Mi a működőtőke-kölcsön?
A működőtőke-kölcsön olyan kölcsön, amelyet a vállalat mindennapi tevékenységeinek finanszírozására vesznek fel. Ezeket a hiteleket nem hosszú távú eszközök vagy befektetések vásárlására használják fel, hanem arra, hogy a társaság rövid távú működési igényeit fedező forgótőkét biztosítsák. Ezek a szükségletek magukban foglalhatják a bérszámfejtést, a bérleti díjat és az adósságfizetéseket. Ilyen módon a működőtőke-kölcsönök egyszerűen vállalati adósság-kölcsönök, amelyeket egy vállalat a napi működésének finanszírozására használ fel.
Hogyan működik a működőtőke-kölcsön
Időnként a társaság nem rendelkezik megfelelő készpénzzel vagy eszköz likviditással a napi működési költségek fedezésére, és ennélfogva hitelt biztosít erre a célra. A nagy szezonalitású vagy ciklikus eladásokkal rendelkező vállalatok általában működőtőke-kölcsönökre támaszkodnak, hogy segítsék a csökkentett üzleti tevékenységet.
Működő tőke
Sok vállalatnak nem áll stabil vagy kiszámítható bevétele egész évben. Például a gyártó vállalatok ciklikus értékesítései megfelelnek a kiskereskedők igényeinek. A legtöbb kiskereskedő több terméket értékesít a negyedik negyedévben - azaz az ünnepi időszakban -, mint az év bármely más szakaszában.
Annak érdekében, hogy a kiskereskedők megfelelő mennyiségű árut szállítsanak, a gyártók általában termelési tevékenységük nagy részét a nyári hónapokban végzik, készleteket készítve a negyedik negyedévhez. Aztán, amikor az év vége eléri, a kiskereskedők csökkentik a gyártási beszerzéseket, mivel a készletükön keresztül történő értékesítésre koncentrálnak, ami később csökkenti a feldolgozóipar eladásait.
Az ilyen típusú szezonalitású gyártók gyakran igénybe vesznek egy működőtőke-kölcsönt bérek és egyéb működési költségek fizetéséhez a negyedik negyedév csendes időszakában. A kölcsönt általában akkor kell visszafizetni, amikor a vállalat elfoglalja a forgalmas évadot, és már nincs szüksége finanszírozásra.
A működőtőke-kölcsön elmaradt befizetései sérthetik az üzleti tulajdonos hitelképességét, ha a hitelt személyi hitelhez kötötték.
A finanszírozás típusai közé tartozik a lejáratú hitel, a hitelkeret vagy a számlafinanszírozás üzletága, a rövid távú hitelfelvétel egy formája, amelyet a hitelező kiterjeszt az üzleti ügyfeleire, a kifizetetlen számlák alapján. Az üzleti hitelkártyák, amelyek jutalmakat kereshetnek, szintén hozzáférést biztosítanak a működő tőkéhez.
A működőtőke-kölcsön előnyei és hátrányai
A működőtőke-kölcsön közvetlen előnye, hogy könnyen megszerezhető, és lehetővé teszi az üzleti tulajdonosok számára, hogy hatékonyan fedezzék a működőtőke-kiadások esetleges hiányosságait. A másik észrevehető előny az, hogy az adósságfinanszírozás egy formája, és nem igényel tőkeügyletet, vagyis az üzleti tulajdonos teljes ellenőrzést gyakorol a társaságában, még akkor is, ha a finanszírozási igény szigorú.
Néhány működőtőke-kölcsön fedezetlen. Ebben az esetben a társaságnak nem kell biztosítékot letennie a kölcsön biztosítása érdekében. Biztosíték nélküli kölcsönre azonban csak a magas hitelminősítéssel rendelkező vállalkozások vagy vállalkozók jogosultak. Azok a vállalkozások, amelyeknek kevés vagy nincs hitelképességük, értékpapírosítják a kölcsönt.
A biztosítékkal fedezett működőtőke-kölcsön, amelynek eszközfedezetre van szüksége, hátránya lehet a hitel folyamatának. Az ilyen típusú működőtőke-kölcsönnek azonban vannak további hátrányai is. A kamatlábak magasak a hitelintézet kockázatának kompenzálása érdekében. Ezenkívül a működőtőke-kölcsönök gyakran kapcsolódnak az üzleti tulajdonos személyes hiteléhez, és a fizetés elmulasztása vagy nemteljesítése hátrányosan érinti a hitelképességét.
