Mi az a bizalmas kezelés?
A bizalmas kezelési kérelem vagy a bizalmas kezelési kérelem (CTR) a vállalat 8-K, 10-Q vagy 10-K jelentésének megfelelően kitöltött űrlap. Ez lehetővé teszi, hogy a SEC-nyilvántartásban szereplő információkat titokban tartsák, ha az ilyen információk kiszivárolása anyagi vagy pénzügyi károkat okozhat a társaságnak vagy az üzleti partnernek. Például az ügyfelekkel kötött vállalati szerződésekben szereplő speciális árazási információk bizalmas kezelésnek minősülhetnek. Ennek oka az, hogy az ilyen információk feltárása valószínűleg sértené a társaság pénzügyi teljesítményét, mivel a versenytársak ezeket az információkat felhasználhatják a vállalat alákínálására.
A bizalmas bánásmód alkalmazásának megértése
A bizalmas kezelés iránti kérelmet a SEC általában nem hagyja jóvá, de bizonyos esetekben a társaság és a befektetők érdekében állhat, hogy az információt bizonyos ideig bizalmasan kezeljék. A SEC bizalmas kezelési végzést ad ki (CTO), amely tisztázza annak döntését, hogy megtagadta-e vagy megadta-e a CTR-t.
A bizalmasan kezelhető információk típusai
A SEC beleegyezik abba, hogy eltávolítja az információkat egy nyilvános iratokból, ha azok beillesztése pénzügyi szempontból káros a társaság számára. A bizalmasan kezelhető információtípusok általában a termékek és szolgáltatások árazási információit, a mérföldkő fizetésekkel kapcsolatos információkat és a műszaki információkat tartalmazzák. A bizalmas kezelési alkalmazás leggyakoribb módja a titkos információk tárolása, amelyek megtalálhatók a szerződésekben vagy megállapodásokban, amelyeket kiállítási anyagként kell bejelenteni a regisztráló SEC bejelentésébe, ideértve a regisztrációs nyilatkozatot, az éves jelentést a 10-K nyomtatványon, a jelenlegi jelentést. a 8-K űrlapon, vagy negyedéves jelentés a 10-Q űrlapon.
A regisztráló nem kérheti a SEC-től, hogy tartsa titokban minden olyan információt, amelyet már nyilvánosságra hoztak; a bizalmas kezelés iránti kérelemnek az információk nyilvánosságra hozatala előtt kell megérkeznie. Ez akkor is igaz, ha az érzékeny információk közzététele véletlenszerű vagy véletlen volt. A kérelemnek tartalmaznia kell a regisztráló kijelentését, miszerint a benne foglalt bizalmas információt még nem tették közzé.
A kérdéses bizalmas információt sem lehet elsőbbséggel élni a regisztráló azon kötelezettsége előtt, hogy nyilvántartásában nyilvánosságra hozza a lényeges információkat a nyilvánosság előtt, vagy hogy betartsa a 10b-5. Szabályt, az SK előírásokat vagy bármely más alkalmazandó rendeletet. A bizalmas kezelés nem adható meg az előírt közzétételeknek, ideértve a kamatköltségeket és a lényeges hitelmegállapodások feltételeit; a szabadalmak, engedélyek, védjegyek és koncessziók hatása és időtartama; 10 százalékos vásárló személyazonossága; a lemaradott megbízások dollárösszege; törlesztőrészlet és egyéb hitelkeret, ahogyan azt a vezetőség megbeszélése és elemzése a pénzügyi helyzet és a műveletek eredményei szakaszban tárgyalja; vagy kapcsolt felek tranzakciói.
