Mi az alapértelmezés?
Nemteljesítés az adósság visszafizetésének elmulasztása, ideértve a kölcsön kamatát vagy tőkéjét. Nemteljesítés akkor fordulhat elő, ha a hitelfelvevő nem képes időben befizetni, elmarad a kifizetésekből, vagy elkerüli vagy leállítja a kifizetéseket. Az egyének, a vállalkozások és akár az országok is fizetésképtelenség áldozatává válhatnak, ha nem tudják tartani az adósságkötelezettségüket. A nemteljesítési kockázatokat a hitelezők gyakran előre előre kiszámítják.
Alapértelmezett
Alapértelmezett magyarázat
Nemteljesítés fordulhat elő olyan fedezett adósság esetén, mint például a ház által biztosított jelzálogkölcsön vagy a vállalkozás eszközeivel biztosított üzleti kölcsön. Ha az egyes hitelfelvevők nem teljesítik kellő időben a jelzálog-kifizetéseket, akkor a hitel fizetésképtelenné válhat. Hasonlóképpen, ha egy vállalkozás kötvényeket bocsát ki - elsősorban a befektetőktől kölcsönözve -, és nem képes kuponfizetéseket teljesíteni a kötvénytulajdonosoknak, akkor az üzleti vállalkozás nem teljesíti kötvényeit. A nemteljesítés káros hatással van a hitelfelvevő hitelére és a jövőbeni hitelfelvételi képességre.
Kulcs elvihető
- Nemteljesítés: a kölcsön vagy értékpapír tartozásának visszafizetése. Nemteljesítés akkor fordulhat elő, ha a hitelfelvevő nem képes időben kifizetéseket teljesíteni, elmarad a kifizetésekről, vagy elkerüli vagy leállítja a kifizetéseket. Nemteljesítés akkor fordulhat elő biztosítékkal fedezett adósság esetén, mint például egy ház által biztosított jelzálogkölcsön, vagy fedezetlen adósság, például hitelkártya vagy diákhitel..A mulasztások következményei lehetnek: alacsonyabb a hitelképesség, a jövőben kevesebb a hitelszerzési esély, a meglévő adósság magasabb kamatlába, valamint az esetleges új kötelezettségek.
Alapértelmezés a biztosítékkal szemben
Amikor egy magánszemély, vállalkozás vagy nemzet nem teljesít adósságkötelezettséget, a hitelezőnek vagy befektetőnek lehetősége van arra, hogy visszatérítse a nekik járó pénzeszközöket. Ez a követelés azonban az érintett biztonság típusától függ. Például, ha egy hitelfelvevő nem teljesíti a jelzálogkölcsönt, akkor a bank igényelheti a jelzálogkölcsönt biztosító otthont. Továbbá, ha egy hitelfelvevő nem teljesíti az automatikus kölcsönt, a hitelező visszavásárolhatja az autót. Ezek példák a fedezett hitelekre. Biztosított kölcsön esetén a hitelezőnek törvényes követelése van az eszközhöz a hitel teljesítése érdekében.
A nemteljesítő vagy a fizetésképtelenhez közeli vállalatok általában csődvédelmi védelmet nyújtanak be, hogy elkerüljék adósságkötelezettségük teljes hiányát. Ha azonban egy vállalkozás csődbe kerül, akkor ténylegesen elmulasztja az összes hitelét és kötvényét, mivel az adósság eredeti összegeit ritkán teljes egészében visszafizetik. A társaság eszközeivel, például épületekkel, készletekkel vagy járművekkel biztosított kölcsönökkel rendelkező hitelezők visszafizetés helyett követelhetik ezeket az eszközöket. Ha marad valamely alap, akkor a társaság kötvénytulajdonosai részesedést kapnak bennük, és a részvényesek a következő sorban vannak. A vállalati csődök során a hitelfelvevők és a hitelezők között néha rendezhető az adósság csak egy részének visszafizetése.
Nem teljesíti a fedezetlen adósságot
A nemteljesítés akkor fordulhat elő olyan fedezetlen adósság esetén is, mint az orvosi számlák és hitelkártya-tartozások. Biztosíték nélküli adósság esetén egyetlen eszköz sem biztosítja az adósságot, de a hitelező nemteljesítés esetén továbbra is igénybe veszi a hitelezőt. A hitelkártya-társaságok gyakran adnak néhány hónapot, mielőtt egy számla fizetésképtelenné válik. Ha azonban legalább hat hónap elteltével nem történik kifizetés, akkor a számlát felszámítják, azaz a hitelező veszteséget vállal a számlán. A bank valószínűleg eladja a behajtott számlát egy beszedési ügynökségnek, és a hitelfelvevőnek vissza kell fizetnie az ügynökséget. Ha nem történik kifizetés a beszedési ügynökségnél, jogi lépést lehet hozni zálogjog vagy ítélet formájában a hitelfelvevő vagyonára vonatkozóan. A zálogjog olyan bírósági határozat, amely felhatalmazza a hitelezőket a hitelfelvevők vagyonának birtoklására, ha nem teljesítik szerződéses kötelezettségeiket.
