Az éves hozam meghatározása

Mi az éves hozam?

Az éves hozam az a hozam, amelyet a befektetés egy adott időszak alatt nyújt, időben súlyozott éves százalékban kifejezve. A megtérülési források magukban foglalhatják az osztalékokat, a tőke megtérülését és a tőke felértékelődését. Az éves megtérülési rátát a beruházás kezdeti összegéhez viszonyítva mérik, és inkább a geometriai átlagot képviselik, mint az egyszerű számtani átlagot.

Éves hozam

Az éves hozam megértése

A befektetések teljesítményének a likviditással való összehasonlításának tényleges módszere alapján éves hozam kiszámítható különféle eszközökre, amelyek részvényeket, kötvényeket, alapokat, árucikkeket és bizonyos típusú származtatott eszközöket tartalmaznak. Ez az eljárás egy előnyben részesített módszer, amelyet pontosabbnak tekintnek, mint az egyszerű visszatérítést, mivel magában foglalja a kamatok összetételének kiigazítását is. A különféle eszközosztályoknak úgy tekintik, hogy az éves hozam eltérő rétegek legyen.

Kulcs elvihető

Az éves vagy évente megtérülési mutató azt jelzi, hogy egy beruházás mekkora mértékben növekedett átlagosan évente egy adott időszakban. Az éves megtérülést geometriai átlagként számolják annak bemutatására, hogy az összevont éves bevétel hogyan néz ki. hasznosabb lehet, mint egy egyszerű hozam, ha meg akarja látni, hogy egy befektetés hogyan teljesült az idő múlásával, vagy összehasonlítani két befektetést.Az éves hozam különféle eszközökre meghatározható, beleértve a részvényeket, kötvényeket, befektetési alapokat, ETF-eket, árukat, és bizonyos származékok.

Készletek éves hozama

Az éves hozamnak is nevezik, az éves hozam kifejezi a készlet értéknövekedését egy meghatározott ideig. Az éves hozam kiszámításához információkra van szükség a készlet aktuális áráról és az árról, amelyen azt megvásárolták. Ha bármilyen hasadék történt, a vételárat ennek megfelelően módosítani kell. Az árak meghatározása után először kiszámítják az egyszerű hozam százalékát, végül ezt az árat évesítették. Az egyszerű visszatérítés csak az aktuális ár, levonva a vételárat, osztva a vételárral.

Példa az éves hozamszámításra

$\begin{matrix} CAGR = ({(\frac{Végérték}{Kezdeti érték})}^{\frac{1}{Évek}}) - 1 \\ hol: \\ CAGR = összetett éves növekedési ráta \\ Évek = tartási időszak években \end{matrix} \ kezdődik {igazítva} & \ szöveg {CAGR} = \ balra ( balra ( frac { text {Ending Value}} { text {Start érték}} jobbra) ^ \ frac {1} { text {Years }} jobbra) - 1 \\ & \ textbf {ahol:} \ & \ text {CAGR} = \ text {összetett éves növekedési ráta} \ & \ text {Years} = \ text {holding időszak, években } \ \ vége {igazítva}$ CAGR = ((kezdőérték végérték) évek1) −1 ahol: CAGR = összetett éves növekedési rátaÉvek = tartási időszak években

Vegyünk egy befektetõt, aki 2000. január 1-jén vásárol részvényt 20 dollárért. A befektető ezt követően 2005. január 1-jén eladja 35 dollárért - 15 dolláros nyereségért. A befektető összesen 2 USD osztalékot is kap az ötéves részesedési időszak alatt. Ebben a példában a befektető öt évenkénti teljes hozama 17 dollár, azaz a kezdeti befektetés (17/20) 85% -a. Az öt év alatt a 85% -os eléréshez szükséges éves hozam az összetett éves növekedési ráta (CAGR) képletét követi:

$\begin{matrix} ({(\frac{37}{20})}^{\frac{1}{5}}) - 1 = 13.1 % éves hozam \end{matrix} \ kezdődik {igazítva} és \ balra ( balra ( frac {37} {20} jobbra) ^ \ frac {1} {5} jobbra) - 1 = 13, 1 \% \ szöveg {éves hozam} \ \ end {igazított}$ ((2037) 51) −1 = 13, 1% éves hozam

Az évesített hozam eltér a tipikus átlagtól, és megmutatja a befektetés valós nyereségét vagy veszteségét, valamint a veszteségek megtérülésének nehézségeit. Például egy kezdeti beruházás 50% -ának elvesztése érdekében a különbség pótlása érdekében a következő évben 100% -os nyereséget kell elérni. A felmerülő nyereségek és veszteségek jelentős különbsége miatt az éves hozamok kiegyenlítik a befektetési eredményeket a jobb összehasonlítás érdekében.

Az éves hozam statisztikákat általában a befektetési alapok, ETF-ek és más egyedi értékpapírok promóciós anyagaiban idézik.

Éves visszatér 401 ezer dolláron

A számítás akkor különbözik, ha egy adott évben meghatározzuk a 401K éves hozamot. Először a teljes hozamot kell kiszámítani. A vizsgált időszak kezdeti értékére, valamint a végső értékre van szükség. A számítások elvégzése előtt a számlához az adott időszakban befizetett összegeket le kell vonni a végső értékből.

Miután meghatározták a kiigazított végső értéket, osztják azt a kezdő egyenleggel. Végül vonjuk le az eredményt 1-ből és szorzzuk meg ezt az összeget 100-tal, hogy meghatározzuk a teljes hozam százalékát.

Tartalomjegyzék: