Annak ellenére, hogy az elmúlt hetekben újjáéledtek a pénzügyi készletek, számos regionális bank nagy kockázattal jár a meredek eladások miatt, mivel csökkentek a hitelveszteségre képzett tartalékaik. A Citizens Financial Group Inc. (CFG), az Ötödik Harmadik Bancorp (FITB), a Zions Bancorp (ZION) és a Regional Financial Corp. (RF) nemrégiben kiadott hitelvesztés-tartalékai azt mutatták, hogy a kölcsönökre képzett teljes hiteltartalékuk jelentősen alacsony szintre esett vissza. Barron szerint a hitelintézetek hitelképességének romlása esetén kiszolgáltatottá válnak.
Regionális bankok: kevesebb párna veszteségért
Év | Teljes kölcsöntartozás * |
2018 | 1, 11% |
2009 | 3, 00% |
A nagy regionális bankok hiteleinek és lízingjeinek százalékos aránya a hitelekre jutó teljes juttatásban 0, 07% -kal esett vissza a tavalyi 1, 18% -hoz képest, és most alacsonyabb, mint majdnem tíz évvel ezelőtt, amikor az Egyesült Államok pénzügyi rendszere éppen egyre inkább visszanyerte alapjait. közel összeomlás. A Citizen Pénzügyi Csoport összes kibocsátási egysége az egy évvel ezelőtti 1, 11% -ról 1, 08% -ra, az Ötödik Harmadik részesedése 1, 31% -ról 1, 17% -ra, a Zionoké 1, 23% -ról 1, 05% -ra, a Regionális Pénzügyi Csoport pedig 1, 31% -ról 1, 03% -ra csökkent.
Mit jelent
A bankok negyedévente tartalékot képeznek a hitelveszteségek fedezésére. Miközben hozzáadja a mérlegben szereplő teljes hitelveszteség-tartalék összeget. E céltartalékoknak át kell haladniuk az eredménykimutatáson, közvetlenül csökkentve a jövedelmet. A céltartalék összegének csökkentésével a bankok felfújhatják a bevételeket, de ez azt jelenti, hogy kevesebb pufferrel kell rendelkezni abban az esetben, ha a hitelek elszámolásra kerülnek.
Jelenleg a hitelveszteség olyan alacsony, hogy a bankok enyhébbek lettek, különösen a pénzügyi válságot követő rendkívül óvatos álláspontjukhoz képest. A gazdaság jelenlegi erőssége bizalmat adott a bankoknak a hitelveszteségre képzett céltartalékok csökkentésére, annyira elegendőre helyezve a levonásokat, hogy ennek következtében újabb lendületet teremtsenek a bevételeknek.
"A hitelköltségek alacsonyak, amíg magasak. Nem növekednek lineárisan." - Marty Mosby, Vining Sparks
De bár a nagy regionális bankok hitelportfólióinak hitelminősége jelenleg egészségesnek tűnik, ez a helyzet gyorsan megváltozhat. Bár Marty Mosby, a Vining Sparks bank- és részvénystratégiájának igazgatója nem lát azonnali változást, amely befolyásolná a jelenlegi hitelkörnyezetet, óvatossággal jár az óvatos jelleg miatt, amikor megpróbálja megjósolni, amikor az egészséges hitelkörnyezet mérgezővé válik.
Mi a következő lépés
A továbblépés során a befektetők figyelemmel fogják kísérni a bankok hitelkönyveinek hitelminőségét és azt, hogy továbbra is csökkennek-e a veszteségtartalékok. Tekintettel a jelenlegi szintre, a további csökkenések ezen a ponton határozott piros zászlót jelentenek.
Természetesen vannak olyanok, akik benne vannak abban, hogy a növekvő kamatlábak közepette, amelyek általában lehetővé teszik a bankok számára, hogy növeljék nettó kamatkülönbözetüket, a bankszektor jó helyzetben van az erős teljesítmény eléréséhez. Ugyanakkor, legalábbis az Egyesült Államok Federal Reserve által végrehajtott monetáris szigorítás jelenlegi ciklusában a bankállomány teljesítménye viszonylag gyenge.
A befektetési számlák összehasonlítása × A táblázatban szereplő ajánlatok olyan társulásoktól származnak, amelyektől a Investopedia kártérítést kap. Szolgáltató neve Leíráskapcsolódó cikkek
Vállalati profilok
Mi vezet a Ford nyereségéhez? Nem csak autók… hanem leginkább autók
Pénzügyi kimutatások
A bank pénzügyi kimutatásainak elemzése
Alapvető befektetések
A „milliárdok” figyelésének a Investopedia útmutatója
Makroökonómia
Az a tüzelőanyag, amely támogatta a másodlagos kockázatot jelentő fedezetét
Makroökonómia
10 évvel később, a pénzügyi válság tanulságai
Vagyonkezelés