Mi az a tag?
A tag brókercég (vagy bróker), amelynek tagságát megkapta egy szervezett tőzsdén vagy árupénzen. Az Encyclopedia Britannica szerint 1 366 székhely található a New York-i Értéktőzsde (NYSE) tőzsdén, amelyet 1953-ban állapítottak meg.
Egy tag megértése
Bróker-kereskedő vagy bróker válik a NYSE vagy a Nasdaq tagjává, ha kitölti a megfelelő űrlapokat és csekk küld a szervezetnek.
NYSE tagság
Bármely regisztrált és új, amerikai székhelyű bróker-kereskedő, amely egy önszabályozó szervezet (SRO) tagja, és aki kapcsolatban áll egy klíring céggel, NYSE tagjává válhat. A bróker-kereskedőnek el kell küldenie a tagsági kérelmet, a megállapodásokat és az egyéb megfelelő nyomtatványokat az ügyfélkapcsolat-szolgáltatóknak, meg kell vásárolnia egy kereskedelmi engedélyt, és el kell küldenie a kérelmező cég nyugtázásának és a jelentkezési díjnak a NYSE aláírt példányát. A bróker tagjává válik, ha kitölti a megfelelő NYSE űrlapot, például értékpapír-kölcsönzési képviselői megállapodást, részvénykereskedelmi engedély iránti kérelmet vagy egynapos részvénykereskedelmi engedély iránti kérelmet, és csekkel küldi el a NYSE-nek.
Nasdaq tag
A cég, amely FINRA, Philadelphia Értéktőzsde (PHLX) vagy Bernie Exchange (BX) tag, Nasdaq tagjává válik, ha kitölti a Nasdaq lemondási tagsági jelentkezését és megállapodását a Nasdaq szolgáltatási megállapodással együtt, és mindkettőnek benyújtja a 2000 dolláros csekket. Egy másik SRO-ban tagsággal rendelkező kereskedelmi vállalkozások teljes Nasdaq tagsági kérelmet és megállapodást nyújtanak be kiegészítő információs dokumentummal, Nasdaq szolgáltatási megállapodással és írásbeli felügyeleti eljárások ellenőrző listájával együtt. Minden dokumentumot 2000 dolláros csekkekkel kell benyújtani a Nasdaq-hoz.
A NYSE és a Nasdaq tagság előnyei és hátrányai
A pénzügyi piacok fokozódó globalizációja miatt mind a Nasdaq, mind a NYSE partneri kapcsolatot alakít ki más tőzsdékkel: a Nasdaq partneri kapcsolatban áll a London Stock Exchange (LSE) és a Nasdaq OMX 100 Indextel; A NYSE a Tokiói Értéktőzsdével és az Euronext-mel társul.
Mivel egy Nasdaq-tagnak alacsonyabb minimumkövetelményeket kell teljesítenie a tőzsdei jegyzéshez való hozzáférés érdekében, a kisebb cégeket tőzsdén jegyzik, és ezáltal hitelességüket növelik termékeik és szolgáltatásaik szempontjából. A Nasdaq alacsonyabb részvételi díjakat is tartalmaz. Például a Nasdaq tőzsdei részvénydíja egy kezdeti nyilvános vételi ajánlatért (IPO) fele a NYSE-nek. Ezenkívül a Nasdaq teljes elektronikus kereskedelmet kínál gyorsabb végrehajtással, ami egyre inkább a világpiaci tőzsdék normája. A NYSE továbbra is olyan szakembereket alkalmaz, akik a padlón dolgoznak készletekkel.
A kereskedők azonban úgy vélik, hogy a Nasdaq tagjai kevésbé letelepedett és pénzügyi szempontból kevésbé megalapozottak. Mivel a NYSE 200 évvel régebbi és tekintélyesebbnek tekinthető, olyan vállalatok, mint a Nortel és az E * Trade, a Nasdaq-ról a NYSE-re költöztek.
