A visszaeső volatilitással és a közelmúltban a régóta esedékes tőzsdei korrekcióval sok korábban önelégült befektető most rászorul, hogy megvédje magát a jövőtől. Valójában minden befektetőnek figyelembe kell vennie a The Wall Street Journal által kínált négy időszerű tippet. Ezek a következők: kerülje a koncentrált pozíciókat; csökkenti a negatív kockázatot; ne essen pánikba a volatilitás miatt; és vadászhat olcsóbban a következő eladáson. "Azok a befektetők, akik változatlanok maradnak, rendszeresen egyensúlyba kerülnek, betartják a tervet, és megértsék hátrányaikat, sokkal jobban teljesítenek ilyen típusú piacon" - mondta Glenn Wiggle, a Peak Brokerage Services ügyvezető partnere a Journalnak.
A CBOE volatilitási index (VIX) 2017 nagy részét és a 2018 nyitó heteit körülbelül 10 körüli nyugodt szinten töltötte. Ezután február 5-én kezdte szárnyalni, végül február 6-án érte el a napközbeni kereskedelemben a legutóbbi 50.30-ot, a Yahoo Finance oldalán. A közelmúltban skálája 18 körül volt, jóval a február eleji pánik kiváltó (vagy pánik által kiváltott) szint alatt, de jelentősen meghaladta az év kezdetét. Eközben, részben a volatilitás visszatérésének köszönhetően, a Investopedia Anxiety Index (IAI) világszerte nagyon sok millió olvasónk körében rendkívül nagy aggodalomra ad okot az értékpapírpiacok iránt.
1. Sokszínű maradjon
A befektetőknek rendszeresen ellenőrizniük kell portfóliójukat, hogy egy adott részvénypozíció ne képviselje az állomány indokolatlanul nagy százalékát. Az a hüvelykujjszabály, amelyet sok tanácsadó használ a Journalban, az, hogy csökkentse a részvény allokációt, ha az több mint öt százalékponttal meghaladja a hosszú távú célját. (További információkért lásd: Részvénystratégiák erősen ingadozó piacra .)
2. Csökkentse a negatív kockázatokat
Az alapokba fekvő befektetőknek figyelembe kell venniük, hogy teljesítettek, amikor a referenciaértékeik alacsonyak voltak. Ha egy alap több, mint a referenciaértéke csökkent, lehet, hogy a vártnál kockázatosabb portfólióval rendelkezik. Az alapkezelő talán hozzáadott néhány forró részvényt, amelyek nem szerepelnek a referenciamutatójában, hogy megpróbálja felülmúlni ezt a referenciamutatót, amikor a piac emelkedett. Mindenesetre nem támaszkodhat egy alap nevére, megadott stílusára vagy megadott referenciamutatójára, hogy pontosan megismerje, mit kap, a Journal megjegyzi, hogy gyakran szükség lehet ilyen jellegű további ásásra.
3. Ne essen pánikba a volatilitás miatt
"A volatilitás a befektetés egy szokásos része, amelyet tetszőleges számú esemény válthat ki, ezért a befektetőknek nem szabad meglepődniük, amikor ez bekövetkezik." - mondják a tanácsadók. A befektetőknek valóban figyelemmel kell kísérniük a hosszú távot, és figyelmen kívül kell hagyniuk az ideiglenes piaci zajokat, mivel Warren Buffett és John Bogle, a Vanguard csoport alapítója, a MarketWatchon keresztül többször tanácsolják a befektetési gurákat. (További információkért lásd: Buffett figyelmezteti a befektetőket, hogy kerüljék el a pénz kölcsönzését készletek vásárlásához .)
3a. A volatilitás elkerülése költséges
A sok új befektetési téma között szerepelnek az alacsony volatilitású alapok, amelyek az S&P 500 indexben (SPX) a legkevésbé ingadozó részvényeket tartják. A CFRA pénzügyi adatszolgáltatójának elemzése szerint a folyóirat szerint ezek az alapok valóban kevesebbet estek, mint a legutóbbi korrekció szélesebb piaca. De az előny szerény volt, mintegy 50–60 bázisponttal a február 9-ével záruló héten, amikor az S&P 500 5, 2% -kal esett vissza.
Valószínűleg még ennél is fontosabb, hogy ezek az alacsony volatilitású alapok az S&P 500-ot akár 5 százalékponttal (vagy 500 bázisponttal) elmaradtak a teljes hozam alapján 2017-ben, amikor a piac fel volt, a CFRA és a Journal szerint. Azok a befektetők, akik a közelmúltbeli korrekció után ezekbe az alapokba rakódtak be, valószínűleg alulteljesítenek, ha a piac továbbra is emelkedik, figyelmeztet a Journal. (További információ: 10 alacsony volatilitású készlet a vadon élő piacokhoz .)
4. Tegye barátságra a volatilitást
Alsó vonal
Len Hayduchok, a New Jersey-i székhelyű dedikált pénzügyi szolgáltatások vezérigazgatója figyelmezteti, hogy a piac rövid távú legyőzésének kísérlete ritkán halad át egy jól átgondolt, hosszú távú vétel-és-tartás stratégiát. "Ha nem érti, hogy rövid idő alatt jelentős összeget veszíthet, akkor nem szabad a tőzsdén lennie" - mondta a Journal.
