A globális gazdasági növekedés lassulása miatti aggodalmak nyomást gyakoroltak az olajárakra 2019 folyamán. Ennek eredményeként az energiatartalékok, amelyek jellemzően az árucikk teljesítményét követik, a tőzsdei idén a legjobban teljesítő ágazat irigylésre méltó köpenyét veszik igénybe - 0, 94% -os bírságot adva vissza. a szélesebb piac 18, 49% -os nyereségéhez.
A növekedési aggodalmak azonban kissé enyhültek, miután két napos magas szintű találkozók után megjelentek az Egyesült Államok és Kína közötti részleges kereskedelmi megállapodás - az első szakasznak szinkronizált - hírei. Az eredeti megállapodás magában foglalja azt, hogy Washington megállítja a vámtarifákat 250 milliárd dollár értékű kínai árukra cserébe Pekingnek további 40–50 milliárd dollár értékű amerikai mezőgazdasági termékek megvásárlásáért, valamint feladja a technológiaátadást.
A kőolaj ára is emelkedett a jelentések szerint egy iráni tartályhajót Szaúd-Arábia partjainál rakéta támadás okozott. Az incidens kevesebb mint egy hónappal azután jelent meg, hogy a kulcsfontosságú szaúdi olajüzemeltetõ felé tartó drónok támadása a globális olajtermelés súlyos zavarához vezetett, emlékeztetve a befektetõket, hogy a térség geopolitikai kockázata továbbra is magas, és az olajárak rövid idõn belül rohamosan emelkedhetnek.
"Nyilvánvaló, hogy ez a ugrás sokkal kevesebb volt, mint amit a szaúdi olajüzemeltetők támadása után láttunk" - mondta Varga Tamas PVM Oil Associates elemzője a Wall Street Journalnak. "De ennek ellenére még mindig egy emlékeztető arra, hogy a Közel-Kelet nem más, mint a világ békés része. Szerintem az árreakció meglehetősen logikus" - tette hozzá Varga.
Azoknak, akik az elkövetkező napokban és hetekben magasabb olajárakhoz akarnak állni, fontolóra kell venniük a három energia tőzsdén forgalmazott alap (ETF) kereskedelmét, amelyek az Egyesült Államok néhány legnagyobb gáz- és olajipari társaságának kitettséget nyújtanak. Technikai szempontból úgy tűnik, hogy minden alap alsóbb mintázatot hoz létre a kulcsdiagram támogatása közelében. Az alábbiakban áttekintjük az egyes ETF mutatóit, és rámutatunk a taktikai kereskedési lehetőségekre.
Direxion Daily Energy Bull 3X részvények ETF (ERX)
A 293, 89 millió dolláros nettó eszközértékkel a Direxion Daily Energy Bull 3X Részvények ETF (ERX) célja az Energy Select Sector Index napi teljesítményének háromszoros visszatérése - egy referenciaérték, amely amerikai nagyvállalati energiaszolgáltató társaságokból áll, elsősorban az olajban, gáz- és fogyóeszköz-ipar. Az alap tőkeáttétellel olyan aktív kereskedőknek felel meg, akik agresszív bullish tétre vágynak az olyan vezető energianevek felett, mint az Exxon Mobil Corporation (XOM) és a Chevron Corporation (CVX). A keskeny árfolyama és a több mint 2 millió részvényes napi forgalom hozzájárul a kereskedelem költségeinek és a csúszás minimalizálásához, míg az ETF 1, 09% -os kiadási aránya összhangban áll más alapokkal, amelyek származékos termékeket használnak az irányított hozam elérése érdekében. Az ERX 1, 80% -os osztalékhozamot kínál, ebben az évben 66, 31% -kal esett 2019. október 14-től.
