Mi a céltartalék?
A cél-készpénz-egyenleg azt az ideális készpénzszintet írja le, amelyet a vállalat egy adott időpontban tartalékba kíván venni. Ez a szám azt reméli, hogy egyensúlyt fog elérni a túl sok készpénz beruházási lehetőségei költségei és a túl kevés mérlegköltsége között. Azok a vállalatok, amelyeknél nincs pénzeszköz, elveszíthetik a befektetési lehetőségeket, míg a készpénzszegény vállalkozásokat gyakran arra kényszeríthetik, hogy egyébként nem kívánatos tranzakciókat hajtsanak végre több működési tőke felszabadítása érdekében.
BETÖLTÉS CÉL Cash Balance
Bölcs dolog az egyes befektetők számára megszabni a saját készpénzes egyenlegüket is. A portfóliókezelés és a világosan meghatározott pénzügyi célok révén a befektetők legalább megközelíthetik, hogy részesedésüknek hány százalékának kell készpénzben lennie, hogy elkerüljék a fentebb felsorolt hibákat.
A legtöbb forgatókönyv szerint a többlet pénzeszközök puffert kínálnak a váratlan eseményekre, mind a jó, mind a rossz esetre. Az „esős nap” alap segíthet ellensúlyozni a nem tervezett pénzforgalmi zavarok által okozott pénzügyi nehézségeket. Míg a készpénztartalék segíthet megragadni a váratlanul felbukkanó időszerű befektetési lehetőségeket is, például egy versenytárs hirtelen bezárja az ajtót, és eszközét piaci érték alatt értékesíti.
A célzott készpénzes egyenleg gyakran egy nagyobb befektetési vagy üzleti stratégia része. Különböző iparágak eltérő céltartalékot fognak fenntartani attól függően, hogy a gazdaság hol van a piaci ciklus különböző pontjain. Például, ha forró a technológia, a nagyobb technológiai szereplők egészséges készpénztartalékot fognak tartani az akvizíciókhoz. Ezzel szemben a kiskereskedők előfordulhat, hogy karcsú időszakban működnek, és a normál szint alatti céltartalékkal fognak működni.
A célzott készpénzes egyenlegek a gazdasági körülményektől és lehetőségektől, az iparágat vagy a társaságot jellemző tényezőktől és a finanszírozási lehetőségek rendelkezésre állásának függvényében ingadoznak. Könnyű pénzes monetáris környezetben a megcélzott készpénzes egyenlegek magas szintjének fenntartása kevésbé költséges.
