A tőkegörbe a kereskedési számla értékének egy adott időszakon belüli változásának grafikus ábrázolása. Állandóan pozitív meredekségű részvénygörbe általában azt jelzi, hogy a számla kereskedési stratégiái jövedelmezőek, míg a negatív meredekség azt mutatja, hogy negatív hozamot eredményeznek.
A tőkegörbe lebontása
Mivel a teljesítményadatokat grafikus formában mutatja be, a részvénygörbe ideális a stratégia teljesítményének gyors elemzéséhez. Ezenkívül több részvénygörbe is felhasználható a különböző kereskedési stratégiák teljesítményének és kockázatának felmérésére.
Saját tőke görbe kiszámítása
Tegyük fel, hogy a kereskedő induló tőkéje 25 000 dollár, és első 100 részvényének kereskedelme belépési ára 50 dollár, kilépési ára pedig 75 dollár volt. A kereskedelem jutaléka 5 dollár
A kereskedelmet egy táblázatban rögzítik a következők szerint:
Induló tőke = induló tőke - ((belépési ár x részvények száma) - jutalék)
- 25 000 USD - ((50 USD x 100) - 5 USD) 25 000 USD - (5000 USD - 5 USD) 25 000 USD - 4 995 USD 20 005
Induló tőke = induló tőke - ((kilépési ár x részvények száma) - jutalék)
- 20 005 USD + ((75 USD x 100) - 5 USD) 20 005 + (7 500–5 5 USD) 20 005 + 7 495 USD 27 500
Ismételje meg a fenti eljárást minden új kereskedelemnél.
A részvénygörbe kereskedése
Minden kereskedési stratégia olyan részvénygörbét hoz létre, amelynek nyerési és veszteségi periódusai vannak. A vizuális megjelenítés hasonló a tőzsdei diagramhoz. A kereskedők egy egyszerű vagy exponenciális gördülő átlagot alkalmazhatnak saját tőkegörbéjükre, és mutatóként használhatják.
Egy egyszerű szabályt lehet bevezetni a stratégiai kereskedelem leállításához, ha a részvénygörbe a mozgó átlag alá esik. Amint a részvénygörbe visszatér a mozgó átlag fölé, a kereskedő újra elkezdheti keresni a stratégiát. A kereskedelem automatizálási szoftvere lehetővé teszi a kereskedők számára, hogy utólagosan visszajátsszák stratégiájukat, hogy megnézhessék, hogyan teljesülne a történeti adatokkal szemben. Ez jellemzően magában foglalja azt a képességet, hogy minden alkalmazott stratégiához saját tőkegörbét hozzon létre.
A kereskedési jel szabályait megerősíthetjük egy újabb mozgó átlag hozzáadásával a részvénygörbéhez, és várva a két vonal kereszteződésére, mielőtt a stratégia leállításáról vagy megindításáról határoznánk. Például, ha a gyorsan mozgó átlag áthalad a lassú átlag felett, akkor a kereskedő megkezdi vagy újból megfogalmazza stratégiáját, és ha a gyorsan mozgó átlag áthalad a lassú átlag alatt, akkor megállítja stratégiáját.
