár vagy a búza felértékelődik a búza árán.
Árucikk-belső naptárfelár: Ez egy határidős deviza, amely ugyanazon az árupiacon terjed, és a vételi és eladási lábak különböző hónapok között oszlanak meg. Például egy kereskedő vásárolhat március búza határidős szerződést, és eladhat szeptemberi búza határidős szerződést. Alternatív megoldásként a kereskedő március búza határidős szerződést is eladhat és szeptemberi búza határidős szerződést vásárolhat.
Bitcoin határidős devizakereskedés
A Bitcoin határidős ügyletek 2017. decemberében kezdték meg a kereskedelmet. Ezek a határidős termékek lehetőséget kínálnak egy határidős deviza felárra, hogy kihasználhassák az áringadozást. Az a kereskedő, aki úgy gondolja, hogy az ár idővel felmegy, egy hónapon belül vételi szerződést köthet, magasabb áron pedig két hónapos eladási szerződést köthet. Kiválasztják az egy hónapos szerződés beszerzési lehetőségét, majd a két hónapos szerződésben eladják a különbséget.
Futures határidõs árfolyamok
A csökkentett volatilitás miatt a határidős kamatlábak alacsonyabbak a határidős kamatlábak esetében, mint az egyetlen szerződés kereskedelmekor. Külső piaci esemény, például meglepő kamatmozgás vagy terrorista támadás esetén, elméletben mind a vételi, mind az eladási kapcsolatokat egyformán érinti, pl. Az egyik láb nyeresége ellensúlyozza a másik veszteségét. A határidős deviza ténylegesen fedezetet biztosít a szisztematikus kockázatokkal szemben, lehetővé téve a tőzsdék számára, hogy csökkentsék a szétváltott kereskedelem fedezetét. Például a Chicagói Kereskedelmi Tőzsde (CME) 1000 dollár fedezeti követelményt mutat be a kukorica egy érintkezésével szemben, míg 140 dollár fedezeti követelményt tartalmaz ugyanazon termésévi határidős deviza felárához.
Gyakorlati példa a bika határidős kamatterjesztésére
Tegyük fel, hogy december van, és David bullish a búzán. Ezért vásárol egy március búza-kapcsolattartót 526'6-on, és szeptemberi búzát ad el egy szerződést 537'6-on, 11'0 eloszlással a két hónap között (526'6 - 537'6 = -11'0).. David március búzát vásárol, és szeptemberi búzát ad el, mivel az első hónapok általában jobbak, mint a halasztott hónapok. David helyesen hívta fel a piacot, és márciusra a két hónap közötti különbség -8'0-ra csökkent, ami azt jelenti, hogy 3'0 (-11 + -8) nyereséget ért el, mivel egy kapcsolat 5000 bushel búza, David 150 dollár nyereséget keres fel a szétterített kereskedelemben (3 cent x 5000).
