Mi az a S-forma S-3?
A Biztonsági és Tőzsdebizottság (SEC) S-3 nyomtatvány egy egyszerűsített biztonsági regisztrációs nyomtatvány, amelyet olyan vállalkozások használnak, amelyek már teljesítették más jelentési követelményeket. Az űrlap csak az amerikai székhelyű társaságokra írja az értékpapírokat az 1933-os értékpapír-törvény alapján. Az S-3 használatát végző társaságoknak teljesíteniük kell az 1934-es Értékpapírcsere-törvény 12. és 15. szakaszának minden jelentéstételi követelményét, amely azt a feltételezést követi, hogy a nyilvántartásba lépni kívánó társaságoknak valamilyen formában van biztosítékuk a SEC-nél.
SEC S-3 forma magyarázva
Az S-3 SEC formát néha egy eredeti nyilvános vételi ajánlat (IPO) után nyújtják be, és általában a törzsrészvényekkel vagy az előnyben részesített részvényekkel párhuzamosan nyújtják be.
Az S-3 űrlap benyújtásához a vállalkozásnak számos egyéb követelménynek kell teljesülnie. Az űrlap kitöltését megelőző 12 hónapban a társaságnak teljesítenie kell az összes adósság- és osztalékkövetelményt. Az 1933. évi SEC-törvény előírja ezen formanyomtatványok benyújtását annak biztosítása érdekében, hogy az üzlettel kapcsolatos lényeges tényeket nyilvánosságra hozzák a társaság értékpapír-nyilvántartásba vételekor. Ez lehetővé teszi a SEC számára, hogy a befektetők számára specifikációt nyújtson a felajánlott értékpapírokról, és működik az ilyen értékpapírok csalárd értékesítésének kiküszöbölése érdekében.
A S-3 S-formanyomtatvány összetétele
Az S-3 forma lényegében két részből áll. Az első rész egy fedőlapot, kockázati tényezőket és egy tájékoztatót tartalmaz, amelyet végül minden potenciális befektető rendelkezésére bocsátanak. A második rész kiállításokat, vállalkozásokat és különféle egyéb információkat tartalmaz, amelyeket általában nem osztanak szét a befektetőknek, de a SEC elektronikus adatgyűjtési, -elemzési és -keresési (EDGAR) rendszerén keresztül a nyilvánosság számára elérhetővé teszik.
A tájékoztató elsősorban egy összefoglaló részből áll, amely minden fontos információt tartalmaz a biztosítékkal kapcsolatban, beleértve az értékpapír típusát is, ha ez egy értékpapír-opció, a tőzsdét (ha van ilyen), ahol a tőzsdén jegyzik, és a bevétel felhasználását. A meglehetősen új vagy ismeretlen kibocsátók valószínűleg tartalmazzák az üzleti stratégiát, a piaci erősségeket és gyakran az alapvető pénzügyi információkat is a társaságról. Az árképzési feltételeket a tájékoztató végleges tervezetéig nem veszik figyelembe, amelyet a befektetőknek kézhez kapnak az aláírók által végzett eladások megerősítésével.
A kockázati tényezők nyilvánosságra hozatalát általában alszakaszokra osztják, beleértve magát az ajánlatot érintő kockázatokat és a kibocsátó társasággal kapcsolatos kockázatokat. A legtöbb kockázati tényező megtalálható a kibocsátó társaság legfrissebb 10-K vagy 10-Q nyomtatványán.
Az S-3 formanyomtatványon feltüntetendő további szakaszok - a kibocsátó társaság típusától és a kibocsátandó értékpapír típusától függően - tartalmazzák a jövedelem és a rögzített díjak arányát, az elosztási tervet és az értékpapírok teljes leírását. regisztráltak.
Az S-3 forma a legtöbb esetben a kibocsátó könyvelői és tanácsadói szakértelmére vonatkozó információkat is közzétesz, amelyek felajánlják az eladásra váró értékpapírok érvényesítését.