Nem teljesíti a diákhitelt
A hallgatói kölcsönök egy másik típusú fedezetlen adósság. Ha nem fizeti meg a kölcsönt, akkor valószínűleg nem fog találni fegyveres amerikai marsall csapatot a bejárati ajtónál, ahogyan egy texasi ember tette 2016-ban, a CNN Money szerint. De továbbra is nagyon rossz ötlet figyelmen kívül hagyni ezt az adósságot.
A diákhitel nemteljesítése a legtöbb tekintetben ugyanolyan következményekkel jár, mint a hitelkártya befizetésének elmulasztása. Ugyanakkor egy kulcsfontosságú szempontból sokkal rosszabb is lehet. A szövetségi kormány garantálja a legtöbb diákhitelt, az adóssággyűjtők pedig arról álmodnak, hogy rendelkeznek a FED-ek által alkalmazott hatalommal. Valószínűleg nem lesz olyan rossz, mint a fegyveres marsalók az ajtónál, de nagyon kellemetlen lehet.
Először: te vagy "bűntudat"
Ha a kölcsön kifizetése 90 napos késedelemmel jár, akkor hivatalosan „késedelmes”. Ezt a tényt mindhárom nagyobb hitelintézetnek bejelentették. Az Ön hitelminősítése meg fog jelenni.
Ez azt jelenti, hogy minden új hitelkérelmet el lehet utasítani, vagy csak a kockázatos hitelfelvevők számára elérhető magasabb kamatlábak alapján lehet benyújtani. A rossz hitelminősítés más módon is követheti Önt. A potenciális munkáltatók, különösen a biztonsági engedélyt igénylő alkalmazottak számára, gyakran ellenőrzik a kérelmezők hitelminősítéseit, és a karakterük mércéjeként használják. Ugyanez a helyzet a legtöbb mobiltelefon-és kábel-internetszolgáltatóval, akik megtagadhatják a kívánt szolgáltatási szerződést. A közüzemi társaságok biztosítékot követelhetnek azon ügyfelektől, amelyeket nem tartanak hitelképessé. A leendő bérbeadó elutasíthatja a lakás iránti kérelmét is.
Ezután 'Alapértelmezett' vagy
Ha a fizetés 270 nappal késik, akkor hivatalosan "alapértelmezettnek" minősül. A pénzintézet, amelynek tartozol a pénzzel, utalja a problémát a beszedési ügynökségre. Az ügynökség mindent megtesz annak érdekében, hogy fizetjen Önnek, kivéve azokat az intézkedéseket, amelyeket a tisztességes adósságbehajtási gyakorlatokról szóló törvény tilt. Az adóssággyűjtők díjakat is igénybe vehetnek a pénz beszedésének költségeinek fedezésére.
Lehet, hogy évekkel később jár a szövetségi kormány, mielőtt bekapcsolódik, de ha igen, hatalma jelentős. Levonhatja a kapott adó-visszatérítést, és alkalmazhatja azt fennálló tartozására. Lehet, hogy leköti a fizetését is, vagyis felveszi a kapcsolatot a munkáltatóval, és gondoskodik arról, hogy a fizetése egy részét közvetlenül a hitel visszafizetésére folyósítsák.
Alternatívák az alapértelmezetthez
Első lépésként lépjen kapcsolatba a hitelezővel, mihelyt rájön, hogy problémái lehetnek a kifizetések tartásával. Lehet, hogy a hitelező dolgozhat veled egy elérhetőbb törlesztési tervnél, vagy irányíthatja Önt a szövetségi programok egyikéhez. Fontos megjegyezni, hogy a programok egyike sem érhető el azok számára, akiknek a diákhitelt alapértelmezetté váltak.
Biztos lehet benne, hogy a bankok és a kormány ugyanolyan vágyakoznak a pénz megszerzésére, mint a visszafizetésed. Csak győződjön meg arról, hogy figyelmezteti őket, amint látja a lehetséges problémákat. A probléma figyelmen kívül hagyása csak tovább súlyosbítja.
Késődik egy határidős szerződésnél
A határidős szerződés elmulasztása akkor fordul elő, ha az egyik fél nem teljesíti a megállapodásban meghatározott kötelezettségeit. A mulasztás itt általában azt jelenti, hogy a szerződést a kívánt határidőn belül nem rendezik. A határidős szerződés jogi megállapodás egy adott áru vagy eszköz tranzakciójára vonatkozóan. A szerződés egyik oldala vállalja, hogy egy meghatározott napon és áron vásárol, míg a másik fél vállalja, hogy a szerződés alapján meghatározott mérföldköveket ad el.
