Számos hír történt, vagy névtelen beszámolókat adott a rendszerekről a kriptovaluta-kereskedelem manipulálására a pump-and-dump rendszerek segítségével. A Wall Street Journal közelmúltbeli jelentése határozott bizonyítékot szolgáltat. A jelentés belső áttekintést nyújt a pump-and-dump rendszerek működéséről. A folyóirat kijelenti, hogy a rejtjelezéses pump-and-dump rendszerek 825 millió dollárt tettek ki a kereskedelemben az elmúlt hat hónapban, és „százmillió dolláros veszteséget jelentettek”. A januártól július végéig tartó időszakban 125 szivattyúzási és dump-művelet történt, és 121 különböző érme áraival manipuláltak.
Hogyan működnek a pump-and-dump rendszerek?
A Journal szerint a kripto-pump-and-dump rendszerek olyan módon működnek, hogy emlékeztessenek a tőzsde korai napjaira. Ezen idő alatt a kereskedők egy csoportja pusztított el a piacokon, manipulálva az árakat csoporton belüli vásárlás révén.
Hasonló dinamika létezik a kriptovaluta piacokon is. A kereskedők egy hányadosa lelkesíti az érmét, és több csatornán, többek között a közösségi médiában is evangelizálja. Ezt követően összehangolt beszerzési őrülettel kezdeményezik. Ahogy az érme ára emelkedik, más kereskedők, függetlenül a pump-and-dump-csoporthoz, szintén rákapcsolódnak a vételre, ezzel tovább növelve árát. A koordinált cselekedet megismétlődik, kivéve ezúttal az érme eladásakor, amikor az elér egy bizonyos árcélt. Ez az ár hirtelen csökkenését okozza. Míg a pump-and-dump csoport profitot hoz, addig más kereskedők, akik hamis ígéretek alapján vásárolták az érmét, veszteségeket viselnek..
A pump-and-dump kereskedők számára a kedvelt kommunikációs eszköz a Telegram és a Discord üzenetküldő alkalmazások. A kereskedők csoportokat alkotnak mindkét platformon. Az ilyen csoportok 50 és 250 dollár között számolják fel a tagságot. Egyes esetekben a kereskedők dönthetnek úgy, hogy másoknak evangelizálják a szolgáltatást, és tagságra válhatnak. A hongkongi székhelyű kriptovaluták cseréje a Binance az ilyen műveletek kedvelt eleme, mivel alacsony likviditással rendelkező aprópénzeket sorol fel, amelyek ideális jelöltekké teszik őket a manipulációhoz.
A rendszerben nem minden kereskedő keres pénzt. A Journal cikk példát mutat egy San Diego-i székhelyű kereskedőre, Taylor Caudle-ra, aki 5000 másodperc alatt elvesztette 30 másodperc alatt. Megrendelést adott be a DigixDAO-hoz, amely szerepel a Binance-en. Az ára esett, és nem állt vissza. Caudle szerint az ilyen rendszerek „arra ösztönzik a szegény követőket, hogy az ár eléréséig folytassák a vásárlást, amit gyakran soha nem tesz”.
