Mi az a cash-flow finanszírozás?
A cash flow-finanszírozás egy olyan finanszírozási forma, amelyben a társaságnak nyújtott kölcsönt a társaság várható cash flow-i fedezik. Ez különbözik az eszközfedezetű kölcsöntől, ahol a kölcsön biztosítéka a társaság vagyonán alapul. A cash-flow hitelek ütemezése vagy visszafizetése a társaság előrejelzett jövőbeli cash flow-jain alapul. A pénzforgalmi kölcsönök lehetnek rövid vagy hosszú lejáratúak. Ezeknek a kölcsönöknek az adósságszövetsége általában az EBITDA megfelelő növekedési és fedezeti szintjeire, valamint a kamatköltségek kezelhető szintjére koncentrál.
"Cash-flow kölcsön" néven is ismert.
A pénzforgalom finanszírozása
A cash-flow finanszírozást gyakran azok a cégek használják, amelyek tevékenységüket finanszírozzák, vagy egy másik társaságot szerezzenek, vagy más nagyobb beszerzést szerezzenek. A társaságok alapvetően olyan pénzáramokból vesznek hitelt, amelyeket várhatóan megkapnak a jövőben, azáltal, hogy egy másik társaságnak jogokat biztosítanak követeléseik egyeztetett részéhez. Ez lehetővé teszi a vállalatok számára, hogy finanszírozást szerezzenek ma, nem pedig a jövőben. A pénzáramlás finanszírozásának egyik oka lenne a megfelelő működési költségek, például a bérszámfejtési követelmények teljesítése.
Példa a cash-flow finanszírozásra
Például az XYZ társaság további személyzetet vett fel, és pénzre van szüksége az új bérlők bérszámfejtésének finanszírozására. Nagyon megbízható pénzáramlással rendelkeznek, amelyet minden hónap 15-én szállítóik látnak el, de pénzükre van szükségük az első bérszámfejtéshez. Az XYZ társaság pénzforgalmi finanszírozást fog igénybe venni olyan rövid lejáratú hitelhez, amely az 1. napon a bérszámfejtési költségek fedezéséhez szükséges, majd azt visszafizeti az eladók által a 15. napon beszedett követelésekkel.