Szuverén alapértelmezett
Szuverén vagy nemzeti nemteljesítés akkor fordul elő, ha egy ország nem tudja visszafizetni tartozásait. A kormányok államkötvényeket bocsátanak ki, hogy pénzt szerezzenek projektek vagy napi tevékenységek finanszírozására. Az államkötvényeket általában alacsony kockázatú befektetéseknek tekintik, mivel a kormány ezeket támogatja. A kormány által kibocsátott adósság azonban csak annyira biztonságos, mint a kormány pénzügye és képessége annak fedezésére.
Ha egy ország nem teljesíti államadósságát vagy kötvényeit, a következmények súlyosak lehetnek, és az ország pénzügyi piacának összeomlásához vezethetnek. A gazdaság recesszióba kerülhet, vagy valuta leértékelődhet. Az országok számára az alapértelmezés azt jelentené, hogy nem tudnak összegyűjteni az alapvető szükségletekhez szükséges pénzeszközöket, például élelmet, rendőrséget vagy katonaságot.
A szuverén alapértelmezés, más típusú alapértelmezéshez hasonlóan, különféle okokból fordulhat elő. Például Jamaica nem teljesítette a 7, 9 milliárd dollár fizetési késedelmét 2010-ben a kormány túlköltsége, a magas adósságterhelés és a turizmus visszaesése miatt - az ország legfontosabb iparága, amint azt a Gazdaság- és Politikai Kutatási Központ (CEPR) cikke vázolja fel.
Amint a Wall Street Journal 2015-ben beszámolt, Görögország nem teljesítette a Nemzetközi Valutaalap számára fizetett összeget, amely sokkhullámot küldött az Európai Unión keresztül.
Az alapértelmezés következményei
Ha egy hitelfelvevő nem teljesíti a kölcsönt, annak következményei a következők lehetnek:
- Negatív megjegyzések a hitelfelvevő hitelinformációjáról és a hitelképesség csökkentése, amely a hitelfelvevő hitelképességének számszerű értéke vagy mérőszámaA jövőbeni hitelszerzési lehetőségek csökkentéseA meglévő adósság magasabb kamatlába, valamint minden új adósságFizetési és egyéb büntetések. A letiltás olyan jogi eljárás, amely arra utasítja egy harmadik felet, hogy vonja le a kifizetéseket közvetlenül a hitelfelvevő béréből vagy bankszámlájáról.
Amikor a kötvénykibocsátók nem teljesítik a kötvényeket, vagy a rossz hitelkezelés egyéb jeleit mutatják, a hitelminősítő intézetek alacsonyabbak hitelminősítéseiknél. A kötvény-hitelminősítő intézetek mérik a vállalati és államkötvények hitelképességét, hogy áttekintést nyújtsanak a befektetők számára a kötvényekbe történő befektetés kockázatairól.
A társaság hitelminősítése és végül a kötvény hitelminősítése befolyásolja azt a kamatlábat, amelyet a befektetők kapnak. Az alacsonyabb besorolás azt is megakadályozhatja, hogy a társaság új kötvényeket bocsásson ki, és megszerezze az üzleti tevékenységek finanszírozásához szükséges pénzt.
A hitelminősítő intézetek általában betűosztályokat rendelnek a minősítések jelöléséhez. Például a Standard & Poor's hitelminősítési skálája AAA (kiváló) C és D tartományba esik. A BB alatti hitelminősítő instrumentumot spekulatív minőségűnek vagy junk kötvénynek tekintik, ami azt jelenti, hogy valószínűbb hitelek nemteljesítése.
Az alapértelmezett valós világ példái
Puerto Rico 2015-ben nem teljesítette a mulasztást, ahogyan a CNN Money számol be, csak 628 000 dollárt fizettek ki egy 58 millió dolláros kötvényfizetés felé. Miután a Maria hurrikán 2017 végén eljutott a szigetre, az ország több mint 100 milliárd dolláros adóssága egyre inkább aggodalomra ad okot.
A hosszú távú tőkekezelés egy hatalmas fedezeti alap volt, amely 2000-ben nem teljesítette és végül bezárta az ajtóit. A Business Insider beszámol arról, hogy az alap kitettsége a brazil, dán és orosz kötvényekre és más kockázatos befektetésekre irányíthatatlanná vált, amikor Oroszország nem teljesítette államkötvényeit. A hosszú távú tőke több mint 4 milliárd dollárt veszített el néhány hónap alatt, és még a Federal Reserve megmentési kísérleteivel is a fedezeti alap csődbe ment. A Long-Term Capital volt az első fedezeti alap az amerikai történelemben, amely csődbe ment és bezárta ajtókat.
