Azok a befektetők számára, akiknek jelentős a kitettségük a fém- és bányászati ágazat uránpiacán, egyszerűsítik a tőzsdén forgalmazott alapok közötti választást. 2016 júniusa óta csak két ETF működik, amelyek elsősorban az uránpiacra koncentrálnak. Az egyik ETF tisztább játékkal járó befektetés magában az uránban vagy az uránbányászatban, mivel portfóliójában az urángyártók dominálnak. Az ebben a kategóriában szereplő másik ETF választás közvetlenebb szerepet játszik a nukleáris energiaipari cégeknél, bár az alap portfóliójában a nagyobb urántermelők készletei is képviseltetik magukat.
Ez a két ETF hasonló abban az értelemben, hogy mindkettőnek viszonylag rövid listája van a portfólióban lévő részesedéseknek, körülbelül 25, de az egyik ETF a másik kezeli a kezelt vagyon (AUM) szempontjából.
Globális X uránium ETF
A Global X Uránium ETF-t (NYSEARCA: URA) a Global X Alapok indították 2010-ben. Az urán-ETF-ekbe befektetett eszközök oroszlánrészének felel meg, 2016. júniusától 116, 5 millió dollárral az AUM-ban. Ez az ETF nyomon követi a piaci korrekcióval súlyozott Szolvent Globális uránindex, amely az uránbányászással és -finomítással foglalkozó legnagyobb és legszélesebb körű kereskedelemmel foglalkozó társaságokból áll, ideértve a bányászati berendezéseket gyártó vállalatokat is. Az indexet alkotó részvények többsége kis- vagy mikrotőke-társaságok részvényei.
Az alap általában legalább 80% -át fekteti az alapul szolgáló indexben szereplő részvényekbe, vagy az amerikai letétkezelő nyugtákba (ADR) vagy globális letéti igazolásokba (GDR), amelyek index értékpapírokat képviselnek. A portfólió a tetején koncentrálódik, és a teljes 24 részesedés első három része a portfólió eszközeinek 48% -át teszi ki. Az első három részesedés a Cameco Corp. (NYSE: CCJ), amely önmagában a portfólió 22% -át teszi ki, a NexGen Energy Ltd. (OTC: NXGEF) és az Uranium Participation Corp. (OTC: URPTF). A Cameco központi helyet foglal el, mint a világ legnagyobb nyilvánosan forgalmazott uránbányászati vállalkozása, amely a világ uránjának mintegy 18% -át termeli. Az éves portfólióforgalom aránya viszonylag mérsékelt 22%.
A globális X uránium-ETF kiadási aránya 0, 70%, jóval a természeti erőforrások kategóriájának átlaga alatt, 1, 02%. Az alap 12 hónapos osztalék hozama 1, 96%. Az ETF ötéves átlagos évesített hozama kiábrándító negatív 26, 47%. Az egy éves hozam negatív 20, 45%. Az alap 2016. júniustól viszont évente 2, 14% -kal (YTD) növekedett.
Ez az ETF megfelelő az uránbányászat általános lefedettségét kereső befektetők számára.
VanEck vektorok Urán + Nukleáris Energia ETF
A VanEck 2007-ben elindította a VanEck Vectors Uranium + Nuclear Energy ETF-t (NYSEARCA: NLR), ám annak ellenére, hogy az URA-nál hároméves indulást indítottak, ez az ETF az URA összes eszközének csak körülbelül egyharmadát teszi ki, 38, 6 millió dollárral kezelt eszközökkel. Annak ellenére, hogy eszközállománya elég nagy ahhoz, hogy az alapok bezárása valószínűtlen lehetségessé váljon, az átlagos 0, 74% -os vételi és eladási felár szignifikánsan szélesebb, mint az URA 0, 41% -a. Azon nukleáris energia és uránbányászati készletek keverékét kereső befektetők számára azonban az NLR az elérhető legjobb választás az ETF piacán.
A VanEck ETF nyomon követi a piaci korrekcióval súlyozott MVIS globális uránium- és nukleáris energiaindexet, amelyet arra terveztek, hogy tükrözze a nukleáris energia és uránbányászatban működő vállalatok általános piaci teljesítményét. Az alap portfólió tartalmaz mind index értékpapírokat, mind letéti igazolásokat. A 29 részvényből álló portfólió kevésbé koncentrálódik a csúcson, mint az URA, mivel a három legnagyobb részesedés csak a teljes portfólió 23% -át teszi ki. Az első három részesedés a Duke Energy Corp. (NYSE: DUK), a déli társaság (NYSE: SO) és a Dominion Resources Inc. (NYSE: D). Az URA-tól eltérően ez az ETF nagy kapitalizációjú vállalatoknál lakott és az Egyesült Államok és Japán társaságok felé fordul, a francia és kanadai nagy atomenergia-vállalkozások figyelmen kívül hagyása mellett. A portfólió forgalma 27%.
Az alap kiadási aránya 0, 61%, a különféle szektorkategóriák átlagának 0, 45% -ánál magasabb, de az URA 0, 70% -ánál alacsonyabb. Az NLR magasabb 12 hónapos osztalékhozamot mutat, mint az URA, 3, 07%. Az ötéves átlagos éves hozam 0, 62% negatív. Az egy éves hozam 8, 58%, és 2016. júniusától az alap 11, 77% -kal növekedett.
A tisztán teljesítmény és költség szempontjából az NLR nyilvánvalóan jobb választás volt a befektetők számára a 2011 közepétől 2016 közepéig terjedő időszakban.
