Univerzális életbiztosítás vs. IRA és 401 (k)
Ha a tőzsdén növekedési fellendülés tapasztalható, akkor még a legkonzervatívabb befektetők számára is nehéz az ülésen ülni. Ez a jelenség kétségtelenül magyarázza az indexált egyetemes élet (IUL) biztosítás növekedését. Noha az indexált univerzális életpolitikák népszerűek, ők is az egyik legvitatottabbak.
Egyes pénzügyi guruk arra ösztönzik a befektetőket, hogy kerüljenek ki az egész életre vonatkozó politikáktól, megismételve a régi maximális értéket: „vásárold meg, és fekteld be a többit.” Az IUL-val azonban a vita különösen tüzes. Még a New York-i legfontosabb biztosítási szabályozó is megkérdőjelezte a biztosítási formát körülvevő értékesítési gyakorlatokat.
Indexelt Universal Life Insurance
Más állandó életbiztosítási termékekhez hasonlóan az IUL biztosítási alkotóelemet és pénzbeli ellátást is tartalmaz, amelyet a tulajdonosok igénybe vehetnek. De van egy kulcsfontosságú különbség. A biztosítók konzervatív kötvényalapokon alapuló számlájának jóváírása helyett a biztosítók egy olyan tőzsdeindexhez kötik, mint például az S&P 500.
Kulcs elvihető
- Az IUL-szerződések védik a veszteségeket, miközben némi részvénykockázat-felárot kínálnak.IRA-k és 401 (k) nem nyújtanak ugyanolyan mélypontú védelmet, bár nincs megtérülési határ. Lehetséges, hogy az IUL nem megfelelő az emberek számára, kivéve a nagy nettó vagyonnal rendelkező személyeket, akik az adóterheik csökkentésére törekednek. Sok befektető jobban vásárol időtartamú biztosítást, miközben maximalizálja nyugdíjazási tervét, nem pedig IUL-t vásárol.
Az indexált univerzális élet egyik fő értékesítési pontja az, hogy a kötvénytulajdonosnak kitettséget ad a tőzsde számára, miközben védi a veszteségeket. Ha az alapul szolgáló tőzsdeindex egy adott évben emelkedik, akkor a tulajdonosok számlájuk arányos növekedését fogják látni.
Az „arányos” szó itt kulcsfontosságú. A biztosítók egy képletet használnak annak meghatározására, hogy mennyit kell jóváírni a készpénzes egyenlegüket, és bár ez a képlet az index teljesítményéhez kapcsolódik, a hitelösszeg szinte mindig kevesebb lesz. Ha a piac 10% -kal növekszik egy év folyamán, akkor készpénzösszeg csak, például, 7 vagy 8% -kal növekedhet.
A hitel összegére szintén korlátozott egy összeg, amely korlátozza számlájának növekedését, ha az állományok bannerévével rendelkezik. A Moore Market Intelligence szerint a számlahitelek átlagos felső határa 12%. Tehát akkor is, ha egy olyan benchmark, mint az S&P 500 20% -kal növekszik, akkor a nyereség ennek az összegnek a töredéke lehet.
Egyes fogyasztók számára ez lehet olyan ár, amelyet hajlandó fizetni annak érdekében, hogy mérsékeljék hátrányos kockázatukat, amikor a piac másik irányba halad. A legtöbb IUL-házirendnek 0% -os garantált minimális hitelkamatlába van, ami - hipotetikusan mindenesetre - azt jelenti, hogy fiókja nem veszíti el értékét, ha a készletek hirtelen merülést vonnak maguk után.
A potenciális kötvénytulajdonosoknak azonban gondolniuk kell az állandó életbiztosításhoz kapcsolódó hírhedten magas költségekre, ideértve az igazgatási és átadási díjakat is. Az értékesítési képviselőknek fizetett jutalék különösen meredek, gyakran elnyeli a díjak első évét. Innentől kezdve az értékesítési díjak gyakran évente körülbelül 5% -kal folytatódnak, mielőtt csökkennek. Ennek eredményeként előfordulhat, hogy számlája készpénzes egyenlege évek óta nem mutat jelentős növekedést.
