Tartalomjegyzék
- Hogyan működik a pénzpiaci számlák?
- Hogyan működnek a betéti igazolások
- Ha az MMA jobb, mint a CD
- Ha a CD jobb, mint egy MMA
Számos oka van annak, hogy eszközeinek egy részét készpénzben vagy azzal egyenértékű módon tartsa fenn, például pénzpiaci számlákat (MMA) vagy letéti igazolásokat (CD-ket). Egy jól átgondolt pénzügyi terv azt írja elő, hogy fenn kell tartania egy sürgősségi alapot, amelynek megélhetési költségei hat-tizenkét hónapig tartanak. Használhat MMA-kat és CD-ket a befektetési portfólió diverzifikálásához vagy egy rövid távú cél finanszírozásához.
Az MMA-k és a CD-k cserélhetőnek tűnhetnek. Mindketten banki termékek, amelyek alacsony hozamot kínálnak, maximális nyugalommal. Választásuk végső soron azonban attól függ, hogy milyen konkrét célt tűz ki a készpénzre, és a likviditási igényt. A kettő közötti különbségek megértése kulcsa annak meghatározásához, hogy melyik a legmegfelelőbb jármű az Ön igényeinek.
Kulcs elvihető
- Az FDIC csak a bankok által kínált pénzpiaci számlákat (MMA-kat) védi. Az MMA jobb eszköz, ha azonnal szükség van készpénzre. A CD általában magasabb hozamot kínál, mint az MMA, de vannak büntetések, ha korábban veszi ki a pénzét. A CD-létra megvédi a hozamot, különösen a növekvő kamatlábak esetén.
Hogyan működik a pénzpiaci számlák?
Az MMA olyan típusú befektetési alap, amely nagyon rövid távú kamatozó eszközökbe fektet be, hogy változó hozamot érjen el, miközben megtartja a tőkét. A kamatlábak általában magasabb, mint a takarékpénztárak, de gyakran magasabb minimális betétet igényel. Egyes számlákhoz minimális egyenleg szükséges a legmagasabb kamat megszerzéséhez.
Az MMA-k kamatlába változó, ami azt jelenti, hogy emelkednek és esnek a kamatpiac mellett. A legtöbb MMA korlátozott csekkírási és egyenlegátutalási jogosultságokkal rendelkezik. A szövetségi rendeletek azonban az MMA-k tranzakcióinak számát havonta hatra korlátozzák.
Fontos különbségek vannak a bankok által kínált pénzpiaci számlák és a brókerek vagy befektetési alapok által kínált pénzpiaci alapok között. A pénzpiaci alapok hasonlóan működnek, mint az MMA-k, kivéve a pénzpiaci alapokat az FDIC nem biztosítja. A pénzpiaci alapokat általában opcióként kínálják fel a 401 (k) tervben. 2016 óta az alapokat az amerikai államkincstárba vagy államkötvényekbe fektették be, nem pedig vállalati vagy önkormányzati kötvényekbe. A változás a SEC jóvoltából jött létre a likviditási és minőségi követelmények fokozása érdekében.
Hogyan működnek a betéti igazolások
A betéti igazolásokat a legeredményesebben meghatározott lekötött betétekként lehet leírni, amelyek rögzített kamatlábat jóváírnak egy lejárati dátumhoz kötve. A hosszabb betéti idő magasabb kamatlábat eredményez. A CD-ket egy hónap és 10 év közötti lejárattal bocsátják ki. A hagyományos CD-kkel a bankok büntetést számítanak fel a pénz lejárata előtt történő kivonásáért. Néhány bank most büntetés nélküli CD-ket kínál, amelyek lehetővé teszik pénzének büntetés nélküli kivonását, ám valószínűleg sokkal alacsonyabb kamatot kap a kiváltságért. Más típusú CD-k lehetővé teszik, hogy csak kamatot vonj be büntetés nélkül.
Mint minden banki betétet, mind a pénzpiaci számlákat, mind a letéti igazolásokat a Federal Federal Insurance Corp. (FDIC) biztosítja, számlánként személyenként 250 000 dollárig.
Ha az MMA jobb, mint a CD
Általában az MMA jobb eszköz, ha azonnal készpénzre van szüksége, vagy szükség lehet rá. Ha az autó motorja felrobbant, akkor nem szeretne fizetni büntetést azért, ha egy évre CD-ről idő előtt kivonják a pénzt. Ha rövid távú vásárlást tervez, például új autót vagy nagyobb készüléket, az MMA nagyobb rugalmasságot biztosít likviditási szempontból.
Az MMA jobb választás lehet a növekvő kamatláb-környezetben is. A bankok rendszeresen kiigazítják az MMA hozamát, lehetőséget biztosítva arra, hogy a kamatlábak emelkedésével több pénzt keressenek. Ugyanakkor ugyanazt a hatást érheti el magasabb hozammal, ha rövid lejáratú CD-kbe fektet be, és nagyobb hozamú CD-kbe gördíti őket érett állapotukban.
A jelenlegi alacsony kamatlábú környezetben a rövid távú CD-k lehetnek a legjobb esélyed, mivel hosszabb lejáratú CD-k vagy pénzpiaci számlák nem hoznak sokat az érdeklődés szempontjából.
Ha a CD jobb, mint egy MMA
A CD-k általában magasabb hozamot kínálnak, mint az MMA-k. A hosszabb lejárat azt jelenti, hogy magasabb kamatot kap. Ha egyáltalán nincs szüksége a pénzre, akkor egy ideig magasabb kamatot zárolhat be. A CD-ket gyakran használják célok finanszírozására egy 10 éves határidőn belül, amikor nem akarja kockáztatni a piaci alapú opciók, például a részvényalapok áringadozásait.
Noha a hosszabb lejáratú CD-kbe történő befektetés magasabb rögzített kamatot biztosíthat, hátrányt jelentene a növekvő kamatlábak időszakában. Ha úgy gondolja, hogy a kamatlábak egy ideig növekednek, akkor jobb lenne befektetni rövidebb lejáratú CD-kbe. Egyes bankok változó kamatozású CD-ket kínálnak olyan kamatlábakkal, amelyek növekednek a kamatlábak emelkedésével, ám kezdeti hozama általában alacsonyabb, mint a hagyományos CD-knél.
Használhat egy CD-létra stratégiát is, hogy kiegyenlítse likviditási igényét a magasabb hozamok elérésével. Például egyenlő összeget fektethet be egy-, két- és hároméves CD-kbe. Az egyéves CD lejártát követően egy új, hároméves CD-lemezt tekercselnek. Miután a kétéves CD lejár és egy másik hároméves CD-re tekercselt, akkor egy hároméves CD-t kap, amely évente lejár.
A hosszabb távú létrázási stratégiák ötéves CD-ket használhatnak, amelyek tovább növelik az átlagos hozamot. A stratégia nettó hatása az a képesség, hogy magasabb kamatlábakat érjünk el, amikor a CD-k érezzék magukat, miközben mindig befektetve maradnak, és bizonyos fokú likviditást tartanak fenn az évente lejáró CD-kkel.