Úgy tűnik, hogy egy lehetséges kettős fenék alakul ki az ERX charton 12, 70 dolláros szinten, miközben a terület szintén alacsony támogatást talál a 2018-as medvepiac számára. Azoknak, akik kereskedelmet folytatnak, fontolóra kell venni a profitszerzést 19 dollár közelében, ahol az ár ellenáll a szeptemberi magas és a 200 napos egyszerű mozgóátlag (SMA) ellen. Korlátozza a negatív kockázatot azáltal, hogy megállítja a hónap mélypontja alá eső 12, 90 dollárt. A kereskedelem kedvező kockázat / haszon arányt mutat, majdnem 1: 3, feltételezve, hogy a pénteki 14, 49 dollár záró árfolyamon teljesülnek (egy részvényre jutó eredmény 4, 51 dollár, szemben egy részvényre jutó kockázat 1, 60 dollárral).
iShares amerikai olajipari berendezések és szolgáltatások ETF (IEZ)
Az iShares US Oil Equipment & Services ETF (IEZ) befektetési célja a Dow Jones USA Select Oil Equipment & Services Index teljesítményének nyomon követése. A 10 legnépszerűbb allokáció egy 37 részesedésből álló kosárban 70% -ot meghaladó együttes súlyozással bír, így az alap viszonylag koncentrált. A houstoni székhelyű energiaellátási óriások, a Schlumberger Limited (SLB) és a Halliburton Company (HAL) irányítják a legfontosabb egyedi részvényallokációkat, 21, 64% -kal, illetve 17, 12% -kal. A 13 éves ETF középértékű 0, 42% -os kezelési díja lehetővé teszi a swing-kereskedők számára, hogy több hétig pozíciót töltsenek el anélkül, hogy felszívó birtokolási költségeket fizetnének. Időközben a dollár volumenének körülbelül 1 millió dolláros likviditása és egy átlagos három centes felára szintén rövidebb távú stratégiákra vonatkozik. 2019. október 14-től kezdve az IEZ kezelt vagyona 81, 89 millió dollár (AUM), hozama 2, 43%, de csalódott a teljesítmény szempontjából, és a mai napig 55, 04% -ot esett vissza (YTD).
Az IEZ októberi mélysége mindössze nyolc centtel esett az augusztus végén / YTD mélyponton belül, majd a pénteki kereskedési ülés szintjének 4% -át emelte a napi fentebb említett fejlemények közepette. A magasabb lépésnek lehetősége van kettős alsó mintázat létrehozására, mivel a rövid eladók vásárolnak pozícióik fedezésére. Azoknak a kereskedőknek, akik úgy döntenek, hogy hosszabb távon járnak, fontolóra kell venniük a stop-loss megbízás bevezetését a 2019. évi alappálya alá, 16, 11 dollárra, és keresniük kell a visszalépést az előző hónap magas szintjéhez, alig 21 dollár alá. Kezelje a kockázatot úgy, hogy megállítja az áttörést, ha az ár meghaladja az 50 napos SMA-t.
ProShares Ultra Oil & Gas (DIG)
A 2007-ben létrehozott ProShares Ultra Oil & Gas (DIG) szándéka a Dow Jones USA Oil & Gas Index napi kétszeres hozama. A 71, 40 millió dolláros alap kitűnő kitettséget biztosít a kereskedők számára az Exxon és a Chevron számára, figyelembe véve a mögöttes indexben szereplő 24, 11% és 17, 63% -os súlyozást. A 0, 95% -os éves kezelési díj drága az ETF tartását; a kereskedési költségek azonban fontosabbak az alap rövid távú taktikai küldetése miatt. Ezen a téren a DIG kiemelkedik 0, 07% -os átlagos felárával és napi több mint 150 000 részvényének forgalmával. Mint minden, a napi szinten egyensúlyba hozott célzott alaphoz, a hosszabb lejáratú hozamok az összevonás hatása miatt eltérhetnek a hirdetett tőkeáttételtől. 2019. október 14-től a DIG 71, 40 millió dolláros AUM-je van, és 52% -kal kevesebb mint az előző év. A tiszteletteljes 2, 70% -os osztalékhozam némileg ellensúlyozza az alap csalódást okozó hozamát.
A DIG részvényára alapvető támogatást talált két korábbi swing-mélypont (2018. december és 2019. augusztus) közelében. A relatív szilárdsági index (RSI) 50 alatti értéket ad, lehetővé téve, hogy az ár konszolidáció előtt sok helyet tudjon emelni. Azok a kereskedők, akik ezen a héten további vásárlást várnak el, arra törekedjenek, hogy a nyereséget 27 dolláros újbóli újraértékeléssel könyveljék el, ahol az ETF a szeptember 16-i magas és 200 napos SMA-tól általános ellenállásba kerül. Védje a tőkét úgy, hogy egy ütközőt állít le, akár e hónap alacsony lejtése, akár az augusztus vályája alá.
StockCharts.com