Az értékesítési képviselők sokkal kevesebb eladási időtartamú politikát alkalmaznak, amelyek halálos ellátást kínálnak készpénz-összetevő nélkül. Ez az egyik oka annak, hogy egyes ügynökök hajlamosabbak az egyetemes életpolitikák érvényesítésére.
Egy másik szempont, amelyet figyelembe kell venni az IUL-házirendekkel kapcsolatban, az aláírt szerződések összetettsége. Sok befektető nem veszi észre, hogy gyakran tartalmaznak olyan rendelkezéseket, amelyek lehetővé teszik a biztosítónak, hogy később megváltoztassa a játékszabályokat. Például egyes politikák lehetővé teszik a társaság számára, hogy csökkentse a hozamok felső határát mérlegének megerősítése érdekében.
Egyes kritikusok szerint az értékesítés nagysága, hogy felhívja az ügyfelek érdeklődését az indexált termékekbe, szintén zavaró lehet. Az értékesítési képviselők néha illusztrációkat használnak, amelyek megmutatják, hogy a biztosítási kötvénytulajdonosok mennyit kereshetnek bizonyos piaci feltételek mellett. Az ipar azonban tüzet szenvedett, mert túlságosan támaszkodik a rózsás előrejelzésekre, amelyek szinte biztosan soha nem fognak megtörténni.
Tehát van valaki, akinek nyilvánvalóan jobb lenne egy indexált egyetemes életpolitikája? Indokolni kell egy ilyen érv használatát, ha nagy nettó vagyonú személy, és nem akarja, hogy a családja halála után óriási adószámlával szembesüljön. A visszavonhatatlan életbiztosítási alapok régóta népszerű adó menedékhely az ilyen személyek számára. Ha ebbe a kategóriába tartozik, akkor valószínűleg beszélni szeretne egy díjszabású pénzügyi tanácsadóval, hogy megvitassa, hogy az állandó biztosítás vásárlása megfelel-e az általános stratégiának.
Szinte mindenki számára azonban nehéz megtalálni olyan kényszerítő okot, hogy az IUL-et választhassa a lekötött biztosításra, különösen, ha még nem tette ki a nyugdíjalapjába fizetett hozzájárulásokat.
IRA és 401 (k) s
Az IRA-k és a 401 (k) nyugdíj-megtakarítási számlák. A pénzt az adózás utáni vagy az adózás utáni számlákra helyezik el és befektetik egy nyugdíjba tartozó tojás létrehozásához. A 401 (k) s-os bevételek és az IRA egyes típusai adómentesek, bár az adókat a pénz kivonásakor fizetik meg.
Függetlenül attól, hogy vajon hisz ebben a speciális biztosítási termékben, szinte mindig jó ötlet, ha maximalizálja a 401 (k) -át és az IRA-ját, mielőtt pénzt fektetne az IUL-irányelvbe.
A nyugdíj-megtakarítási számlák néha a résztvevő munkáltatójának járulék-mérkőzéseivel járnak. Az IUL-k magas díjaival összehasonlítva a 401 (k) és az IRA számlák nem terhelő pénzeszközökkel rendelkeznek, és a tipikus éves kiadási arány körülbelül 1, 5% körül kezdik az IUL-ok sokkal olcsóbb alternatíváját. Egyes nyugdíjazási tervekben szereplő befektetési lehetőségeknél még alacsonyabbak lehetnek a díjak, mivel a díjakról egy nagyvállalati szponzor tárgyalja a több résztvevőt.
A befektetési jövedelem nem érinti a felső korlátot, bár nincs garantált alsó szint. A megfelelően diverzifikált eszközökkel történő intelligens befektetés azonban jelentősen csökkentheti a kapcsolódó kockázatokat.
A legtöbb ember számára az intelligens lépés a nyugdíjba történő megtakarítás, az olcsóbb élettartamú politikák megvásárlása és a fennmaradó rész befektetése a 401 (k) vagy az IRA értékbe. A legtöbb esetben sokkal alacsonyabb díjakat kell fizetnie, ha visszatér. Ráadásul az IUL-szerződésben nem fog aggódni a finom nyomtatás miatt.
