Mi az a portfólióhitelező?
A portfólió-hitelező olyan bank vagy más intézmény, amely jelzálogkölcsönöket ad ki, és az adósságot hitelállományban tartja. A kölcsönöket nem értékesítik a másodlagos piacon. A hagyományos kölcsönöket egy hitelező adja ki, majd eladja egy másik hitelezőnek, aki a kölcsönt szolgálja.
A portfólióhitelező díjakat generál az eredeti jelzálogkölcsönökből, valamint a kamattermelő eszközök és a jelzálogkölcsön-portfólióban a betétekre fizetett kamat közötti nettó kamatkülönbözetből (különbségből) származó nyereséget.
Kulcs elvihető
- A portfólió hitelező a jelzálogkölcsön-portfóliót hozza létre és tartja fenn, ahelyett, hogy a hiteleket a másodlagos piacon értékesítené. a nettó kamatláb-különbség a kamatot kereső eszközök és a jelzálogkölcsön-portfóliójukban fizetett kamat között. A portfólió hitelezői több lehetőséget kínálnak a hitelfelvevőknek, ám ezek általában drágábbak és magasabb kamatlábakat számítanak fel.
Hogyan működnek a portfólióhitelezők
A hagyományos jelzálogkölcsön-hitelezők elkerülik a jelzálogkölcsönök tartásának kockázatát; származási díjakból profitálnak, majd eladják a jelzálogkölcsönöket más pénzügyi intézményeknek. Mindkét módszernek vannak előnyei és hátrányai. Azok a cégek, amelyek profitálnak a jelzálogkölcsönökből, kevesebb kockázatot és következetesebb profitot élveznek. A portfólió hitelezői viszont nagyobb portfólióval járnak, és nagyobb kockázatot hordoznak.
A portfólióhitelező előnyei
- Hitel jóváhagyások: A leendő lakástulajdonosok számára könnyebb lehet, ha a jelzálogkölcsönre minősülnek a portfólióhitelezőtől, mint a hagyományos hitelezőknek. Ennek oka az, hogy a portfólió hitelezőinek nem kell teljesíteniük a másodlagos piaci vásárlók, például a Fannie Mae vagy más ügynökségek által meghatározott jegyzési garanciavállalási irányelveket. Például a hagyományos hitelező olyan kölcsönökre korlátozódhat, amelyek megfelelnek a másodlagos vevő által meghatározott minimum jövedelemkövetelményeknek. Mivel a portfólió-hitelező a kölcsönöket a mérlegükben tartja, nem pedig eladja őket, nagyobb rugalmassággal rendelkezik a jóváhagyási kritériumok meghatározásában. Nagyobb rugalmasság: A portfólióhitelezők gyakran kicsi, magántulajdonban lévő közösségi bankok, amelyek nagyobb rugalmassággal rendelkeznek, mint a nagyobb pénzügyi intézmények. Például, ha egy portfólióhitelező jelzálogkölcsönt ad, akkor a hitel több feltételét megváltoztathatja, hogy az megfeleljen az ügyfél pénzügyi helyzetének. Lehetséges, hogy az ügyfél egy havi fizetés helyett két havi visszafizetést hajthat végre, vagy kisebb összegű előleget igényelhet. Befektetőbarát: A portfólióhitelezők által nyújtott jelzálogkölcsönök általában kedvezőbbek az ingatlanbefektetők számára. Általában nem korlátozzák a befektetők által megvásárolható ingatlanok számát. Azt sem igénylik, hogy az ingatlan különleges helyzetben legyen, hogy finanszírozást nyújtson. Ez előnyös azoknak a befektetőknek, akik régi házat akarnak vásárolni felújítás céljából. A hagyományos hitelező ezzel szemben legfeljebb öt befektetési célú ingatlant finanszírozhat, vagy csak strukturálisan megbízható lakások jelzálogkölcsönét hagyhatja jóvá.
A portfólióhitelező hátrányai
- Előtörlesztési díjak: A portfólió hitelezői előrefizetési díjat számíthatnak fel a hitelfelvevőktől. Bár a szövetségi törvény korlátozza a hitelezők által felszámítandó összegeket, ez váratlan kiadás lehet, amely növeli a kölcsön általános költségét. Mielőtt az ügyfél kölcsönt kezdeményezne egy portfólióhitelezővel, tárgyalnia kellene az előre fizetési díjakat, amelyek lehetővé teszik számukra a könnyű refinanszírozást. Magasabb kamatlábak: A portfólió hitelezői magasabb kamatlábakat számíthatnak fel, hogy ellensúlyozzák a kölcsön kiszolgáltatásáért vállalt kiegészítő kockázatot. Ha a Federal Reserve növeli a kamatlábakat, akkor a portfólió hitelezői gyorsabban növelhetik változó kamatlábaikat haszonkulcsuk fenntartása érdekében.
